Data z USA
Forex: Tuzemské maloobchodní tržby v květnu pravděpodobně obnovily svůj růst
04.07.2024 Tovární objednávky z Německa by pro květen měly ukázat na nárůst poptávky po průmyslovém zboží. Podle našeho hodnocení šlo však pouze o dočasný výkyv a pro další měsíce očekáváme opět slabý výsledek, a to i vlivem zvýšené politické nejistoty. Tuzemské maloobchodní tržby bez prodejů aut podle našeho odhadu v květnu meziměsíčně vzrostly o 1,1 %. K pokračujícímu trendu zvyšující se poptávky by měly pomoci lepší spotřebitelská nálada, obnovený růst reálných mezd a také stále nízká výchozí základna. Zveřejněn dnes bude rovněž záznam z posledního zasedání ECB a z politických událostí budou sledovány parlamentní volby ve Velké Británii. Obchodování na finančních trzích pak bude pravděpodobně ve znamení nižší obchodní aktivity v důsledku oslav Dne nezávislosti v USA.
Forex: Slabší data americké ekonomiky
03.07.2024 Americký dolar dnes v prostředí slabších předstihových indikátorů z tamního trhu práce a dalších oblastí ekonomiky ztrácel. Podle ADP reportu v americkém soukromém sektoru vzniklo v červnu 150 tis. nových pracovních míst, což bylo oproti konsensu o 15 tis. méně. Mírně směrem dolů byl navíc revidován údaj za květen. Nad odhady pak skončil týdenní počet nových žádostí o podporu v nezaměstnanosti, který dosáhl 238 tis. oproti očekávaným 235 tis. Spolehlivější obrázek o aktuální situaci na trhu práci v USA však nabídnou až páteční oficiální statistiky z nezemědělského sektoru.
Ranní okénko - Přehled týdne: PMI a maloobchod v ČR, inflace v Evropě a v USA trh práce
01.07.2024 První červencový týden přinese várku nových dat převážně ze zpracovatelského průmyslu, kde se dozvíme aktuální PMI jak z ČR, tak ze světa, z USA přijdou nová data zejména z trhu práce. Obchodní aktivitu v týdnu omezí dva státní svátky, nejprve ve čtvrtek Den nezávislosti v USA, v pátek Den slovanských věrozvěstů Cyrila a Metoděje v ČR, kdy budou příslušné burzy uzavřené.
Vyrovnaná seance na Wall Street 📊Arista Networks po doporučení Citi s odkazem na umělou inteligenci posiluje o 4 % 📈
27.06.2024 Dnešní údaje ze Spojených států dopadly nad odhady; HDP za 1. čtvrtletí vzrostl o 1,4 % oproti očekávaným 1,3 %, ale výrazně zpomalil tempo expanze z předchozích 3,4 % k/k. Žádosti o dávky dopadly mírně pod očekáváním a předběžné údaje o PCE vykázaly růst o 3,4 % oproti očekávaným 3,3 %; jádrový PCE rovněž vzrostl. Na klíčové údaje však trhy čekají až do zítřka. Akcie společnosti Nvidia se dnes obchodují s více než 2,5% náskokem a akcie Micronu ustupují téměř o 7 %; slabost sektoru je však kompenzována poměrně stabilní seancí BigTech společností a zisky v softwarovém segmentu, kde se Salesforce a Palo Alto Networks obchodují s téměř 5% náskokem.
Forex: Důvěra amerických spotřebitelů se v průběhu letošního roku snížila
25.06.2024 Dnešek nabídne pouze ekonomická data z USA. Nejdůležitější bude indikátor spotřebitelské důvěry od Conference Boardu za červen. Očekáváme jeho meziměsíční zhoršení a potvrzení pozvolného klesajícího trendu, který se pravděpodobně promítá i v chladnutí tamní poptávky domácností. Úroveň spotřebitelského sentimentu a poptávky domácností přesto zůstává robustní. Dále pak budou zveřejněny měsíční indikátory ekonomické aktivity, a to konkrétně ty od chicagského a richmondského Fedu.
Ranní okénko - Přehled týdne: zasedání ČNB, v zahraničí spotřebitelská důvěra
24.06.2024 Poslední červnový týden přinese nejspíše nové referenční úrokové sazby pro finanční trh v ČR, o jejichž výši se bude ve čtvrtek rozhodovat na zasedání bankovní rady ČNB. Odhady analytiků se většinově přiklání ke snížení 2T repo sazby o 25bb. Z dosavadního ekonomického vývoje, jakož i z vyjádření členů bankovní rady minulý týden, však vyplývá značná pravděpodobnost snížení v rozsahu až 50bb, s čímž počítá naše prognóza. Z pohledu zahraničních dat pak tento týden přinese zejména údaje o spotřebitelské důvěře.
BREAKING: Americké předběžné PMI lepší, než se očekávalo 🎯
21.06.2024 Toto jsou nejnovější předběžná data PMI zveřejněná dnes. Údaje z USA si jednoznačně vedou mnohem lépe než ostatní země. V eurozóně data PMI překvapila negativně, stejně jako Austrálie. Naproti tomu údaje z Japonska a Spojeného království byly víceméně v souladu s očekáváním. Naopak data z USA opět silně překvapila směrem nahoru.
XAU/USD: přehled a analýza
21.06.2024 Cena zlata konsoliduje značné zisky z předchozího dne. Krátkodobá tendence favorizuje v kontextu zvěstí o tom, že Federální rezervní systém sníží úrokové sazby ještě letos, býky. Tato očekávání podpořila slabší ekonomická data z USA zveřejněná ve čtvrtek, která dále posílila nedávné známky ekonomického zpomalení. Současně, s přesvědčivým průrazem 50denního jednoduchého klouzavého průměru (SMA), jsou býci ve výhodě a naznačují, že cesta nejmenšího odporu pro žlutý kov vede nahoru.
Graf dne - EURUSD (12.06.2024)
12.06.2024 Dnešní seance přinese větší volatilitu mezi řadou aktiv přímo i nepřímo korelovaných s měnovou politikou USA. Ve 14:30 se investoři dozvědí údaje o inflaci v USA a ve 20:00 rozhodnutí a aktualizace projekcí Fedu. V 20:30 zase na tiskové konferenci vystoupí Jerome Powell. Zdá se být jasné, že pár EUR/USD bude "nervózně" reagovat na všechny údaje, které dnes investory "překvapí", počínaje možným překvapením v Powellově vyprávění, tedy dříve zveřejněnými údaji o americkém indexu spotřebitelských cen.
Plán obchodování měnového páru GBP/USD na 11. června. Jednoduché tipy pro začátečníky
11.06.2024 Páru GBP/USD se nepodařilo pokračovat v klesajícím pohybu. Proběhl zde sice jistý nevýrazný pokus, ten však velmi rychle skončil. V hodinovém časovém rámci to není vidět, ale ve vyšších časových rámcích je jasně patrný flat trend, který začal přibližně v posledním květnovém týdnu. Celkově se libra již tři týdny obchoduje mezi úrovněmi 1,2684 a 1,2798. Třetí vzestupná trendová linie byla prolomena a potřetí za sebou nevidíme žádný obrat trendu ani žádný vznikající klesající trend. Britská měna nadále udivuje svou odolností.
Obchodní plán pro pár EUR/USD na 11. června. Jednoduché tipy pro začátečníky.
11.06.2024 Pár EUR/USD včera pokračoval v pohybu dolů, ale v závěru dne si nakonec vzpomněl, že je pondělí, ne pátek. Euro tedy za necelý den ztratilo zhruba 170 pipů, což je významné zvlášť s ohledem na průměrné indikátory volatility z posledních měsíců. Domníváme se, že takto rychlý pokles by mohl a měl znamenat začátek nového, dlouhodobějšího sestupného trendu. Stojí za zmínku, že trh poprvé po dlouhé době ignoroval páteční negativní zprávu ze Spojených států. Míra nezaměstnanosti vzrostla na 4 % oproti prognózovaným 3,9 %, což považujeme za pozitivní signál pro americký dolar, který dlouhodobě klesá bez jasných důvodů.
Přehled vývoje EUR/USD dne 4. června. Zasedání ECB – "pseudoklíčová" událost týdne
04.06.2024 Měnový pár EUR/USD se první obchodní den týdne obchodoval relativně klidně...dokud nepřestal. Pár v průběhu americké seance po zveřejnění indexu ISM ve zpracovatelském průmyslu skokově vzrostl. Celkově se pár v posledních dvou týdnech nadále obchoduje spíše do strany než nahoru. Je však nepravděpodobné, že by pár v příštích dnech vykazoval flat pohyb, protože očekáváme, že z USA a EU bude přicházet mnoho důležitých informací.
Analýza S&P 500, EUR/USD a zlata - tradeři se připravují na páteční NFP
03.06.2024 Ať už patříte k býkům a radujete se z červnového nárůstu na amerických indexech, či vám udělala radost vysoká volatilita, která se na trzích objevila minulý pátek, pozornost byste měli nyní ubírat jedním směrem. Na data z amerického trhu práce.
USD/JPY: jednoduché obchodní tipy pro začínající obchodníky ze dne 31. května (americká seance)
03.06.2024 Cena 157,03 byla otestována v době, kdy indikátor MACD výrazně stoupal od úrovně nula, což omezilo růstový potenciál páru. Růst se sice ve výsledku objevil, ale mohl být silnější. Odpoledne se může všechno rychle změnit, protože se očekávají poměrně důležité údaje ze Spojených států. Hlavními ukazateli jsou výdaje na osobní spotřebu, změny v úrovni příjmů obyvatelstva, změny v úrovni výdajů domácností a chicagský index PMI. Všechny mají silný vliv na devizový trh. Jejich pokles znamená pokles páru USD/JPY, zatímco slušný růst pár posílí a dá mu příležitost vrátit se k týdennímu maximu. Co se týká intradenní strategie, plánuji jednat na základě realizace scénářů č. 1 a č. 2.
Forex: Evropská a americká inflační data v centru pozornosti
31.05.2024 Slabší data z USA (zejména negativní revize HDP a deflátoru za 1. čtvrtletí a slabý zahraniční obchod, resp. export za duben) spolu se sérií holubičích výroků z Fedu včera zabránily dalším ztrátám eurodolaru. Pozornost trhu je však již jednoznačně upřena směrem k inflačním datům, která budou dnes dopoledne prezentovaná v eurozóně a odpoledne v USA. Květnová HICP v eurozóně by měla skončit prakticky na tržním konsensu, ale podle nás existuje mírné riziko, že skutečné údaje mohou být o 0,1 procentního nižší. Trh ovšem může rovněž reagovat na výsledek reálných amerických spotřebitelských výdajů (za duben), které se s ohledem na slabé maloobchodní tržby rovněž nemusely vyvíjet dobře. Výsledkem by pak mohl být tlak na růst eurodolaru.
GBP/USD: obchodní plán na americkou seanci ze dne 30. května (analýza dopoledních obchodů). Libra se mírně zotavila.
31.05.2024 V dopolední prognóze jsem upozornil na úroveň 1,2714 a na jejím základě jsem plánoval učinit rozhodnutí o vstupu na trh. Podívejme se na graf 5M, co se stalo. Růst a falešný průraz kolem úrovně 1,2714 přinesly signál k prodeji libry a v době psaní článku vyústily v pokles o pouhých 10 bodů. Technický obrázek pro druhou polovinu dne byl mírně upraven.
Swingové obchodování USD/CAD 30.5.2024
30.05.2024 USD/CAD: Tento měnový pár je na 1hodinovém grafu dnes v rostoucím trendu. Support je na hladině 1,3625 a 1,3480. V případě odrazu od supportu bychom mohli uvažovat o long pozici s cílem u nejbližší rezistence. V případě jasného prolomení supportu bychom mohli uvažovat o short pozici. Hladina rezistence je na 1,3835. Blížící se fundamentální zprávy (data z USA) by mohly ovlivnit tento měnový pár.
Swingové obchodování AUD/USD 30.5.2024
30.05.2024 AUD/USD: Tento měnový pár je na 1hodinovém grafu v klesajícím trendu. Support je na hladině 0,6490 a 0,6400. Rezistence je na hladině 0,6660 a 0,6710. V případě odrazu od rezistence bychom mohli uvažovat o short pozici s cílem u nejbližšího supportu. V případě jasného proražení rezistence bychom mohli uvažovat o long pozici. Blížící se fundamentální zprávy (data z USA) by mohly ovlivnit vývoj tohoto měnového páru.
Swingové obchodování USD/JPY 30.5.2024
30.05.2024 USD/JPY: Tento měnový pár je na 1hodinovém grafu v klesajícím trendu. Support je na hladině 156,60, 155,00 a 152,80. Rezistence je na hladině 158,00. Nyní bychom mohli uvažovat o long pozici s cílem u nejbližší rezistence. Blížící se fundamentální zprávy (data z USA) by mohly ovlivnit tento měnový pár.
USD/JPY: Jednoduché tipy na obchodování pro začínající obchodníky ze dne 29. května (seance v USA)
30.05.2024 K testům úrovní, které jsem označil, v první polovině dne nedošlo. Údaje z Japonska vyvíjely během asijského obchodování tlak na kurz jenu, ale k výraznějšímu pohybu směrem vzhůru v rámci vývoje trendu nedošlo. Co se týče americké seance, čekají nás údaje o výrobním indexu Fed-Richmond a zveřejnění tzv. "Béžové knihy". Údaje pravděpodobně nebudou mít na volatilitu velký vliv, takže se nedivme, pokud odpoledne také proběhne v rámci bočního kanálu. Co se týče intradenní strategie, plánuji jednat na základě realizace scénářů č. 1 a č. 2.
USD/JPY: tipy na obchodování během evropské seance dne 28. května pro začínající obchodníky
28.05.2024 K otestování ceny 156,97 došlo v době, kdy ukazatel MACD vystoupal výrazně nad nulu a vracel se zpět z překoupené oblasti. Z toho důvodu jsem se rozhodl nečekat na další test, abych mohl uskutečnit druhý scénář pro prodej, a okamžitě jsem na dolaru otevřel krátké pozice. V době psaní tohoto článku se pár USD/JPY propadl o více než 10 pipsů a tlak se zvyšoval. Výrazný pokles však můžeme očekávat až po zveřejnění velmi slabých údajů, které naznačí pokles spotřebitelské důvěry v USA, protože by to svědčilo o poklesu důvěry Američanů v ekonomiku a její vyhlídky. Vzhledem k chování představitelů Federálního rezervního systému a jejich prohlášením o zachování vysokých úrokových sazeb je nepravděpodobné, že bychom se od indexu mohli dočkat dobrých výsledků, a to zvýší tlak na USD/JPY. Tlak na pár budou vyvíjet i slabé údaje o změnách indexu cen domů ve 20 městech S&P/Case-Shiller. Co se týče intradenní strategie, budu se spoléhat spíše na realizaci scénářů č. 1 a 2.
Stabilita dolaru před daty o inflaci
28.05.2024 Dolar se v pondělí udržel na stabilní úrovni, což však nebrání tomu, aby měl nakročeno k první měsíční ztrátě v tomto roce. Investoři pečlivě sledují vývoj inflace v USA, Evropě a Japonsku, protože tato data poslouží jako zásadní ukazatele pro budoucí směřování globálních úrokových sazeb. Pokud by inflace překvapila, mohlo by to mít významné dopady na trhy, zejména na devizové.
Swingové obchodování EUR/USD 24.5.2024
24.05.2024 EUR/USD: Tento měnový pár je na 1hodinovém grafu v klesajícím trendu. Support je na hladině 1,0800, 1,0730 a 1,0600. V případě odrazu od supportu bychom mohli uvažovat o long pozici s cílem u nejbližší rezistence. V případě jasného prolomení supportu bychom mohli uvažovat o short pozici. Rezistence je na hladině 1,0900. Blížící se fundamentální zprávy by mohly (data z USA) ovlivnit vývoj tohoto měnového páru. Někteří obchodníci mohou v pátek uzavírat své pozice, což by mohlo dostat tento měnový pár pod tlak.
Swingové obchodování zlata 24.5.2024
24.05.2024 Zlato (XAU/USD): Tato komodita je na 1hodinovém grafu v klesajícím trendu. Support je na hladině 2305. Rezistence je na hladině 2350, 2400 a 2450. V případě odrazu od rezistence bychom mohli uvažovat o short pozici s cílem u nejbližšího supportu. V případě jasného prolomení rezistence bychom mohli uvažovat o long pozici. Blížící se fundamentální zprávy (data z USA) by mohly ovlivnit vývoj tohoto trhu. Někteří obchodníci mohou v pátek uzavírat své pozice, což by mohlo dostat tento trh pod tlak.
Invesco: Jak to nyní vypadá na trhu aktiv s pevným výnosem
22.05.2024 Po březnovém vzestupu se trhy s pevným výnosem v dubnu vyvíjely špatně, protože očekávání snížení sazeb byla opět odsunuta. Silnější, než očekávaná ekonomická data z USA udržovala na začátku měsíce tlak na růst výnosů amerických státních dluhopisů a data o inflaci v polovině měsíce vedla k dalšímu růstu výnosů. Předseda Fedu Powell také naznačil, že vzhledem k tomu, že v posledních měsících nedošlo k dalšímu posunu při návratu inflace k cíli, bude možná nutné ponechat sazby na vyšší úrovni po delší dobu, což posunulo očekávání prvního snížení sazeb až na čtvrté čtvrtletí.
EUR/USD: plán obchodování během americké seance 16. května (analýza dopoledního obchodování)
17.05.2024 Ve své dopolední prognóze jsem vyzdvihl úroveň 1,0879 a plánoval jsem se na jejím základě rozhodnout o vstupu do trhu. Podívejme se na 5minutový graf, abychom zjistili, co se tam stalo. Pokles a vytvoření falešného proražení na této úrovni nám poskytly vynikající vstupní bod do dlouhých pozic, které navázaly na včerejší trend. Jak však můžete vidět v grafu, očekávaný prudký růst eura se nedostavil. Ve druhé polovině dne došlo k revizi technického obrazu.
Forex: Podobně jako v Evropě je oživení průmyslové produkce v USA stále chatrné
16.05.2024 Americká průmyslová produkce by po obnoveném růstu v únoru a březnu měla v dubnu meziměsíčně stagnovat. To by mělo ukázat na skutečnost, že oživení průmyslu bude pouze pozvolné. Počet nových žádostí o podporu v nezaměstnanosti by měl v USA zůstat mírně nad 200 tis. Počet nově zahájených staveb pak bude pravděpodobně nadále vykazovat vyšší míru volatility při zhruba stagnujícím trendu.
Forex: Poptávka v USA zklamala, inflace zhruba v souladu s odhady
15.05.2024 Americké maloobchodní tržby v dubnu zaostaly za očekáváními. Celkové tržby meziměsíčně stagnovaly oproti očekávanému růstu o 0,4 %. Většina útrat domácností navíc směřovala na nákupy nezbytného zboží jako jsou potraviny a pohonné hmoty. Tržby za pohonné hmoty byly vyšší o výrazných 3,1 % m/m, k čemuž z velké části pomohl růst jejich cen. Ke zklamání došlo také v případě tzv. kontrolní skupiny, která nezahrnuje více volatilní prodeje stravovacích služeb, pohonných hmot, stavebních materiálů a motorových vozidel.
EUR/USD: plán obchodování během americké seance 3. května (analýza dopoledního obchodování). Klíčovým momentem týdne budou data z USA
03.05.2024 Ve své dopolední předpovědi jsem upozornil na úroveň 1,0751 a plánoval jsem na jejím základě učinit rozhodnutí ohledně vstupu do trhu.Pojďme se podívat na 5minutový graf a analyzovat, co se tam stalo. K růstu došlo, ale vzhledem k nízké volatilitě jsme se k otestování tohoto rozpětí zatím nedostali. V důsledku toho bylo třeba ještě dosáhnout vhodných vstupních bodů do trhu. Technický obrázek pro druhou polovinu dne je třeba ještě revidovat.
USD/JPY: tipy na obchodování během evropské seance 3. května pro začátečníky
03.05.2024 K otestování ceny 154,99 na začátku americké seance došlo v době, kdy indikátor MACD prudce klesl od nuly, což omezilo potenciál páru směrem dolů. Z tohoto důvodu jsem neprodával, zejména proto, že se očekával návrat dolarových býků, což se nestalo. Pár nadále aktivně ztrácel pozice a v tuto chvíli je ještě poměrně brzy. S největší pravděpodobností budou o mnohém rozhodovat data z USA, která buď dolarové býky zničí, nebo jim dodají sílu a šanci pokračovat v budování vzestupného trendu. O vyhlídkách tohoto páru si však více řekneme v odpolední předpovědi. Zatím je během evropské seance lepší hledat nákupní signály v naději na vybudování malé korekce po dvoudenním poklesu. Co se týče intradenní strategie, budu se spoléhat spíše na realizaci scénářů č. 1 a č. 2.
Týdenní zpráva z FOREX trhu: Fed ponechá sazby beze změny, sníží je až příští rok
29.04.2024 Americká centrální banka ponechá tento týden sazby beze změny. Inflační tlaky v ekonomice stále zůstávají silné, přičemž solidní kondice ekonomiky umožnuje Fedu s uvolňováním měnové politiky vyčkávat. První snížení sazeb tak očekáváme až v březnu 2025. Klíčovou statistikou týdne budou data z amerického trhu práce Nonfarm payrolls.
Týden na akciových trzích: v Praze podividendový propad, ostatní trhy rostly
26.04.2024 Jedním z nejdůležitějších okamžiků týdne, na který se upíraly oči investorů, bylo zveřejnění amerického HDP. Růst byl ve srovnání s konsensem pomalý. Navíc rostla cenová hladina. Celkově tedy data z USA vyzněla opět proinflačně. Touto optikou Fed asi nebude s rozvolněním měnových podmínek spěchat, pokud vůbec k nějakému v tomto roce dojde. To není pro akciové trhy pozitivní výhled.
Forex: Region i euro posilují
26.04.2024 V Česku patřil tento týden výrokům centrálních bankéřů a indikátorům důvěry. Nálada v tuzemské ekonomice se dle konjunkturálního průzkumu v dubnu opět zlepšila. Celkový ukazatel vyšplhal na nejvyšší hodnotu za poslední rok. Spotřebitelská důvěra byla nejlepší od září 2021 a po dlouhé době se přehoupla nad dlouhodobý průměr. Podnikatelská důvěra se rovněž zvýšila, byť mírněji. K měnové politice se tento týden vyjádřil Aleš Michl, Eva Zamrazilová, Tomáš Holub i Jan Procházka. Společným jmenovatelem výroků bylo, že s dalším uvolňováním měnové politiky je třeba postupovat opatrně a padesátibodové snížení sazeb se jeví jako nejlepší volba. Česká koruna měla v průběhu týdne tendenci posilovat. Z pondělních úrovní okolo 25,30 EUR/CZK atakovala hladinu 25,10 EUR/CZK, aby se v pátečních odpoledních hodinách obchodovala za 25,15 EUR/CZK.
Intradenní Price Action patterny na zlatě 24.4.2024
24.04.2024 Zlato (XAU/USD): Tato komodita je na 15minutovém grafu v klesajícím trendu. Cena se dostala k supportu 2314.
Forex: Ochlazení amerického trhu práce se stále nedostavuje
18.04.2024 Dnešek nabídne pouze data z USA, a to spíše druhořadého charakteru. Pravidelné týdenní počty nových žádostí o podporu v nezaměstnanosti by měly zůstat mírně nad hranicí 200 tis. Přetrvávající napjatost tamního trhu práce přispívá k odolnosti americké inflace vůči poklesu ke dvouprocentnímu cíli. Mimoto bude v USA zveřejněn také indikátor důvěry podnikatelů od filadelfského Fedu či statistiky prodejů stávajících nemovitostí.
Forex: Šéf Fedu chce větší jistotu ohledně inflačního výhledu
04.04.2024 Nejen včerejší data z USA a EMU, ale i vystoupení centrálních bankéřů přinesly smíšené informace, které však zapadly do trendu posledních dní. V eurozóně zmiňme nižší než očekávanou inflaci a v USA pak vystoupení šéfa Fedu Powella, který opatrně trhům naznačoval, že sázky na relativně brzké snižování sazeb nemusí být správné. Powell konkrétně uvedl, že bude zapotřebí větší jistoty, pokud jde o inflační výhled, aby bylo možné uvažovat o snižování sazeb.
Forex: Americký trh práce zůstává odolný
04.04.2024 Konečné odhady PMI za březen již zřejmě nepřekvapí. Kompozitní index pro eurozónu podle nás ukáže jen nepatrné zhoršení vlivem slabšího údaje pro oblast služeb, zatímco průmysl si podle dříve zveřejněných dat vedl nakonec o něco lépe. Ceny průmyslových výrobců v eurozóně v únoru pravděpodobně pokračovaly v rychlém meziročním poklesu přesahujícím 8 %.
Analýza a obchodní tipy pro pár USD/JPY na 2. dubna
02.04.2024 Silná výrobní aktivita v USA umožnila kupcům vymanit se z kanálu uprostřed pásma a pokračovat v trendu. Včerejší údaje z Japonska oproti tomu neměly na jen vliv, stejně jako dnešní slabé údaje o měnové bázi. Zdá se, že hráči na trhu se dál soustředí spíš na data z USA, která ovlivňují směr dolaru.
Makrokalendář - Důležitá data z USA navzdory Velikonocům
01.04.2024 Dnes je druhý den velikonočních svátků, takže ve většině evropských zemí se ještě nebude obchodovat. Ve většině asijských zemí a na Wall Street je však dnes běžný obchodní den, takže na většině komoditních trhů se opět obchoduje. Pondělí začalo znatelnými zisky v Číně po zveřejnění pozitivních indexů PMI a silným růstem cen zlata a ropy. Dnes budou zveřejňovány údaje především ze Spojených států, i když tento týden vypadá ještě zajímavěji díky zveřejnění údajů z amerického trhu práce tento pátek.
Forex: Pomalé zvedání se německé spotřebitelské důvěry ze dna
26.03.2024 Z Německa se dnes dočkáme opatrného zvýšení tamní spotřebitelské důvěry, ovšem z velmi nízkých úrovní. To americká data v podobě objednávek zboží dlouhodobé spotřeby či spotřebitelské důvěry budou mnohem robustnější.
Fed úroky nezměnil, letos dále očekává jejich snížení o 0,75 procentního bodu
20.03.2024 Americká centrální banka (Fed) dnes na závěr dvoudenní schůzky svého měnového výboru ponechala základní úrokovou sazbu podle očekávání beze změny v pásmu 5,25 až 5,50 procenta, což je nejvyšší úroveň za 22 let. Úroky měnový výbor nezměnil již pátou seanci za sebou. Letos stále očekává jejich snížení o nejméně 0,75 procentního bodu.
Forex: Revize operačního režimu ECB bez zásadního dopadu na trh
14.03.2024 Včera zveřejněná revize operačního režimu ECB měla zanedbatelný dopad na eurodolarový trh, neboť nijak nenabourala očekávané změny úrokových sazeb. Z pohledu měnové politiky a výhledu sazeb je patrně nejdůležitější zprávou, že ECB chce zúžit koridor, v němž se bude pohybovat cílená krátkodobá sazba na 15 bazických bodů. Určující pro krátký konec eurové křivky však zůstane s ohledem na přebytek likvidity (a záměr centrální banky žít s velkou bilancí) depozitní sazba ECB. Dnes odpoledne budou ve hře další důležitá data z USA, z nichž nejzajímavější by měly být maloobchodní tržby za únor. Ty mohou leccos napovědět o výsledku HDP v 1. čtvrtletí. Lednové číslo bylo slabé, a tak se za únor čeká výrazný růst. Pokud by k němu nedošlo, tak by dolar mohl být zklamán.
Forex: Americká poptávka nyní sice zhruba stagnuje, avšak na stále vysoké úrovni
14.03.2024 Dnešní den nabídne pouze data z USA. Zveřejněné maloobchodní tržby za únor by měly přinést korekci lednového poklesu. K meziměsíčnímu nárůstu tržeb podle nás pomohly zejména vyšší prodeje automobilů a pohonných hmot. Po vyšší než očekávané spotřebitelské inflaci dnes pozornosti investorů jistě neunikne ani únorový výsledek vývoje cen průmyslových výrobců. Zveřejněn bude také týdenní počet nových žádostí o podporu v nezaměstnanosti. V Evropě je na programu několik vystoupení představitelů ECB, kteří by mohli dodat podrobnosti ke včera zveřejněné revizi operačního rámce měnové politiky eurozóny.
Týdenní zpráva z FOREX trhu: Tuzemská inflace by měla zůstat v tolerančním pásmu cíle i po zbytek roku
11.03.2024 Z domácí ekonomiky bude hlavním údajem tohoto týdne dnes zveřejněná inflace za únor. Ta se podle nás v meziročním vyjádření dále snížila a mohla by se dokonce dočasně dostat pod 2% inflační cíl. Data z USA pravděpodobně nenabídnou příliš důvodů, aby Fed začal trhy připravovat na brzké snížení úrokových sazeb. Očekáváme, totiž, že inflace v únoru zůstala lehce nad 3 % y/y a solidní výsledek pravděpodobně zaznamenají také maloobchodní tržby. Statistiky průmyslové produkce v eurozóně budou i v únoru poznamenané enormní volatilitou dat z Irska. Ani bez tohoto vlivu se ale průmyslu v eurozóně na začátku letoška nedařilo, a to zejména v energeticky náročných odvětvích. Hlavní událostí z pohledu finančních trhů by však v tomto týdnu v eurozóně mělo být zveřejnění revize operačního rámce ECB.
Zlato je na dalším rekordu, překonalo hladinu 2157 dolarů
07.03.2024 Cena zlata se dostala na další rekord, jedna troyská unce (oz; 31,1 gramu) kovu k okamžitému dodání se ráno prodávala za více než 2157 dolarů (50.260 Kč). K růstu ceny přispívá očekávání, že americká centrální banka (Fed) začne už brzy snižovat základní úrokové sazby, což ve středu naznačil i šéf Fedu Jerome Powell, uvedli analytici.
Klíčové události 4. března: fundamentální analýza pro začátečníky
04.03.2024 Ekonomický kalendář je v pondělí v podstatě prázdný. Během týdne sice dojde k několika důležitým událostem, ale mnoho od nich nečekáme. Například čtvrteční zasedání Evropské centrální banky může být nezajímavé, protože úrokové sazby mají podle očekávání zůstat beze změny. Zajímavé informace lze očekávat jen od prezidentky ECB Christine Lagardeové a předsedy Federálního rezervního systému Jeroma Powella, kteří mají vystoupit. V USA budou zveřejněny důležité údaje ISM pro sektor služeb, nonfarm payrolls, nezaměstnanost, ADP a JOLTS. Všechny ale až v průběhu týdne, ne v pondělí.
Ranní okénko - Dnešní den nabídne zejména data z USA
27.02.2024 Dnešní den bude patřit zejména datům ze Spojených států amerických, kdy nejprve bude publikována statistika objednávek zboží dlouhodobé spotřeby. V meziměsíčním srovnání trh očekává v lednu propad o 5 % po stagnaci v prosinci, pokud ale abstrahujeme o volatilní sektor dopravy, mohly by objednávky zboží dlouhodobé spotřeby dokonce mírně vzrůst (+0,2 %). Pokud by se tato prognóza naplnila, naznačoval by i tento ukazatel značnou odolnost americké ekonomiky navzdory restriktivní měnové politice ze strany Fedu.
Týdenní zpráva z FOREX trhu: Dezinflace v eurozóně pokračuje rychlejším tempem ve srovnání s USA
26.02.2024 Inflace v eurozóně podle nás v únoru výrazně zpomalila o 0,3 pb na 2,5 % y/y, stejně tak jako ta jádrová na 3,0 % (vs 3,3 % v lednu). Naproti tomu deflátor soukromé spotřeby (PCE) v USA na meziměsíční bázi v lednu zřejmě zrychlil na 0,3 % a 0,4 % v případě toho jádrového. To by mělo plynout z již zveřejněných dat CPI a PPI, která byla nad očekávání vyšší. Pokračující vlna dezinflace v eurozóně a náznaky pomaleji odeznívajících inflačních tlaků v USA mohou posílit sázky investorů na výraznější pokles sazeb ECB oproti Fedu. Zpřesněný odhad tuzemského HDP za Q4 23 podle nás ukáže na revizi směrem nahoru o 0,2 pb. Česká ekonomika by tak ve výsledku ve Q4 vzrostla o 0,4 % q/q. Minulý týden jsme vydali aktualizovanou prognózu inflace a trajektorie sazeb ČNB.
Forex: Písemný záznam ze zasedání ČNB může poodhalit další trajektorii sazeb
16.02.2024 Dnes bude zveřejněn písemný záznam z posledního zasedání ČNB. Ten by mohl napovědět ohledně náklonu jednotlivých členů bankovní rady k dalšímu zrychlení snižování úrokových sazeb a rovněž jak vnímají rizika spojená se zvýšenou jádrovou inflací a slabším kurzem české koruny. Data z USA by měla ukázat na nadále umírněný růst cen ve výrobní sféře v souladu s pozvolným ústupem cenových tlaků v tamní ekonomice, a to zejména u zboží.
EURUSD klesá v důsledku ekonomických dat a očekávání trhů ohledně zaseb
29.01.2024 Pozitivní ekonomická data z USA a posun v očekávání ohledně snížení úrokových sazeb způsobují, že dolar znovu získává na síle a vytváří tlak na euro.
Týdenní zpráva z FOREX trhu: Tuzemská ekonomika si v loňském závěrečném čtvrtletí polepšila
29.01.2024 V úterý bude zveřejněn první odhad tuzemského HDP za Q4 23, který podle nás ukáže na mezičtvrtletní růst domácí ekonomiky o 0,2 % q/q po ostrém poklesu v Q3 23. Ekonomika eurozóny v Q4 23 zase pravděpodobně stagnovala po mírném poklesu v předcházejícím čtvrtletí. Předpokládáme, že stagnovala i lednová meziroční inflace v eurozóně, a to na prosincových 2,9 % y/y, nicméně ta jádrová klesla o 0,3 pb na 3,1 % y/y v lednu.
Analýza a obchodní tipy pro pár USD/JPY na 29. ledna
29.01.2024 Test úrovně 147,62 se shodoval s poklesem linie MACD od nuly a vyvolal sell signál. Nevedl ale k poklesu ceny, protože silná data z USA trh okamžitě obrátila. Krátce nato byla otestována úroveň 147,88 a linie MACD právě v té chvíli začala stoupat od nuly nahoru, což přineslo sell signál. Výsledkem byl růst ceny o více než 30 pipů, který vyrovnal předchozí ztráty.
Forex: Silná data a méně jestřábí ECB pomohla americkému dolaru
26.01.2024 ECB na čtvrtečním zasedání dle očekávání ponechala úrokové sazby beze změny. Zároveň opět naznačila, že je debata o jejich bezprostředním snižování předčasná. Prezidentka Lagardeová potvrdila, že by se podle ní možnost ke snížení mohla naskytnout již během léta, respektive v tu dobu bude ECB zřejmě mít dostatek nových dat k vyhodnocení udržitelnosti poklesu inflace k 2% cíli. Důraz na pozitivní hodnocení dosavadní dezinflace a absence výraznějšího potlačení agresivního tempa snižování sazeb, které očekává trh (140 bb do konce roku) finanční trhy interpretovaly holubičím směrem. Sázky na zmíněné tempo uvolňování měnové politiky ECB to zřejmě upevnilo, ty se ale zásadně neměnily. Na rozdíl od nich očekáváme snížení sazeb ECB o pouhých 50 bb v letošním roce.
Týden na akciových trzích: Evropský index hrál tento týden prim, Praha nijak neoslnila
26.01.2024 HDP z USA překvapil svým růstem, ale i téměř všechna ostatní data z USA byla lepší, než se čekalo. ECB sazby nezměnila a doprovodný komentář vyzníval spíše holubičím dojmem. Sledované indexy PMI byly v USA lepší, v Evropě naopak smíšené. Ostatní indikátory sentimentu byly však v Evropě horší (IFO index).
Analýza a obchodní tipy pro pár GBP/USD na 26. ledna (americká seance)
26.01.2024 Nadcházející data z USA by mohla vážným způsobem ovlivnit směr trhu. Zvláštní pozornost by měla být věnována indexu PCE, úrovni spotřebitelských výdajů a příjmů a nevyřízeným prodejům domů.
Forex: ECB se do boje s trhy zatím nechce, počká si na data
26.01.2024 ECB včera sazby podle očekávání nezměnila. Přestože budoucí kroky prezidentka Lagardeová komentovat nechtěla a debatu o snižování sazeb označila za předčasnou, nijak výrazně se nevymezila ani vůči agresivnímu tempu poklesu úrokových sazeb, které zaceňují tržní kontrakty. Celkově tak bylo vyznění zasedání z pohledu trhů spíše holubičí. Dolar vůči euru navíc včera podpořilo zveřejnění nadkonsenzuálního růstu HDP ve Spojených státech v Q4 23, zatímco ekonomika eurozóny se podle ECB v H2 23 jen těsně vyhnula technické recesi. Dnešní prosincové údaje z americké ekonomiky by už měly jen potvrdit včerejší čtvrtletní statistiky.
Forex: Žádné změny ze strany ECB a další silná data z USA
25.01.2024 ECB podle očekávání ponechala úrokové sazby beze změny, debata o jejich snižování je podle ní stále předčasná. Na tiskové konferenci prezidentka Lagardeová potvrdila, že si stále stojí za svým předchozím vyjádřením, ze kterého na trzích rezonovala hlavně možnost prvního snížení sazeb již „v létě“. Konkrétnější výhled úrokové trajektorie však nezazněl.
Forex: Americká inflace přinesla na eurodolarový trh větší volatilitu
12.01.2024 Jak se dalo očekávat, tak americká inflační čísla přinesla na eurodolarový trh větší volatilitu. Trh včetně nás překvapila vyšší než očekávaná celková inflace (na vině byly vyšší ceny elektrické energie), která zrychlila na 3,4 % meziročně. Trh (včetně nás) je tak nucen přehodnocovat nejen odhady pro letošní rok, ale také vyhlídky na snižování sazeb Fedu. V tuto chvíli přestávají být sázky na to, že by Fed sazby snížil sazby již v březnu, jako nereálné, což potvrdily i komentáře amerických centrálních bankéřů (Mesterová a Barkin). Dolar tedy v reakci na včerejší inflační data posílil, ale nebylo to kupodivu na dlouho, takže se stále pohybuje pod hranicí 1,1000. Dnes budou na pořadu opět inflační data z USA, když tentokrát půjde o výrobní inflaci. Velkou reakci trhu však nečekejme.
Forex: Trh práce v USA přes mírné ochlazování zůstává napjatý
05.01.2024 V zámoří dnes očekáváme lehce nadkonsenzuální počet nově vytvořených pracovních míst v nezemědělském sektoru za prosinec. Oproti listopadu by se sice mělo jednat o mírné zhoršení, které odhadujeme i v případě míry nezaměstnanosti a růstu výdělků. Ochlazení tamního trhu práce je však prozatím mírné, a celková situace tak zůstává napjatá. V eurozóně je dnes na programu prosincová inflace. Očekáváme, že v meziročním vyjádření vlivem statistického efektu nízké základny předchozího roku vzrostla ke 3 %. U nás budou zveřejněny čtvrtletní sektorové účty za Q3 23 a záznam z prosincového měnověpolitického zasedání ČNB.
Forex: Německá inflace nepatrně pod odhady a silná data z USA
04.01.2024 Meziroční inflace v Německu v harmonizovaném vyjádření v prosinci vzrostla z listopadových 2,3 % na 3,8 %. To bylo o 0,1 pb pod mediánovým odhadem analytiků. Za zrychlením meziroční inflace stál výhradně technický faktor nízké srovnávací základny loňského roku, kdy byly v účinnosti opatření snižující platby domácností za energie. Bez tohoto efektu by prosincová inflace byla o 1,9 pb nižší. Několik dalších bazických efektů ve stejném směru se bude projevovat až do konce H1 24. Nad rámec nich ale očekáváme i robustní fundamentální inflační tlaky pramenící z vysokého růstu jednotkových mzdových nákladů. Očekáváme přitom, že odolná spotřebitelská poptávka by měla firmám umožnit přenést tyto vyšší náklady do cen při pouze postupném zhoršování ziskových marží.
Prognóza pro pár USD/JPY na 4. ledna 2024
04.01.2024 Jen podpořil včerejší sílu dolaru a po průrazu cílové úrovně rezistence 142,70 a korekční úrovně 23,6 % se téměř dostal k cílové úrovni 143,90. Dnes ráno pár USD/JPY znovu otestoval Fibonacciho support a pokračoval v růstu.
Analýza a obchodní tipy pro pár USD/JPY na 4. ledna
04.01.2024 Revize výrobní aktivity v Japonsku směrem nahoru obchodníky nepotěšila, protože index zůstal pod 50 body, což ukazuje na pokles aktivity, byť ne tak rychlý jako dřív. Výsledkem byl růst páru USD/JPY a následná aktualizace denního maxima.
Forex: Eurodolar se pokouší dostat nad úroveň 1,1000
22.12.2023 Eurodolar se pokouší dostat nad úroveň 1,1000, když pokračuje příliv smíšených data z USA. Bylo to vidět i včera. Na jedné straně týdenní žádosti o podporu v nezaměstnanosti v podstatě stagnují či mírně klesají, na druhou stranu významný regionální index podnikatelské nálady - Philly Fed - zaznamenal nečekaně výrazný propad. Dnes bude ve hře série posledních důležitých makro dat z USA v tomto roce. Vedle zakázek na zboží dlouhodobé spotřeby totiž přijdou na řadu listopadové údaje za osobní příjmy, výdaje a úspory domácností (kromě toho bude zveřejněn i Fedem preferovaný cenový index PCE). Vše dohromady pomůže zpřesnit odhady růstu za 4. kvartál, resp. eventuálně výhled na prosincovou inflaci v USA.
Ekonomický kalendář: Pomalý začátek rušného týdne
27.11.2023 Futures na evropské indexy ukazují na nižší otevření dnešní hotovostní seance na starém kontinentu. USD je v době tisku nejslabší měnou G10, zatímco JPY překonává. Kryptoměny i energetické komodity stahují, zatímco drahé kovy posilují.
Obchodní plán pro pár GBP/USD na 17. listopadu. Jednoduché tipy pro začátečníky
17.11.2023 Pár GBP/USD se ve čtvrtek pokusil zahájit korekční pohyb, ale nedokázal překonat nejbližší úroveň a odrazil se. Významnou roli při tom sehrály zprávy z USA. Dvě důležité zprávy z USA vyšly pod očekávání a dolar během americké seance klesl. Jak už jsme dříve zmínili, několik zpráv z USA bylo zklamáním, což oba hlavní měnové páry tlačilo nahoru. Vytvořila se také nová vzestupná trendová linie, která jasně naznačuje krátkodobý uptrend. V současnosti nevidíme signály oživení střednědobého downtrendu, ale právě na to čekáme.
Ekonomický kalendář: Údaje druhé úrovně z USA, projevy centrálních bankéřů
16.11.2023 Futures na evropské indexy naznačují, že dnešní peněžní seance na starém kontinentu začne víceméně beze změny. Rozhovory mezi americkým prezidentem Bidenem a čínským prezidentem Si na summitu APEC byly označeny za pozitivní, přičemž oba lídři diskutovali o řadě otázek včetně Ukrajiny, Tchaj-wanu a Blízkého východu. Poznámky, které po setkání zazněly z úst Bidena a Si, však byly poněkud obecné a vágní, a proto na trzích nevidíme žádnou výraznější reakci.
Obchodní plán pro pár GBP/USD na 16. listopadu. Jednoduché tipy pro začátečníky
16.11.2023 Pár GBP/USD ve středu ustupoval, ale urazil dvakrát delší cestu než pár EUR/USD. Pád britské libry má ale svůj důvod. Ráno byla zveřejněna zpráva o inflaci ve Velké Británii, která ukázala zpomalení z 6,7 % na 4,6 %. Experti předpovídali pokles na 4,8 %, takže poslední hodnota předčila prognózu a inflace zpomalila o 2,1 %. Oceňujeme trh, který obchodoval konzistentně. Jestliže dolar spadl kvůli údajům o inflaci v USA, pak libra ve středu spadla kvůli zprávě o inflaci ve Velké Británii. Má to tedy logiku.
Ranní okénko - Nižší výsledek americké inflace potěšil investory
15.11.2023 Dnešek bude opět ve znamení amerických dat, kdy po včerejším nižším, než očekávaným výsledku inflace, vychází informace o cenách výrobců a maloobchodních tržbách. Případné další překvapení směrem dolů by patrně znamenalo poslední tečku za možností zvýšení sazeb ze strany Fedu. Již včera sázky na případný hike poklesly k 5 %, první snížení sazeb od Fedu pak trh očekává již příští rok v květnu.
Týdenní zpráva z FOREX trhu: Pokles inflace v USA táhnou levnější energie, růst cen bydlení zůstává vysoký
13.11.2023 Nejdůležitějšími daty tohoto týdne budou ta z USA. Zveřejněna zde bude říjnová inflace, která se podle nás snížila z 3,7 % y/y na 3,3 %. Pomohly k tomu ale hlavně levnější energie, jádrová inflace pravděpodobně stagnovala na 4,1 % y/y. Maloobchodní tržby a průmyslová produkce podle nás meziměsíčně klesly. V prvním případě šlo pouze o korekci předchozího rychlého růstu, v tom druhém pak o vliv stávek v automobilovém průmyslu. V eurozóně bude zveřejněn zpřesněný odhad HDP za Q3. Očekáváme potvrzení mezičtvrtletního poklesu ekonomiky o 0,1 %. Na tom se podepsal i horší výkon evropského průmyslu, který byl podle našeho odhadu v září meziměsíčně nižší o 1,2 %.
Forex: Tuzemská meziroční inflace se v říjnu zvýší kvůli efektu srovnávací základny
10.11.2023 Dnešní údaj říjnového vývoje spotřebitelských cen v tuzemsku ukáže na zrychlení meziročního růstu. To jde ovšem na vrub nízké srovnávací základny loňského roku vlivem zavedení energetického úsporného tarifu. V důsledku tohoto efektu by měla meziroční inflace zůstat v okolí 7 % ve zbylých měsících letošního roku. Meziměsíčně podle nás spotřebitelské ceny v říjnu ovšem stagnovaly. To by mělo odrážet další vlnu zlevňování cen energií a nadále utlumený meziměsíční růst jádrových cen s ohledem na slabou spotřebitelskou poptávku. Dále zveřejněný záznam z posledního jednání ČNB pomůže poodhalit rozložení sil v bankovní radě.
Forex: Koruna dnes vymazala část ztrát ze začátku týdne
09.11.2023 Čínská data o vývoji spotřebitelských a průmyslových cen potvrdila pokračování tamní deflace. To ukazuje, že oživení čínské ekonomiky není nikterak výrazné, což se podepisuje na obecně slabší globální poptávce. Týdenní data z USA o nových žádostech o podporu v nezaměstnanosti skončila v souladu s očekáváními na 217 tis. Počet stávajících žádostí pokračoval v růstu již sedmý týden v řadě. To potvrzuje pokračující ochlazování tamního trhu práce a naznačuje, že lidé, kteří o práci přišli, mají problém s rychlým nalezením nové.
Forex: Česká ekonomika podle nás v Q3 mírně mezičtvrtletně klesla
31.10.2023 Dnešek přinese první odhady HDP za Q3 pro ČR a eurozónu. V případě tuzemského HDP očekáváme mezičtvrtletní pokles o 0,1 %, naproti tomu eurozóna podle našeho odhadu naopak ve stejném rozsahu vzrostla. Struktura HDP zatím v obou případech známa nebude, když k jejímu zveřejnění dojde až zhruba za měsíc. V eurozóně se dnes dočkáme také prvního odhadu říjnové inflace. Ta by měla především vlivem vyšší srovnávací základny výrazně klesnout z 4,3 % na 3 % y/y. Data z USA pak nabídnou pouze spotřebitelskou důvěru, pro kterou očekáváme mírné zlepšení.
Forex: Dozvuky včerejšího zasedání ECB a silných dat z USA
27.10.2023 Data z USA včera sice ukázala silný růst americké ekonomiky v letošním třetím čtvrtletí, v závěru letošního roku však očekáváme jeho výrazné snížení. To by měla naznačit i dnešní dynamika reálných osobních příjmů za září, která podle našeho odhadu zůstala nízko. Ponechání úrokových sazeb beze změny ze strany ECB ani vyznění tiskové konference včera nepřekvapilo. Stále tak předpokládáme setrvání měnověpolitických sazeb v eurozóně na současné úrovni i po celý příští rok.
Týdenní zpráva z FOREX trhu: Silný výkon americké ekonomiky ve Q3 a stabilita sazeb ECB
23.10.2023 Tento týden zahájí zveřejněním indikátorů sentimentu, které by v eurozóně měly obecně ukázat na mírné zlepšení. Zářijový PMI v eurozóně by měl vzrůst ve zpracovatelském průmyslu a stagnovat ve službách. Německý IFO index by se díky očekáváním do budoucna měl poprvé od letošního dubna zlepšit. Celkově však hodnoty indikátorů zůstanou nízké. Vyhodnocení nejistoty ohledně vývoje ekonomiky eurozóny bude také předmětem diskuse uvnitř ECB na čtvrtečním zasedání, na kterém by však měly úrokové sazby zůstat beze změny. Ve čtvrtek bude zároveň zveřejněn výkon americké ekonomiky za Q3, která podle nás mezičtvrtletně vzrostla o silných 4,8 % q/q (anualizovaně). Důvodem je zejména silná spotřeba domácností, jejíž pokračující růst by mohl vzhledem k vyvíjeným inflačním tlakům zvýšit sázky na růst sazeb Fedu.
Forex: Pozitivní signály z robustní ekonomiky v USA a oživení v Číně
20.10.2023 Ekonomická data v tomto týdnu pozitivně překvapovala. Německý ZEW index na začátku týdne ukázal výrazné zlepšení očekávání do budoucna. Čínská ekonomika potěšila silnějším růstem, když HDP meziročně vzrostl ve Q3 o 4,9 %, zatímco konsensus přepokládal 4,5 % y/y. Pozvolné oživení čínské ekonomiky může představovat dobré zprávy v kontextu globální poptávky po průmyslovém zboží, a to hlavně pro Německo.
Forex: Dezinflační proces v eurozóně pokračuje
18.10.2023 Včerejší nad očekávání silná data z USA znovu potvrdila odolnost zámořské ekonomiky. Dnes je na programu finální zářijová inflace v eurozóně. Ta by měla setrvat na předběžných 4,3 % y/y. Ještě výrazněji rostou v eurozóně jádrové ceny, jejichž dynamika podle nás bude odeznívat jen pozvolně. Ke snižování sazeb ECB tak pravděpodobně v příštím roce nedojde.
Klesající americká ekonomika, silné firemní zisky a slabé maloobchodní tržby v USA mohou vyvíjet tlak na dolar
17.10.2023 Přestože se napětí na trhu poněkud zmírnilo, investoři tváří v tvář nejistotě nadále hledají nové obchodní příležitosti.
Letošní Nobelovu cenu za ekonomii získala Američanka Claudia Goldinová
09.10.2023 Letošní Nobelovu cenu za ekonomii získala Američanka Claudia Goldinová za prohloubení znalostí o uplatnění žen na trhu práce. Je teprve třetí ženou, která ocenění obdrží. Oznámila to dnes švédská Královská akademie věd.
Forex: Pozornost se zaměří na vystoupení centrálních bankéřů z ECB a Fedu
03.10.2023 Dnešní makroekonomický kalendář nabídne pouze druhořadá data z USA. Zářijové prodeje motorových vozidel v USA by měly ukázat na mírně slábnoucí momentum spotřebitelských výdajů amerických domácností. Investoři však budou zřejmě opět bedlivě sledovat vystoupení představitelů evropské a americké centrální banky ohledně směřování měnové politiky.
Ranní okénko - Tento týden patří americkému trhu práce, zasedá polská centrální banka
02.10.2023 Tento týden bude patřit zejména číslům z amerického trhu práce, ve kterých investoři budou hledat nápovědu, jakým způsobem se na dalším měnověpolitickém zasedání rozhodne americká centrální banka. Názor je nyní nakloněný spíše ve směru stability sazeb, případná nečekaně silná čísla ale mohou očekávání změnit. Z dění blíže k Česku bude kromě dnešního výsledku indexu PMI a pátečních maloobchodních tržeb zajímavé i středeční zasedání Polské centrální banky. Ta naposledy nečekaně snížila základní sazbu o 75bb na 6,0 % a další snížení – byť méně razantní – je očekáváno i nyní. Vzhledem k tomu, že jde o poslední zasedání před parlamentními volbami (15. října), je míra nejistoty ohledně rozhodnutí relativně vysoká.
Týdenní zpráva z FOREX trhu: Americká centrální banka tento týden sazby nezvedne
18.09.2023 Po zvýšení klíčových sazeb ze strany ECB minulý čtvrtek se v tomto týdnu ke stejnému kroku odhodlá Bank of England. Naopak americká a japonská centrální banka ponechají úrokové sazby nezměněné. Ekonomický kalendář přinese v závěru týdne předběžné PMI za září. Pro klíčové evropské země i eurozónu jako celek předpokládáme, že data přinesou známky stabilizace a potvrzení odolnosti evropské ekonomiky před recesí. Z regionu se dočkáme polské průmyslové výroby za srpen, což napoví, jak by mohla dopadnout ta česká. Z domova pak přijdou srpnové ceny průmyslových výrobců. Ty potvrdí desinflační trendy v primárních okruzích.
Týden na akciových trzích: Pozitivní vliv měl zejména „holubičí hike“ ECB
15.09.2023 Na rozdíl od těch předchozích byl tento týden docela plodný na podstatná makrodata. Dopadla lépe, než se čekalo. Hlavní událostí bylo zvýšení úrokových sazeb z dílny ECB, které bylo kvůli nejednoznačným datům z ekonomiky tentokrát spojeno s velkou mírou nejistoty. Nicméně komentář prezidentky Lagardeové z hlediska adekvátní výše současných sazeb, která by měla stačit ke zkrocení inflace, vyzněl holubičím tónem. Dále už pravděpodobně sazby růst nebudou, což se může nakonec stát i v USA, kde Fed zasedá příští týden. To byl ve výsledku výrazný pozitivní impuls pro akciové trhy. Ale i další data z USA byla lepší (maloobchodní tržby, nezklamala jádrová inflace a průmyslová výroba). Pozadu nezůstala ani čínská data týkající se průmyslové výroby a maloobchodu, která překonala odhady.
US OPEN: Wall Street pokračuje v růstu poté, co ECB signalizovala konec utahovacího cyklu
14.09.2023 Od začátku dne můžeme na trhu zaznamenat pozitivní sentiment. Futures rostou a peněžní indexy začaly pozitivně také na Wall Street. Zvyšování je podpořeno rozhodnutím ECB, které naznačuje, že turistický cyklus je u konce a může také znamenat, že se Fed příští týden rozhodne ponechat úrokové sazby beze změny. Na druhou stranu jsme získali silná data z USA naznačující odolnost spotřebitelů, což je dobrá zpráva pro akciový trh, ale zároveň poskytuje důvod pro další zvýšení sazeb.
Invesco: Zlato – srpnové výkony
12.09.2023 Zlato v srpnu kleslo o 1,5 % a zakončilo měsíc na hodnotě 1 940 USD. Vyšší reálné výnosy a utahování Fedu znamenalo to, že finanční fundamenty vyvíjely na zlato tlak v první polovině měsíce směrem dolů, ale s tím, jak se data z USA mírnila, kov získal zpět většinu počáteční ztráty.
Forex: Americký trh práce zůstává robustní
01.09.2023 Odpolední data z amerického trhu práce potvrdí jeho robustnost, a to jak vysokou tvorbou nových pracovních míst, tak i přetrvávající nízkou nezaměstnaností a solidním růstem výdělků. Zlepšení podle nás přinese americký ISM z průmyslu za srpen, i když stále zůstane v pásmu snižující se aktivity. To platí i pro Evropu, kde už ale známe předběžná data. Dnešní finální čtení na tom nic nezmění. Dle PMI přetrvává pesimismus mezi průmyslníky i ve středoevropském regionu, pro Česko očekáváme mírně nadkonsensuální zlepšení z velmi nízkého základu. Hospodaření tuzemského státního rozpočtu ke konci srpna pak odhalí, jak reálné je udržet pro letošek naplánovaný schodek 295 mld. Kč.
Forex: Euro dolů, dolar nahoru, koruna silnější
31.08.2023 Poslední srpnový den byl na globálním devizovém trhu ve znamení oslabování eura a posilování dolaru. Trend byl patrný zejména během evropského dopoledne, kdy kurz spadl z ranních 1,094 k popoledním 1,0860 EUR/USD. Nepříznivě pro euro vyznělo hned ranní zveřejnění poměrně hlubokého propadu německých maloobchodních tržeb za červenec. Příliš pak nepotěšila ani inflační data z eurozóny za srpen, kde se meziroční desinflace nečekaně zastavila na 5,3 %. A na této relativně vysoké úrovni se nacházela i její jádrová složka. Odpoledne pak přineslo poměrně silná data z USA v podobě nižšího než očekávaného počtu nových uchazečů o podporu v nezaměstnanosti za předchozí týden. Jedná se o další střípek do mozaiky silných dat z trhu práce. Srpnové osobní příjmy lehce zaostaly za očekáváním, naopak osobní výdaje konsensus překonaly.
USD/JPY jako na horské dráze
30.08.2023 Dnes ráno se pár dolar/jen aktivně zotavuje ze včerejšího prudkého poklesu. V úterý se pár propadl z maxima 147,375 v reakci na šokující ekonomická data z USA. Pojďme se podívat na to, co oslabilo směnný kurz a jeho další vyhlídky.
Forex: Eurodolar se posunul trochu výše
29.08.2023 Relativně jestřábí komentáře z ECB spolu s nárůstem apetitu po riziku pomohly eurodolaru dostat se trochu výše. Jistým varováním pro ECB je však pokles měnového agregátu M3, který souvisí s propadající se úvěrovou aktivitou v eurozóně. Dnes budou zajímavá data z USA, kde kromě spotřebitelské důvěry přijdou na řadu údaje o otevřených pracovních pozicích, což je oblíbených ukazatel šéfa Fedu, pokud jde o měření napětí na trhu práce. Další pokles by byl pro Fed jistě vítaným signálem toho, že trh práce (bezbolestně) ochlazuje a tudíž není třeba dále zvyšovat úrokové sazby.
Týdenní zpráva z FOREX trhu: Další sada pesimistických indikátorů sentimentu
21.08.2023 Předstihové indikátory sentimentu pravděpodobně zůstanou slabé, a to navzdory tomu, že v případě některých by podle nás mohlo dojít k nepatrnému zlepšení. Z hlediska sektorů se slabost týká především průmyslu, zatímco ve službách je situace lepší. Výdaje evropských domácností by navíc měl podpořit rychlý ústup inflace a s tím související obnovený růst reálných mezd, stejně tak ale i vysoká úroveň nahromaděných úspor. Finanční trhy však budou vyhlížet především symposium centrálních bankéřů v Jackson Hole, které bude probíhat od čtvrtka do soboty.
Forex: Příznivá data z USA a obavy vzbuzující čínská ekonomika
18.08.2023 Tento týden zveřejněné statistiky průmyslové produkce pozitivně překvapily jak v Evropě, tak i USA, a stejně tomu bylo také v případě amerických maloobchodních tržeb. Průmyslová produkce eurozóny v červnu meziměsíčně vzrostla o 0,5 %, zatímco podle tržního konsensu měla pouze stagnovat. To, že nakonec produkce za celou eurozónu dopadne oproti původním odhadům lépe, bylo již zřejmé po zveřejnění údajů pro jednotlivé členské státy.
USD vykazuje překvapivý růst navzdory předchozímu oslabení
15.08.2023 Americká měna opět testuje nová maxima a překonává euro. Není to tak dávno, co se zdálo, že dolar oslabila recese, ale to byl mylný dojem. Dolar ukázal svaly a upevnil svou pozici vůči euru, zejména na pozadí nových makroekonomických dat vydaných v USA.
Rostoucí americká inflace žene dolar nahoru
08.08.2023 Obchodování s akciemi skončilo v pondělí smíšeně. Zdá se, že trh se nadále soustředí na důležitá ekonomická data z USA, která mají být zveřejněna tento týden, protože by mohla být klíčová nejen pro místní finanční trh, ale pro globální trhy jako celek.
Akciové trhy: Pozitivní prázdninová vlna
27.07.2023 Dnešní data z USA byla nad očekávání silná. Růst HDP v Q2 podstatně překonal odhady, stejně tak jako jeho složka osobní spotřeby. Zároveň potěšily i objednávky zboží dlouhodobé spotřeby za červen.
Forex: Dnešní data z USA Fed od zvýšení sazeb v příštím týdnu neodradí
18.07.2023 Těžiště makroekonomických statistik dnes bude soustředěno do Spojených států, kde jsou na programu červnové statistiky maloobchodních tržeb a průmyslové produkce. V obou případech očekáváme mírný meziměsíční nárůst, který by spolu s předchozími daty měl znamenat, že mezičtvrtletní růst americké ekonomiky v Q2 23 mírně zpomalil. Na pozadí odeznívajících inflačních tlaků je to podle nás konzistentní s ukončením cyklu zpřísňování měnové politiky v USA již po zasedání v příštím týdnu, kde očekáváme poslední „hike“ o 25 bb.
Týdenní zpráva z FOREX trhu: Dezinflační tlaky ve výrobní sféře jsou příslibem pro zpomalení inflace
17.07.2023 Trend na vstupu do tohoto týdne nastolí dnes ráno zveřejněná čínská data, která přinesla poměrně značné zklamání ohledně růstu tamní ekonomiky ve Q2. V úterý zveřejněné květnové maloobchodní tržby a průmyslová produkce v USA poodhalí kondici tamní ekonomiky ve druhém čtvrtletí. Na domácí datové frontě se dočkáme pouze červnového vývoje cen ve výrobní sféře. Ty podle nás opět klesly. V eurozóně budou potvrzeny údaje červnové inflace, která podle nás stále vyvíjí tlak na další zvyšování sazeb ECB. V minulém týdnu zveřejněná data v USA zase indikují, že zvýšení sazeb na následujícím zasedání Fedu o 25 bb by již zřejmě mohlo být v současném cyklu poslední.
Forex: Data potvrzují dezinflační tendence v USA i u nás
14.07.2023 Makroekonomické statistiky, které by měly potenciál výrazněji zahýbat s finančními trhy, dnes na programu nebudou. Trhy tak získají prostor vstřebat dezinflační čísla z předchozích dní. Domácí kalendář nabídne pouze květnovou bilanci běžného účtu platební bilance. V zámoří bude zveřejněn předběžný červencový údaj o důvěře v ekonomiku podle Michiganské univerzity včetně ukazatele inflačních očekávání.
Forex: Zpomalující inflace podpořila sázky na snížení sazeb ČNB
13.07.2023 Meziroční inflace se v červnu v souladu s tržním konsenzem i naší prognózou snížila z květnových 11,1 % na 9,7 %. Jádrová inflace, která je očištěná o ceny energií, pohonných hmot a potravin pak zpomalila z 8,6 % y/y na 7,5 % y/y. To bylo hlavně důsledkem vysoké srovnávací základny loňského roku, když se po sezónním očištění jádrové ceny zvýšily stejně jako v květnu meziměsíčně o mírných 0,1 %. Jednalo se tak již o druhý měsíc v řadě, kdy se meziměsíční růst jádrových cen nacházel v anualizovaném vyjádření pod cílem centrální banky. To z našeho pohledu svědčí o průsaku slabé poptávky do cenové dynamiky.
Pražská burza znovu rostla, nahoru ji táhly hlavně bankovní tituly
12.07.2023 Pražská burza dnes navýšila zisky a podruhé za sebou rostla. Index PX stoupl o 1,16 procenta a uzavřel těsně pod hranici 1300 bodů. Stejně jako předchozí den se dařilo hlavně bankovním titulům, znovu rostly i akcie energetické společnosti ČEZ. Koruna dnes zpevnila k oběma hlavním světovým měnám.
Forex: Letargie na finančních trzích za absence dat a amerických investorů
04.07.2023 Dnešní makroekonomický kalendář bude víceméně prázdný. K letargii na trzích ještě přispěje absence amerických investorů, kteří budou v USA slavit Den nezávislosti. Dnes bude osamoceně zveřejněn pouze údaj o květnovém vývoji německého zahraničního obchodu, který by mohl poodhalit slabý výkon tamního průmyslu, což má výpovědní hodnotu i pro ten náš.
Forex: Českou korunu zhoršující se výhled v průmyslu nerozhodil
03.07.2023 Další z řad předstihových indikátoru hodnotící náladu v tuzemské ekonomice ukázal pro červen na poměrně dramatické zhoršení. Tentokrát šlo o údaj PMI ze zpracovatelského průmyslu, který se z květnových 42,8 b. propadl na 40,8 b. v červnu. To bylo v souladu s naším očekáváním (40,7 b.) ale hluboko pod tržním konsensem (41,7 b.). Tuzemské průmyslníky opět tížil hluboký pokles nových objednávek, což nevěští nic pozitivního pro průmyslovou výrobu v nadcházejících měsících. PMI tak mimo jiné potvrdil údaj z konjunkturálního průzkumu, který také v červnu ukázal na zhoršení sentimentu v průmyslu. Zdá se tak, že nevýrazný výkon domácího průmyslu nás může doprovázet poměrně delší dobu.
Související klíčová slova:
Banco Santander | Střední Evropa | Býčí pohyb | Oživení poptávky po službách | Obrácená Hlava a ramena | Výrobce oděvů | Dynamický růst | Maďarská inflace | Cenový kanál | BCPP | Realitní trh | Vývoj míry nezaměstnanosti | Cena platiny | Subdodávky | Marlin | Hlava a ramena | PPI v USA | Zásoby zemního plynu | Výnosy dluhopisů | Podnikatelská aktivita se ve Spojených státech | Dlouhé pozice | Světové akcie | Války | Vývoj | USA inflace | Údaje z USA | Zítřejší kalendář | Rychlé zisky | Data z trhu práce | TD Securities | DKNG.US | Zveřejněné údaje | Nákupu státních dluhopisů | Globální růst | Affirm Holdings (AFRM.US) | Ceny bytů | Zasedání Bank of England | Silná rezistence | Jana Steckerová | Zdražovat | Měnový pár EUR/CZK | Vývoj míry nezaměstnanosti v USA | DPH | Práva na dividendu | Investičně-poradenské firmy | EUR | Očekávání do budoucnosti | Spotřebitelské výdaje | Míra inflace v EU | Měnové politiky v USA | Výroba aut v USA | Bundesbank | Caterpillar (CAT.US) | Nezaměstnanost v eurozóně | Oživení německého průmyslu | Tovární objednávky z Německa | Oživení cen | Activision Blizzard (ATVI.US) | Hlavní úrokové sazby | Salesforce | Falešný průraz | Surová ropa | Automobilový sektor | USFD | Výkyvy | Itálie | Euro proti dolaru | McDonald's | Vyhlídky dolaru | Stoxx | Stavební produkce | Take Profit | Epidemická situace | PEPP | Vývoj ceny zlata | Texas | Údaj o HDP | Německé průmyslové objednávky | Rozpočet EU | Očekávání | Korelace | Americká politika | Otevřené pozice | PCE inflační index | Volatilní | Evropské centrální banky | Aktuální kurzy měn | Výsledky Monety | L.F. Investment | Warner Music Group (WMG.US) | VFC.US | Pozitivní nálada | EUR/JPY | Kvartální výsledky | Podnikání společnosti | Zasedání ČNB | PMI v eurozóně | Veřejné finance | Dnešní napadení Ukrajiny | Novartis | Trh práce | Tipy pro začínající | Roční míra inflace | Evropská komise | Souhrnný indikátor | Pro investory | Masivní propouštění | Esther Duflová | Philip Morris ČR | Oživení ekonomiky | Investice | Britská centrální banka | DXY | Rozvolnění | MACD | Potenciál | Obrat v sentimentu | Americké objednávky zboží dlouhodobé spotřeby | Tempo ekonomického růstu | Support | Diverzifikace | Nízké sazby | Růst akciových indexů | Podnikatelské aktivity | Finanční stabilita | Devon Energy | Lednová inflace | Index aktivity | Vyšší low | Pokles cen energií | Norges Bank | Cyklus zvyšování sazeb | Škoda Auto | Jak číst grafy | Růst amerického dolaru | ADP report | Repo sazba ČNB | Průměrné hodinové mzdy | Stimul | Ifo | Webinář | Prognózy | Britská libra | Šéf Fedu Powell | NYSE | Špatná nálada | Intervence | Výkon ekonomiky | Společnost Cisco | Breaking news | Volby ve Velké Británii | Experti | Počáteční zisky | Hlavní zprávy | Chování | Náklady na financování | Rekord | Nižší sazby | Raiffeisenbank | Sysco | Člen bankovní rady ČNB | Stop-Loss | Evropský index | Býčí výhled | Evropské měny | Čtyřhodinový graf | Reálné ekonomiky | Největší světová ekonomika | Uvolňování měnové politiky | Asijské trhy | Obchodní seance | Český statistický úřad | Impuls | EUR/USD | General Electric | Morgan Stanley | Spotřebitelé | Oblasti supportu | Společnost Primoco | Výrobní aktivita v USA | Recese v eurozóně | Šéf Fedu Jerome Powell | Goldman Sachs | Český průmysl | PMI z Německa | Vstup do trhu | Neckline | COT report | Price Action | Akcie společnosti | Uzdravování | ETH | Streamovací služby | Ekonomická důvěra v eurozóně | Základní pravidla obchodování | Index spotřebitelské nálady | Kondice ekonomiky | Důvěra v ekonomiku | Aktuální vývoj | Rostoucí výnosy | Lagardeová | Euro dolů | Průměrné mzdy | Kansas City | Měnové zasedání | Cenné papíry | Výnos | Přecenění zboží | Měnový pár USD/JPY | Jádrový PCE inflační index | Brent | Soukromá spotřeba | Výkon průmyslu | Asijské akcie | BreakEven | Delta | Americký akciový trh | Vývoj na trzích | SMA | Russell 2000 | Šéf Fedu | Slabá poptávka | Výnosy desetiletých státních dluhopisů | Růst sazeb | Rozhodnutí o sazbách | Zájem zahraničních investorů | Technické rezistence | Zkrocení inflace | Zlato a dluhopisy | Index DOW | Import | Překvapivý růst | Posílení | Zvýšení sazeb Fedu | Poptávka po zlatě | Americké makro | Exchange | Splátky dluhů | Německé CPI | Základní pravidla | Snižování sazeb ČNB | Investiční strategie | Jednání o státním rozpočtu | Zasedání centrálních bank | Oslabující americký dolar | Směřování měnové politiky | Kontrakty | Strach | Graf EURUSD | Joe Manchin | Oživení čínské ekonomiky | The Economist | MiFID II | Očekávání ČNB | Poplatky a provize | AUDUSD | Platební neschopnosti | Nové žádosti o podporu v nezaměstnanosti | Makroekonomické statistiky | JPY | EURUSD | Analytický tým FXstreet.cz | Spotřebitelské inflace | Americká sněmovna reprezentantů | All-time high | NFP | Růst hrubého domácího produktu | NFP report | Snižování sazeb v USA | Odhad HDP | Poradce Bílého domu | Pfizer (PFE.US) | Posilování dolaru | Ekonomický sentiment | Růst produktivity | Projekce | Obchodní tipy | Výběr likvidity | Kontrakce | Peníze | Ukazatel | Bankovní rady ČNB | Výrobní sektor | Unie | Výkon | Spotřebitelský sentiment v USA | Investovat | Maloobchod v USA | HDP v USA | Měnověpolitické zasedání Fedu | Průmyslové zakázky | Aurora Cannabis | Parlamentní volby ve Velké Británii | MONET.CZ | Meziroční růst cen | Obavy z inflace | Medvědí trh | Obchodní signály | Možný scénář | Prognóza | FTSE 100 | Výrazný vzestup | Služby | Nezaměstnanost v březnu | Stabilní kryptoměny | Likérka Stock Spirits | Bezpečné přístavy | Odpor | Měnová politika Fedu | Běžný účet platební bilance | Tuzemská ekonomika | Palladium | Americký Fed | Představitelé ECB | Vzácné kovy | Zrušení daně | Zasedání FOMC | Bankovní rada ČNB | Tiff Macklem | CISCO | Americké trhy | SYY.US | Brexit | AEX | Sentiment indikátory | ZEW index | Burza cenných papírů Praha | Kurz eura k dolaru | Dolar dnes | Moderna | Valná hromada | Histogram | Pozornost investorů | Burzy | Největší světové ekonomiky | Pesimismus | USD/EUR | Americké ekonomiky | Ceny elektřiny | Kapitál | Kč/USD | Americký prezident Joe Biden | Největší ekonomiky eurozóny | Události tohoto týdne | Cestování | Odliv kapitálu | Dot plot | Proražení | Záchranný fond | Prodeje aut | Posílení koruny | USD | Export | Banka Goldman Sachs | Příjmy a výdaje domácností | Německé HDP | Upravený zisk | Britové | Technická analýza | Macquarie | Nová prognóza | WASDE | Akcie MONETA | Šéfka ECB Christine Lagardeová | Delta Air | Douglas | Signály oživení | Nové mutace | Jestřábí komentáře | Plány | Na burze | Šok | Prohlášení politiků | Hodnocení současné situace | Riziková averze | ČSOB | Zpomalení růstu čínské ekonomiky | Pravděpodobnost zvýšení úrokových sazeb | Evropská inflace | Průměrná volatilita | Kanadské maloobchodní prodeje | Akcie Avastu | Tvorba pracovních míst | Trh s ropou | Snižování cen | Ekonomická aktivita | Regulace | Kofola | Maďarsko | Noviny | Měnový fond | Pozitivní signál | Američtí centrální bankéři | Korunový trh | Úroková sazba | ISM pro sektor služeb | Růst prodejů | Index ISM ve službách | Klimatické změny | Tovární objednávky | Vyšší mzdy | Reálné hodnoty | ATVI | Fitch Ratings | Symposium centrálních bankéřů | Swapy | MT5 Supreme Edition | Cenové tlaky | Pokles inflace v USA | Český běžný účet | Data z tuzemské ekonomiky | P.A. | Česká zbrojovka | Obchodní dny | Podpůrné programy | Čtvrtletní výsledky | Janet Yellenová | Posilování amerického dolaru | Oživení trhu | Avast | Zvýšení sazeb | GBP/USD | Výsledek inflace | Vnímání rizika | Covid | Středoevropské měny | Akciové trhy v Evropě | Vyšší náklady | Dvojitý vrchol | Měnový pár EUR/USD | Nervozita | Německý export | Patria Online | Dovoz | Automobilka Tesla | PMI z výroby | Výzkumy | Caterpillar | MT5 | NextEra | Viry | Velké instituce | Aktuální kurzy | Obchodování na finančních trzích | Pozitivní zprávy | Jane Foleyová | Odpojení Ruska | Penzijní fondy | Nikkei | Růst cen ropy | Nominální hodnota | Stratégové | Konvergence | Výrobní ceny | Fincentrum | Komoditní | PMI ze sektoru služeb | Tržní reakce | CFD (Rozdílové smlouvy) | Evropské trhy | Býčí sentiment | Progres | Vybírání zisků | EUR/CZK | Data z amerického trhu práce | Zájem investorů | Nové zprávy | Válka na Ukrajině | Průmyslová výroba v Německu | Největší firmy | Makrodata | Jestřábí postoj | Akciové indexy | Obrat trendu | Tlak na USD | Investoři | Investing.com | Sója | Instrument | Výnosy z amerických dluhopisů | Petr Pavel | Automobilky | Globální ekonomiky | Nejistoty | Důležité zprávy z USA | Americký prezident | Dolar roste | Německá průmyslová produkce | Nálada v Evropě | Negativní sentiment | Evropská měna | Firemní zisky | Coca-Cola | AMD | Revize amerického HDP | Inflační čísla | Christine Lagardeová | Úrokové riziko | Index PPI | Jaroslav Brychta | Euro Stoxx 50 | Jádrový index | Odeznívání inflace | Zisk | Zlepšení sentimentu | Zpřísňování měnové politiky | BABA.US | Biden | Vyšší hodnoty | Futures na S&P 500 | Průmyslové objednávky | Finanční instituce | Makroekonomická prognóza | Sazby ECB | Bank of England | Airbnb | Lepší výsledky | Gary Gensler | Den díkůvzdání | Údaje ministerstva | Asijské země | Zveřejnění zprávy | CAC 40 | Britský premiér | Avast (AVST.UK) | Volatilita na trzích | Pojišťovny | Vývoj sazeb | VIG | Prezident | AT&T | Zápis z posledního zasedání | Americké prezidentské volby | Denní minima | Boom | BABA | HDP USA | BP | Dvoutýdenní repo sazby | Nastavení úrokových sazeb | Německá spotřebitelská důvěra | Růst německé ekonomiky | Nižší poptávka | Nemovitosti | Nárůst poptávky | Makrokalendář | Raytheon | Kurz jenu | Americké žádosti o podporu v nezaměstnanosti | Kapitálové rezervy | Kč/EUR | Riziko recese | Odhad spotřebitelské důvěry | Kolísání cen | Důvěra v ekonomiku eurozóny | Boj s inflací | Analýzy | SuperMicro | EPFR Global | Americký S&P 500 | AMC.US | Swingové obchodování USD/CAD | Investiční | Průzkum | Týdenní pivotní body | Vývoj měnového páru | Hlavní úroková sazba | Zasedání Evropské centrální banky | Mary Dalyová | Nonfarm Payrolls | Invesco | IEA | Demokraté | Německý DAX | Hlavní události | Patria | Anglie | Data z ekonomiky | Rating USA | Program Antivirus | Dlouhodobé pozice | Death cross | Úrok | US500 | Evropské ekonomiky | Jednotná evropská měna | Porovnání vývoje | Americké HDP | Agentura Reuters | Nobelovy ceny za ekonomii | Andrej Babiš | Data z průmyslu | Obchodní plán | Sentiment investorů | Spotřebitelský sentiment | Pokles tuzemské ekonomiky | Míra zisku | Prodej | PFE | Zpráva | Pokles vývozu | Bohatý | Loonie | EUR/PLN | Představitelé Fedu | Bitcoin | Ekonomické dopady | Futures | Údaje ISM | Huawei | Akcie VIG | Colt CZ | Akcie společnosti Walt Disney | Dluhopisové výnosy | Zvýšení úrokové sazby | S&P | Česká měna | Coty | Vzdělání | Celoroční výhled | Portu | Evropská data | Obchodování | Výrazné ztráty | Dnešní napadení Ukrajiny Ruskem | Viceguvernérka | Zasedání Fedu | Signál k prodeji | Medvědí kanál | Technický výhled trhu | Spotřebitelské ceny v USA | JOLTS | Automobilka | Risk-Reward | Meta | S&P Global | Nabídka | GBP | Rekordní hodnoty | Korekční pohyb | Management | HDP Německa | Posilování eura | Podpora | Cena ropy na světových trzích | ZEW | Admiral Markets | Ropovod | Prudké oslabení | Dobré výsledky | Zasedání OPEC | XAU/USD | Centrální banky | Prezidentka ECB | České firmy | Ministři financí eurozóny | Vývoj měnového páru EUR/CZK | Objem dluhopisů | Zpomalení ekonomického růstu | Alert | Německé ceny | Eurostat | Majitel | Sysco (SYY.US) | Zprávy | Zpomalující inflace | Deflace | Týdenní shrnutí | Murray | Dolary | Marek Odehnal | Vysoký přebytek | Akcie v Asii | BREAKING | Nezaměstnanost v USA | Index STOXX Europe | Dopady na trhy | Asijská seance | Obchodování na pražské burze | CCI | Investiční banka | Pozornost finančních trhů | Averze k riziku | Prognózy ČNB | Americký maloobchod | Treasuries | Růst amerických tržeb | Medián | Praha | Ceny ropy | Normalizace měnové politiky | Nižší náklady | Akcie v Evropě | Silné cenové tlaky | Distribuce | Příjmy a výdaje | Evropské akcie | Tržní úrokové sazby | 3M | Sazby v USA | Silný růst | Investiční centrum | Nájemné | Průmysl v eurozóně | First Republic | Dnešní data | Analýza transakcí | CEZ1.CZ | Vyhlídky | Odhad inflace | Firmy | CZ | Snížení DPH | Kevin Tran Nguyen | NATO | Pozitivní výsledek | Inflace v říjnu | Cena ropy brent | Lyft | Míra | Obchodování na trzích | Nástroj | Reálné spotřeby domácností | Výsledky | HUF | Ekonomické oživení | Depozitní sazby | Obchodovanie | Dění na finančních trzích | EURCZK | Hospodaření státu | Fundamentální zprávy | Phillips 66 | Hedgeové fondy | DailyFX | Supreme Edition | Nio | Inflační tlaky | Devizové trhy | X-Trade | Minulá výkonnost | Bank of America | TIM | Kurz dolaru | Fundamentální analýza | COT (Commitment of Traders) | Odhady trhu | Vakcína | Silný dolar | Australský dolar | Slabé výsledky | CZKCASH | Zpřesněný odhad | Retracement | Jednoduché tipy pro začátečníky | Projev Jeroma Powella | Ministři OPEC+ | Cena zlata dnes | Meziroční inflace v eurozóně | Koruna | Komoditní měny | Rystad Energy | Eli Lilly | Pokles investic | E15 | Finanční služby | Cenový index PCE | Výrazný pokles | Tržní ceny | Colgate-Palmolive | Propouštění zaměstnanců | Kupující | OPEC+ | Francie | Šíření koronavirové nákazy | Futures na evropské indexy | Epidemické situace | Sazby ČNB | Index cen průmyslových výrobců | Objem | Propad | xStation | Zvyšování mezd | Evropský stabilizační mechanismus | Obavy z recese | Očekávání investorů | Pokračující pokles | Výsledky firem | Výkonnost | HDP eurozóny | Pandemie koronaviru | Federální rezervní systém | Stimulační opatření | Oživení v Číně | Ceny nafty | Údaje | Klima | Asie | Aktivita čínských továren | Zákonodárci | Podnikatelská nálada | Exxon Mobil | Western Alliance Bancorp | Očekávání analytiků | Alibaba | Stablecoiny | Trendová čára | Swingový výhled | Regulátor | Průzkumy | Výhody diverzifikace | Makléř Fio banky | Raytheon Technologies Corp | Státní rozpočet | Hlavní indexy | Podíl nezaměstnaných | Stabilita sazeb | Korunové sazby | Dlouhodobý výhled | Průmyslová výroba | Kurz české měny | LYFT.US | AMC | WMT | Pfizer | Case-Shiller | Britské libry | Posílení amerického dolaru | Ukazatel inflace | Obchodování s akciemi | Směřování | Srovnávací základna | Likérka Stock | První obchodní den | Průraz | Pokles spotřebitelských cen | Cena plynu | Kansas | Riziková měna | Deficit | Surové ropy | Snížení sazeb | Graf | Polsko | Index S&P 500 | Reakce trhu | Zbrojovka | Masivní nákupy | Plyn | MT4 Supreme Edition | Patrick Harker | Více časových rámců | Cenová hladina | Centene | Dolar vůči japonskému jenu | Ropa Brent | Ceny domů | Výnosové křivky | Fibonacci retracement | Instant view | KOMB.CZ | Hypotéky | Smart money | Hráči na trhu | Aktuální hodnoty měny | Nájmy | DraftKings | LEN | Přijetí | Evropa | Jackson Hole | Aukce | HUF/EUR | Německý Ifo index | OPEC | USD/PLN | Short | Ekonomické události | Ukrajina | Výroba v eurozóně | Ukončení intervencí | Jednání FOMC | Masivní výprodeje | Reálný HDP | Parlamentní volby | Maďarský forint | Pár EUR/USD | Ceny zemědělských výrobců | Eurodolar | KB | Zpráva o inflaci | Daně z neočekávaných zisků | Bezpečné útočiště | Douglas Diamond | Jiří Tyleček | Dnešní makroekonomické ukazatele | Akcie včera | Program nákupu dluhopisů | Prime | Maloobchod | Hladina rezistence | Oslabení amerického dolaru | JD.com | Udržení inflace | Hlavní akciové trhy | Zveřejněná data | Růst zlata | Spotřebitelská nálada | Inflace v eurozóně | Americká centrální banka | Americký dolar | Zpomalení inflace | Inflace v EU | Chipotle Mexican Grill (CMG.US) | Trump | Stavebnictví | Grafy | Měsíční data | Brands | Ústup inflace | Dopady války na Ukrajině | Prohloubení schodku | Omezení podpory | Silnější dolar | Disney+ | Technické analýzy | US Foods Holdings | MIFID | Dobrá čísla | Obchodování v Asii | Růst eura | High | Finanční krize | Ekonomická situace | Euro dnes | Vstupy | Rystad | FXstreet.cz | Alibaba Group (BABA.US) | Index spotřebitelské důvěry | Makro data | GBPUSD | TIPS | Vývoj tržeb | Ministerstvo energetiky | Největší banky | Akcie Komerční banky | Indikace | Americká data | Rakousko | Stříbro | Podstatné kurzotvorné zprávy | Nejbližší support | Český trh | USDCAD | CHF | Klíčové události | Projev Lagardové | Údaje o inflaci | Instituce | Constellation | James Bullard | DAX (DE30) | Česká koruna | Přeprodané oblasti | Restriktivní opatření | Bank of Japan | CVX.US | OECD | Americké objednávky | Podnikatelská důvěra | Silná korelace | Americké CPI | Data z americké ekonomiky | G10 | Úspory | Růstový potenciál | Dnešní fundamenty | High Yield | LNG | Foreign Exchange | Western Alliance | Brokers | Burza cenných papírů | Býčí signál | Dobrá data | Japonská centrální banka | Erste Group | Americké akcie | Napětí na Ukrajině | Situace | Silná ekonomika | Americká centrální banka (Fed) | Ekonomická důvěra | Peloton | Výroba automobilů | Britská měna | UBS Group | Společnost XTB | Dopad pandemie | MetaTrader | Ex-dividend | Běžný účet | Kongres | Výdělky | Divize | Oslabení koruny | Seznam Zprávy | Pozitivní vliv | Drahý kov | Zvýšení úrokových sazeb | Vývoj měnového páru USD/JPY | Dezinflační tendence | ex | Evropská ekonomika | Inflace v Polsku | ABB | Domácnosti | Apple | Výsledky HDP | BNP | Zvýšená volatilita | Růst výnosů | Trh s futures | Trh | Komise | University of Michigan | Války na Ukrajině | EUR Index | Cyklus zvyšování úroků | Německý HDP | Index nákupních manažerů | Erste Bank | Guvernér NBP | Výrazný růst | USD/CZK | Dluhopisoví investoři | Měnová autorita | Fed | Coty Inc. (COTY.US) | Analytici | Zahraniční obchod | United Parcel Service | Korekce | Klesající trend | CAT | Tržní prostředí | Důvěra spotřebitelů | Pozornost | Moody's | Statistické údaje z USA | FRA40 | Kov | Země EU | Prosincová inflace | Fair Value Gap | Money management | Počet pracovních míst | Stavební povolenky | Arista Networks | Pražské burzy | Downtrend | Dobré zprávy | Zveřejnění výsledků | Výběry | Dluhopisy | Počet žádostí o podporu v nezaměstnanosti v USA | Konkurenceschopnost | Dopad na trhy | S&P 500 | Důvěra v eurozóně | Akciové indexy v USA | Automobilový průmysl | Indikátory sentimentu | Kanada | Intradenní strategie | Stagnace | Ekonomický a strategický výzkum | Risk-Reward poměr | Ekonomické výhledy pro ČR | Vývoz do Číny | Makro | JDE | Posílení dolaru | ANO | Stock | Volatility | Lukáš Raška | Růst spotřebitelských cen | DOT | ProCent | Ministři financí | Buy pokyn | Ceny zboží | Nálada na trzích | Trumpova administrativa | Rating | Platforms | Vývoj inflace | Dezinflace | Indikátor ADX | Prezident Joe Biden | SNB | Dolarový index (USDIDX) | Snižování úrokových sazeb | Rivian | Microsoft | Bancorp | Trh dnes | USD/CHF | Wells Fargo | Budoucí vývoj | Příležitosti | Otevření obchodu | Dluhopisy a zlato | Zpomalování inflace | Nejistota | Obavy z růstu inflace | Snižování produkce | Odhad růstu HDP | Utahování měnových podmínek | Repo operace | Růst tržeb | Inflační vývoj | CME | Spotřebitelská inflace | Pokračování rally | Pokles cen ropy | Zpomalující růst | Outside Bar | HDP v eurozóně | Den nezávislosti | Ceny v průmyslu | Sell | CL | NFP data | Měny&Sazby | Důvěra v průmyslu | Makroekonomické údaje | Long pozice | Obchodní instrument | Německý index DAX | Kurz dolarů | Nižší růst | Exporty | Drahé energie | JPMorgan Chase & Co. | Celkový sentiment | Důvěra | Pravděpodobnost | Markets | Index Nasdaq | VFC | Zpomalení růstu americké ekonomiky | ADP report zaměstnanosti | ECB dnes | Obchodování zlata | Znovuotevírání ekonomiky | Futures na DAX | Rizikovější aktiva | Hlavy států | Oblast supportu | Makroekonomika | Futures kontrakty | Pokles úrokových sazeb | Tržní odhad | Vývoj úrokových sazeb | Trendové linie | Výpadky | CFTC | Antivirus | Japonsko | Makroekonomické zprávy | Pokles eura | TD Ameritrade | Silnější euro | Tržby | Akcie v USA | Centrální banka | Tesla Inc. | Riksbank | Andrew Bailey | Výkyvy kurzu koruny | Exxon | Zvýšená riziková averze | Koruna dnes | Polský zlotý | Tržní sentiment | QE | Fed úroky | MJ | Bankovky | Vystoupení šéfa Fedu | Červnová inflace | Donald Trump | Eurozóna | Čistý zisk | Odhadovaná cena | Pozitivní zpráva | Jádrová inflace | Makroekonomické ukazatele | Twitter | Fluktuace | Zasedání americké centrální banky | Activision | GS.US | Centrum | Společnosti | Zpomalení ekonomiky | Další růst | Nejvýraznější pokles | Aktivita v průmyslu | ETF s pevným výnosem | Americká průmyslová produkce | Celkový výsledek | Prohlášení | Cenné papíry Erste Bank | TLTRO | Aktivita v americkém sektoru služeb | Bankovní tituly | PEPSICO | Výrobní aktivity | Březnová inflace | Záchranný program | Odolnost ekonomiky | API | Obchodníci | Maloobchodní tržby | Nízká volatilita | Očekávání trhu | Silná americká data | Komodita | CZK | Kohl's | Reuters | USA | Přebytek zahraničního obchodu | Kurz eura k americkému dolaru | Růst HDP | Chevron | PSX.US | Nárůst výnosů | Kompozitní index | Škoda | PFE.US | Guvernér Michl | Index US500 | Depozitní sazba | Slabší prodej aut | Výrobní aktivita | ISM | Souhrnný index | Přehřátý trh | Rekordní maximum | Palo Alto | Cyklus růstu | Předseda | Oživení na americkém trhu práce | Sazby beze změny | Finanční trhy dnes | Americký index S&P 500 | Utahování měnové politiky | Británie | Dna | Chipotle Mexican Grill | Růstový impuls | Verizon | Výhled eura | Traders | Silná data | Ekonomiky | Daniel Beneš | Rychlý růst | Online prostředí | Fiskální stimul | Libra | Uvolňování měnové politiky v USA | Ztráty peněz | CFD | JPMorgan Chase | Microsoft Corp | SMA 100 | Dividenda | Nová data | Debata | Evropská unie | Open | Cena akcie | Charter Communications | Barclays | Chicago Mercantile Exchange | Inflace v květnu | Cvičení | ČNB Vojtěch Benda | US100 | Zvýšení základní sazby | Financovat | USDCZK | Příprava | Čínské měny | Řecko | Kurz EUR/CZK | Konjunkturální průzkum | EUR/HUF | Rostoucí náklady | Platební bilance | Jednání o brexitu | Hlavní akciové indexy | Říjnová inflace | Jednání ECB | Arm | Alibaba Group | Základní úroková sazba | Květnová inflace | Nový rekord | MONET | Záznam z posledního zasedání ČNB | Nálada na globálních trzích | Úroky | Formace dvojitý vrchol | Americký průmysl | Ranní nadhoz | Cyklické akcie | Cena | Optimistický signál | Investiční banky | Makroekonomické data | Realitní horečka | Předstihové ukazatele | Hlavní indikátor | Silný trh | 10leté bondy | Air | Růst ekonomiky eurozóny | Akcie dnes | Ztráta | Inflační očekávání | Zápis z posledního zasedání Fedu | Ceny akcií | Rozpočet | FTSE | CVX | Údaje o indexu spotřebitelských cen | S&P500 | Prodeje domů | Dolar | Trh zlata | Čínská ekonomika | MUFG | Patterny | Vyšší úroky | Ceny | Prudký pokles | Koronakrize | Energetická krize | MetaTrader 5 | Hypoteční sazby | JPMorgan Chase & Co | Finální odhad | ČNB | TSLA.US | Cigna | Očekávání úrokové sazby | Price Action patterny na zlatě | Fiserv | Nobelovy ceny | Přenos | Pojišťovna VIG | Pokles | USDIDX | Ceny komodit | Vyšší ceny | Kalendář tento týden | Nvidia | Uzavření trhů | Jednoduché tipy | Take-Profit | Tomáš Cverna | Úvěrové podmínky | Index spotřebitelských cen | Americké společnosti | Vliv na obchodování | Potenciální zisk | SEC | Švýcarská centrální banka | Jan Vejmělek | Charles Schwab | Harley-Davidson (HOG.US) | Česká republika | CARA | Rezervní měna | Americký trh | Průmysl a stavebnictví | AFRM.US | Rabobank | Euro vůči dolaru | Mercedes | Index ISM | Tržní očekávání | Počet žádostí o podporu v nezaměstnanosti | Velké korporace | Americká ekonomika | Europe 600 | NVDA | Kurz koruny | Počet žádostí o podporu | Obchodník | Ekonomická aktivita v USA | Swingové obchodování | Prohloubení deficitu | Tomáš Holub | COVID-19 | Negativní dopad | Data z reálné ekonomiky | Google | Blue chips | Růst mezd | Údaj NFP | Evropská centrální banka | Index cen | Luboš Růžička | Čínská vláda | Index PX | Hike ECB | Vánoce | Růst americké ekonomiky | Daně | Lídři | Moneta | Pivot | TSLA | Rizika | Kryptoměna | ECB | Nákup akcií | Růst cen nemovitostí | Close | Pracovní trh | Zprávy z trhů | Pokles indexu | Růst výroby | Zásoby ropy v USA | Žádosti o podporu v USA | Pandemická situace v USA | Česká ekonomika | Data z pracovního trhu | Momentum | Daně z příjmů | Pozitivní sentiment | Horší data | Kurzy | Marketingová komunikace | Pšenice | Fond | Finanční prostředky | Čína | Růst zisků | Zisky | HICP | Low | Konsensus | Ekonomické údaje | Konsenzus | BNP Paribas | Conference Board | Historické rekordy | Výše úrokových sazeb | Thomas Jordan | Čínská média | Blizzard | Dnes nejvíce obchodované akcie | Nobelova cena | Růst ceny | Vývoj HDP | Jestřábí hlasy | Benchmarky | Přehled kurzů | Ranní okénko | Cisco Systems | Indikátor | Zboží dlouhodobé spotřeby | NBP | Nižší ceny ropy | Situace na trhu práce | Starbucks | NATGAS | Splatnost | Swingové obchodování AUD/USD | Tuzemská inflace | Očekávání do budoucna | Vývoj cen ropy | Cena zlata | HSBC | Pullback | CBRT | Zvýšení ceny | AVST.UK | Ekonomiky eurozóny | Rizikové averze | Euro STOXX | Přecenění | Zlepšení nálady | Downstream | Rusko-ukrajinský konflikt | RRR | Trh práce v USA | Růst cen | Drahé kovy | Vyšší sazby | Cena termínového kontraktu | RSI | OctaFX | Vysoké inflace | Krize v USA | Měnová politika | Přicházející recese | PMI ve výrobě | Cena palladia | Býčí trh | Nová makrodata | Repo sazby | Dnes na trzích | IFO index | Financování | Index pražské burzy | Nastavení měnové politiky | ČSÚ | Tržní fundamenty | Ekonomka | Fitch | Historická minima | Výrobce čipů | Otevírání ekonomiky | Finance | Philadelphia Fed | Prodávající | Nálada spotřebitelů | Guvernér | Turecké liry | Arista Networks (ANET.US) | Pokles ekonomiky | Růst úroků | Republikáni | Odliv zahraničního kapitálu | USDJPY | Zprávy z USA | Globální poptávka | Investiční poradenství | Poptávka | DISH | Index Exportu | Sentiment v eurozóně | Americké banky | Americký ISM | Hodnoty měny | ODEHNAL & PARTNEŘI | Denní pokles | Přístup k inflaci | Obchodování na akciových trzích | AMAT | Mali | Dolarové sazby | Obchodovat | Naše prognóza | Akciový trh v USA | Pivotní body | PSX | Holubice | Zvýšení inflace | Napadení Ukrajiny Ruskem | Ekonomická data z USA | Meziroční vývoj jádrové inflace | Cenový PCE index | Colt CZ Group | Hospodářský růst | Bankovní rada České národní banky | Nové rekordy | Tržní sazby | Pokles zájmu investorů | Posílení eura | S&P/Case-Shiller | Americké státní dluhopisy | Palo Alto Networks | PacWest Bancorp | Bohumil Trampota | Křiž smrti | Bod | Miliardy korun | Počasí | Reporty | Shares | Zisk společnosti | Medvědi | RBNZ | GfK | Paládium | FRED | Kryptotrh | Úrokový diferenciál | Co bude | Reserve Bank of Australia | Data PMI | Únorová inflace | Klouzavý průměr | NEST | RBI | O2 CR | Americká měna | Philadelphia Fed index | Vývoj úrokových sazeb ČNB | EMU | Investiční výdaje | LLY.US | Tweet | Saúdská Arábie | Tesla (TSLA.US) | OCI | Ziskovost | Payrolls | Bankéři | Poslanecká sněmovna | Podnikání | Měny regionu | Překoupené podmínky | Cena ropy | Komentáře Fedu | Výhled německé ekonomiky | Inflace | Problémy | Marže | Účet platební bilance | Využití kapacit | ROCE | Sentiment University of Michigan | Německá ekonomika | Statistiky z trhu práce | Participace | Státy EU | DAX | Macquarie Marcus Garvey | HDP | Předběžné výsledky | Koupěschopnost | Projevy centrálních bankéřů | Mírná korekce | Alphabet | Graf dne | Struktura | Klouzavý průměr EMA | Členské státy | Zkušenosti | Firma | Bilance zahraničního obchodu | Zbrojovky | Tuzemský HDP | Signály | Omikron | PCE inflace | Reálné příjmy | Devizový trh | Načasování | Erste | Komerční banka | Ropa | Statistiky | Peněžní zásoba | Liz Trussová | Čas na nákup akcií | Světová ekonomika | Manufacturing PMI | Swingové obchodování EUR/USD | Dluhopisové trhy | Hlavní index PX | Oslabuje dolar | FX | Index PMI | Ben Bernanke | Ekonom | Kalendář ekonomických událostí | MPSV | Američané | Kurz | Market | Forexu | Americký PMI | Cenné papíry Erste | Raiffeisenbank a.s. | 256/2004 | Zasedání amerického Fedu | Pokles výnosů | Indexy PMI | Akcie padají | Objem dovozu | UST | Restrikce | Merck | Optimismus | Konjukturální průzkum | Spotřebitelská nálada University of Michigan | Facebook | Rozhodování | Jednání ČNB | Předkrizové úrovně | Technický výhled | Investiční doporučení | Růst dolaru | Oracle | Profit-Target | Medvědí scénář | Martin Gürtler | Makroekonomické faktory | Úspěšný týden | Investiční banka Goldman Sachs | DKNG | Kukuřice | NortonLifeLock | Deficit státního rozpočtu | USFD.US | Investujte | Prezident USA | Měď | Proinflační | Hodnocení rizik | Stock Spirits | Boj s koronavirem | Levi's | Rozvíjející se trhy | Fundamentální pozadí | Euro | Yield | AUD | Pilulka Lékárny | Federální rezervní banky | OsMA | Trh se zlatem | Úsilí | Pozitivní sentiment na trzích | Počet zaměstnaných | Risk | Statistiky z eurozóny | Německý vývoz | PMI ve službách | Activision Blizzard | Zpracovatelský průmysl | Úřad práce | Kypr | Citigroup | Spojené státy americké | Christine Lagarde | Index VIX | Hospodářství | Stagflace | ANET | Pravděpodobnost zvýšení sazeb | Pražský index PX | Výnosy státních dluhopisů | Indikátor důvěry | Vývoj meziroční jádrové inflace v eurozóně | Cenový pattern | Poskytování hypoték | Měnový stratég | EBITDA | Ohlédnutí | Zastavení dodávek | Zpomalení růstu | Obchod | Obchodní aktivita | Růst ekonomiky | Falešný break | Navýšení úrokových sazeb | Vývoj na akciových trzích | Automotive | Rada ČNB | Hlavní ekonomka | Ranní komentář | Nárůst nezaměstnanosti | Bollingerova pásma | Nižší ceny | EU | Zasedání ECB | Gamble | Credit Suisse | Portfolia | Růst důvěry | Odhady PMI | Inflace v Německu | Koronavirové krize | Úrovně rezistence | Dopady koronavirové pandemie | Vývoz | Počty nových případů | Týdenní zpráva | xStation 5 | Coty Inc. | Týden na akciových trzích | Americké ceny | Recese | Index strachu | Index relativní síly (RSI) | Empire State Index | Vyjádření představitelů | Kazuo Ueda | Mzdový růst | ASML | Ropný gigant | Švýcarský frank | Patterny na zlatě | Báze | Německý ZEW index | Bank of Canada | Výprodeje na akciových trzích | Měnová politika ČNB | Vývoj pandemie | Mercedes-Benz | CZK/EUR | Napětí na Blízkém východě | Analytik Portu | Index Dow Jones | Britská ekonomika | Sněmovna reprezentantů | USD/CAD | Čas na nákup | Inflace ve světě | Burzovní indexy | Největší propad | Výrobní index | Počet nových žádostí o podporu | Risk-Reward poměr (RRR) | Miliardy | Spekulace | Denní graf | Meziměsíční inflace | Koronavirové pandemie | Globální finanční krize | Růstový trend | František Táborský | Silný support | Inflace ve Spojeném království | Americké burzy | Hodnota indexu | Nové obchodní příležitosti | Frank | Ministři | Negativní nálada | Pin Bar | Kurz eura | Růst cen zlata | Dnešní zpráva | ARM | Goodyear | Hlavní trend | Oscilátor Marlin | Ekonomický poradce | Kurz eurodolaru | Statistika z amerického trhu práce | Ceny energií | Americké indexy | Washington | Dávky v nezaměstnanosti | Riskantní aktiva | Ceny potravin | 1D | Lenka Kalivodová | Cigna Corporation | Rychlý růst mezd | Meziroční míra inflace | Japonský jen | Index důvěry | Desetileté dluhopisy | FOMC minutes | Měnový kurz | Dosažení dohody | Základní sazby | Swingové maximum | Averze vůči riziku | Denní změna | Prezident Donald Trump | CySEC | Cena surové ropy | Rostoucí inflace | ACB | Očekávané události | Banka UBS | Technologický sektor | Signál ke vstupu | Projev šéfa Fedu | Odhady růstu | Výrazný pohyb | Plánování | Kanadský dolar | Agentura Fitch | Pozitivní výsledky | Soukromé podniky | Předpovědi | Konflikt na Ukrajině | Bondy | Tomáš Raputa | Investiční stratég | Zásoby ropy | Americké volby | Světové ekonomiky | Evropské méně | Produktivita práce | Rostoucí ceny | WMT.US | Trend | Pokles sazeb | Produkty obchodované s finanční pákou | MXN | Zásoby plynu | Úrokový hike | Oslabení | TradingEconomics | Vstup na trh | Střední podniky | Časový rámec | Směr trhu | Míra inflace | Windfall tax | Fundamentální data | Rollover | Manufacturing | Akcie společnosti Nvidia | Spotřebitelská důvěra | PBOC | MMF | Trhy v USA | Průmyslová výroba v eurozóně | Zlato (XAU/USD) | Ekonomický výhled | Finanční situace | Objem objednávek | Nařízení | Verizon Communications | HDP Francie | Míra nejistoty | SWIFT | Ceny benzínu | RISK-ON | Negativní zprávy | Schodek | Farmaceutické společnosti | BTC | Bankovní sektor | Fed index | KOSPI | Indexy | Forex Factory | Citi | Zvyšování sazeb | Obchodování v Evropě | Odborníci | Cenné papíry ČEZ | Oživení poptávky | Obchodní bilance | Německý index IFO | Výrobní PMI | Mezinárodní měnový fond | Japonská měna | Gold | Guvernér centrální banky | Průmysl | Americké žádostí o podporu | CI.US | Výrobní inflace | Tempo růstu | Meziroční růst spotřebitelských cen | Bilance ECB | Bankovnictví | Tržní ocenění | USD index | STOXX50 | Pohonné hmoty | Růst ekonomiky EU | Americké dluhopisy | Prezident Federální rezervní banky | Divergence | Očekávané události na finančních trzích | Alibaba (BABA.US) | ETF | Akciové trhy | Kurzy měn | České dluhopisy | Struktura HDP | Value Gap | Hlavní evropské indexy | Moneta Money Bank | Centrální bankéři | Počty nových žádostí o podporu | Družba | LLY | Obavy z omikronu | Philip Dybvig | Údaje o nezaměstnanosti | APP | Kurz amerického dolaru | Obchodní aktivity | Peněžní zásoby | Přerušení výroby | Ekonomické výhledy | Pokles indexu S&P 500 | Long | Rally | Bankovní rada | Pojišťovna | Pomalejší inflace | Výrazný propad | Klíčový support | Pandemie | Cenové indexy | Zasedání České národní banky | Výplatní poměr | Swingové obchodování zlata | Aktiva | Osobní příjmy | Pokles inflace | Klid | FOMC | PDD | Prodejní tlak | HDP za Q2 | Růst zaměstnanosti | NextEra Energy | Ministerstvo financí | GEVORKYAN | Zasedání centrální banky | Výprodej | Procter & Gamble | Indexy na Wall Street | Problémy v dodavatelských řetězcích | České měny | Výnosy z dluhopisů | Nezaměstnanost v Německu | Fibonacci | Poradenské firmy | Komise v přenesené pravomoci (EU) | Politika ČNB | Investiční společnosti | Indikátory | Slábnoucí dolar | Zdanění | Pokles cen | Základní úrok | Obchodování s komoditami | SP500 | Jan Procházka | Průmyslové ceny | Peněžní trh | Žádosti o podporu v nezaměstnanosti v USA | Helena Horská | Překážky | Holubičí tón | Nový týden | Vývoj kurzu | Konsolidace | Zdravotnictví | Energetické krize | Obchodní rozhodnutí | Spekulanti | Čínské akcie | Komise v přenesené pravomoci | Riziko ztráty | Ministryně financí | Tipy pro začátečníky | Brazílie | Sentix | Trhy dnes | 3М | Německý statistický úřad | Macy's | Pochybnosti | Členské země | Schodek zahraničního obchodu | Vedení ECB | Pandemická situace | Stratég | Signál k nákupu | Špatné zprávy | Prodeje automobilů | ISM ve službách | Ekonomika eurozóny | Týdenní zpráva z FOREX trhu | Purple Trading | Raytheon Technologies | Protesty v Hong Kongu | Řetězce | Schwab | Zrychlení inflace | Sentiment | Dnešní statistiky | Short pozice | Ekonomika Hong Kongu | Stoxx Europe 600 | Breaking | Růst úrokových sazeb | ECB Christine Lagardeová | Akcionáři Avastu | Politika | Obchodování USD/JPY | Zápis ze zasedání FOMC | Nálada na trhu | Riziková aktiva | Akcie zbrojovky | PLN | Míra nezaměstnanosti | Šéfka MMF | EPFR | Reálné výnosy | Komunikace | Ceny průmyslových výrobců | Konsensus trhu | Josef Dudek | Indikátor MACD | UBS Group AG | Dnešní seance | Americké futures | MAM | Nike | Indikátory důvěry | Poplatky | Oslabování eura | I-Trader | Forint | GDP | Úrovně supportu | Velká Británie | Německý průmysl | Růst libry | Makroekonomická data | PLN/EUR | Další vývoj | Dnes zveřejněná data | Zasedání FED | Cena pohonných hmot | Členové bankovní rady | Dnešní kalendář | Průzkum PMI | Akcie | Úrokový výnos | Nálada | Největší firmy na světě | Geopolitická rizika | Indie | Nákupy | Měnové páry | Technologické akcie | Měnové politiky | Technologičtí giganti | Snížení základní úrokové sazby | Výrazná inflace | Vnímání | Chevron (CVX.US) | Hlavní rizika | Intel | SVB | Dnešní ekonomický kalendář | Sentiment v USA | Ekonomika | První zvýšení sazeb | Německé automobilky | Zklidnění situace | Výnosová křivka | Historická maxima | Ekonomická data | Politika centrálních bank | WMG.US | Výrobní index PMI | Dobrá zpráva | ČEZ (CEZ1.CZ) | Hospodářské noviny | Obchodování s cizími měnami | Karanténa | Zlevnění ropy | Swingové obchodování USD/JPY | Proticyklické kapitálové rezervy | Investiční aktivity | Sankce | Commerzbank | Varianty koronaviru | Zhodnocení | Americký kongres | Prolomení supportu | Úrokové sazby ECB | Ceny zlata | Vysoké zhodnocení | Výhled | cTrader | Cigna Corporation (CI.US) | Velmi volatilní | Růst cen v USA | Amazon.com Inc. | ESM | ZEN | Zerohedge | Erste Group Bank | Auta | Americký akciový index | Komerční banky | Americké ministerstvo | Americký trh práce | Summit EU | Přísná opatření | Ethereum | Akciový trh | Japonská ekonomika | Vysoké ceny | Embargo | Filadelfský Fed | Economist | Symposium centrálních bankéřů v Jackson Hole | Digitální daň | Tlak na akcie | Glapinski | Odpovědnost | Nový býčí trh | Indexy nákupních manažerů | Počty nakažených | Energetické společnosti | Propouštění | Fundamenty | Sentix index | Česká inflace | Jaromír Gec | Bankovní krize | Politika Fedu | Evropský trh | Finanční trhy | Údaje o maloobchodních tržbách | Česká národní banka | Burza dnes | Oživení cen ropy | PacWest | Data o inflaci | Expanze | X-Trade Brokers | Šíření koronaviru | Insider | Admiral Markets Forex Kalendář | Zasedání bankovní rady | Aktuální rezistence | Provize | General Motors | Prodejní signál | Dlouhodobý trend | Fondy | Poptávka po dolaru | Ekonomické prognózy | Lyft (LYFT.US) | XTB Tomáš Cverna | Walt Disney | Týdenní výkon | OSVČ | ČEZ | Austrálie | Cenové hladiny | HDP Číny | Riziko | Německé ekonomiky | Růst průmyslové produkce | Financial Times | PMI za leden | USD za barel | Počet nakažených | Přímý prodej | Spread | CZK/USD | Aktuální situace | Britský antimonopolní úřad | Český státní rozpočet | Vývoj měnového páru EUR/USD | New York | St. Louis | MSFT | Čistá ztráta | GS | Saldo zahraničního obchodu | Krize | Rizikový apetit | Ceny ropy Brent | Odhady HDP | Depozitní sazba ECB | Euro včera | Prodejní ceny | ČNB dnes | Německé tovární objednávky | Změny úrokových sazeb | Obchodní dohody | Obchodování AUD/USD | Makléř | Pandemická opatření | Pasiva | USD/MXN | Ekonomické zprávy | Applied Materials | ETH/USD | Situace na trzích | Omezení produkce | Šance | Míra inflace v eurozóně | Norská centrální banka | Slabá čísla | Pokles poptávky | Index strachu VIX | Objednávky | Constellation Brands | Napadení Ukrajiny | Zlatý kříž | Meziroční míra inflace v eurozóně | Slabší kurz | APEC | Trading pohled | Prezidentské volby | Oscilátor | Vratislav Zámiš | Základní úrokové sazby | Kvantitativní uvolňování | Nezaměstnanost | Trhy | Dolarový index | Akciové trhy v USA | Indikátor CCI | Globální trh | Výplata | Claudia Goldinová | Nový cyklus | Zrušení superhrubé mzdy | Sazby | Americké výnosy | Ceny producentů v USA | US30 | Graf indexu | Generální ředitel | HN | Devizové rezervy | České vlády | Cíle | Zisk na akcii | Burza | Ceny dluhopisů | Ekonomický kalendář | Guvernér Rusnok | První odhad | Zvyšování úrokových sazeb | Hlavní měnové páry | Americká inflace | Klouzavé průměry | RBA | Likvidita | Žádosti o podporu | Reinvestice | Výprodeje | Obchodování s CFD | Průmyslová výroba ve Spojených státech | Rozhovor | Plán obchodování | Wall Street výsledky | Spotřeba domácností | Dnešní údaje | Evropská rada | Banka | Měny | Filadelfský Fed index | Pokles EUR/USD | Snížení úrokových sazeb | Výnosy 10letých dluhopisů | Růst cen potravin | Sezónnost | Růst nezaměstnanosti | Zpráva COT | Bezpečnost | Výroba v Německu | Stabilita | Zaměstnanost | MNB | Profitovat | Slovensko | Irsko | Nová historická maxima | Energie | Vývoj meziroční jádrové inflace | Důležité zprávy | Trade Brokers | Michal Brožka | Inflace v březnu | ANET.US | Nakupovat | PMI ve zpracovatelském průmyslu | Tradeři | Značný pokles | DE30 | USDX | Nezaměstnanosti v Německu | Pozitivní výhled | BTC/USD | Jádrová inflace v eurozóně | Fed dnes | Dividendy | Měna | Osobní výdaje | Jasný signál | Pokles ekonomické aktivity | Údaje o HDP | Trading | Finanční sektor | Oslabení eura | CAD | Kotace | Ropa dnes | Zásoby benzinu | Silný pokles | Ichimoku | Uvolnění měnové politiky | Index podnikatelské nálady | Karanténní opatření | Fed Williams | Pravidla obchodování | Thomson Reuters | Americké počty nových žádostí o podporu v nezaměstnanosti | Výnosy | Spotřebitelská poptávka | Poradenství | Jigar Pandit | Walgreens | Miliardy dolarů | Dubnová inflace | Bank of Mexico | Klíčové události tohoto týdne | Finanční trh | Přelom roku | JPMorgan | Německá automobilka | Země eurozóny | Reakce investorů | Data z Německa | Trade | Regionální měny | Překoupené oblasti | Eni | Velkoobchodní tržby | Nové prognózy | Výnosy desetiletých dluhopisů | EFSF | Patria.cz | Prodeje | PPI index | Marcus Garvey | Stav ekonomiky | Nákupní signál | Sentiment na trzích | Pravděpodobnost recese | Zlotý | EIA | Přehled kurzů nejdůležitějších měn | Partneři | IPO | Rusko | Smíšené výsledky | Vysoké riziko | Ceny výrobců | Miliardy USD | Poradce | Vicepremiér | Pinduoduo | Další růst sazeb | Obchodní den | Býčí scénář | Makroekonomické události | Zkušenost | GBP/EUR | Index Nasdaq (US100) | Signál | Jerome Powell | Zdražování | Protiepidemická opatření | Pozemky | Předstihové indikátory | Výsledkové sezóny | Britská vláda | ADP | Projev šéfa Fedu Powella | Jestřábí ECB | Repo sazba | Číst grafy | Kupní síla | CPI v USA | Joe Biden | Ropy | Rozdílové smlouvy | Klesající inflace | Malé zisky | Historie | Důvěra amerických spotřebitelů | Úspěšné obchodování | Nové žádosti o podporu | Americké akciové indexy | CHNComp | Základní sazba | Pracovní síly | Míra úspor | NFIB | Člen bankovní rady | MUFG Bank | Vývoj měnového páru EUR/JPY | Výdaje | Společnost | Kurz koruny vůči euru | LTV | ZEW index ekonomického sentimentu | Aktivita v sektoru služeb | Sázky | Stimuly | Maloobchodní tržby v USA | Colt | Kurzotvorné zprávy | Retailoví investoři | Halliburton | Utažení měnové politiky | Francouzský index | Světové indexy | Vysoká volatilita | BMW | Cena akcií | Target | Špatná data | Rozšíření | Volatilita | Žádosti o podporu v nezaměstnanosti | D1 | Ropný trh | Americké ministerstvo financí | Americká spotřebitelská důvěra | Umělé inteligence | Burze | Buy | Eura | Tisková konference | Investujte na Forexu | Ztráty | Obchodní signál | Nízká nezaměstnanost | Inflační cíl | RBAG | Organizace | Očekávaný zisk | Gap | Ceny pohonných hmot | Celkové příjmy | Services | VIX | Inflační data | Růst | Obchodování EUR/USD | Objem zakázek | Vyšší úroveň | Očekávání zisku | Fed včera | Durace | Polská centrální banka | Akcie ČEZ | Výhled pro zlato | Energetické komodity | Inflační výhled | Příjmy | Úrovně Fibonacciho | Komodity | Kmen koronaviru | Rusko a Ukrajina | Cílová cena | Průmyslová produkce v eurozóně | Hospodářské výsledky | Výsledková sezóna v USA | Zajištění | Aukce státních dluhopisů | Administrativa | Měnový výbor | Inflace v Číně | Výnosy amerických státních dluhopisů | Akcie Goldman Sachs | CNY | Snížení inflace | Daň z mimořádných zisků | Zápis z minulého jednání ČNB | Fúze | Index | Oživení globální ekonomiky | Obchodování USD/CAD | PCE index | XTB Research | Pipy | Dow Jones | Lockdown | Vývoj indexu ISM | Hlavní americké indexy | Cenový index | Nejbližší rezistence | Eva Zamrazilová | Blahobyt | Průmyslová produkce | Meziroční růst | Úročení | Warner Music | Výsledková sezóna | Ceny nemovitostí | Konsolidační balíček | Pokles německé ekonomiky | ČTK | Tuzemská měna | Engulfing | Index STOXX Europe 600 | ISM index | Valuace | Ross Stores | Zvýšení nákupů aktiv | Velký zisk | Jestřáb | Tržby ve službách | Zhodnocení situace | Hodnocení ekonomiky | Americké příjmy | Index Fedu | Inflace v eurozóně v červnu | Zpracovatelský sektor | Průmysl v Německu | PTON | Dluhopis | Svíčková formace | Walmart (WMT.US) | Makléřská společnost | Snížit úrokové sazby | ETSY.US | Ekonomické uzavírky | Hodnota dividendy | Evropský průmysl | Desinflační tendence | Pražská burza | Zlepšování sentimentu | Nulový úrok | Vystoupení šéfa Fedu Powella | Italský PMI | Celková výplata | Kohl's Corporation | COTY.US | Kupci | Reakce dolaru | Vývoj jádrové inflace | Silná data z trhu práce | Levi Strauss | Zajištění proti inflaci | Vývoj amerického dolarového indexu | Vlna omikronu | Meziroční vývoj jádrové inflace v USA | Program nákupů dluhopisů | LEVI.US | Negativní data | Shazování peněz z vrtulníku | Fundamentální analýza pro začátečníky | Ekonomický sentiment v eurozóně | Podnikatelské klima | Americký dolar dnes | Tržby za služby | AMC (AMC.US) | Rezistence | Snížení likvidity | Intradenní Price Action | Indikátor investičního sentimentu | Autozone | Ross Stores (ROST.US) | Zpravodajské společnosti | Forex kalendář | Evropský kalendář | Celoroční projekce | Graf EUR/USD | Spotřebitelské výdaje ve Francii | Pokračování trendu | David Vagenknecht | Akcie Levi Strauss | KSS | Rozhodování o obchodování | Dnešní obchodování | Průlom | Akcie USA | Daimler | Směnný kurz | Základní pravidla systému obchodování | Akcie výrobce oděvů | Španělsko | HDP ve Spojených státech | L.F. Investment Limited | Telekom Austria | Analýza | Silně volatilní | Pokles cen elektřiny | Odvětví | Blížící se fundamentální zprávy | Pracovní místa | Nobelova cena za ekonomii | Moving Average | Obchodní příměří | Akcionáři | Zprávy z pražské burzy | Fibonacciho support | Vakcinace | ECB minutes | Vývoj dolarového indexu | O2 | Etsy (ETSY.US) | Významný dopad | Zastavení činnosti | Růst výrobní aktivity | Ministři OPEC | Consumer Confidence | USD/oz | Macy's (M.US) | NIO.US | Vít Hradil | Železná ruda | Analytička | City | Nasdaq Composite | Struktura ceny | Ekonomika USA | Nízká inflace | Solidní růst | Sazby Fedu | NIO (NIO.US) | Propad indexu | Odhady analytiků | Schválená dividenda | Akciový index S&P 500 | Americký index | Globální vývoj | Další pokles | Index výroby | Harley-Davidson | Supporty a rezistence | Týdenní pivot | Vývoj libry | Velké firmy | Indikátory volatility | Coca Cola (KO.US) | Visa | Středoevropský region | Burzy v Hongkongu | Americké centrální banky | Svět kryptoměn | Zemědělství | Analýza páru EUR/USD | Deník N | Jobless Claims | Symposium v Jackson Hole | Snižování nákupu aktiv | Bloomberg | ADR | Intradenní Price Action patterny na zlatě | Baker Hughes | Omicron | HDP z Kanady | Navýšení dluhového stropu | Akcie Micronu | Affirm Holdings | Střednědobý výhled | Bydlení | Reálné mzdy | Lukáš Lipovský | UBS | Santander | Nový kmen koronaviru | Kanadská data z pracovního trhu | Povinné očkování | Pokles HDP | Ekonomické sankce | České koruny | Manažeři | Předpověď | Sektor služeb | Akademie věd | Průmyslové společnosti | Obchodní války | Flat | Vysoké ceny energií | Technologické společnosti | Vypuknutí pandemie | Polský PMI | Snižování sazeb | EK | Zhoršení nálady | Společnost AMC | Inflace v Evropě | Zahraniční forex | Pokles ceny | Nejvíce obchodované akcie | US Foods Holdings (USFD.US) | UAV | Počty nových žádostí o podporu v nezaměstnanosti | Hlavní ekonom | Disney | Hospodaření | Tipy pro začínající obchodníky | XTB | Konec roku | Futures trhy | Úrokové sazby Fedu | Dezinflační proces | Německý PMI | Míra nezaměstnanosti v Německu | Strategie řízení | Index CPI | Dění na Ukrajině | Inflace v únoru | HDP ČR | Technická rezistence | Harmonizovaná inflace | PX index | Prezident Trump | Akciový index | ROST.US | Přehled | HOG.US | Euro k dolaru | Domácí poptávka | Premiér Sunak | Dnešek na trzích | Depozitní sazby ECB | Ojetiny | Meta Platforms | Multitimeframe | Seance v USA | Prodej bulharských aktiv | Prognóza ČNB | Globální sentiment | Platina | Ekonomika Itálie | Oblasti rezistence | Index pražské burzy PX | E-commerce | Index nákupních manažerů (PMI) | Index Nasdaq Composite | xStation5 | Statistické údaje | Spotřebitelské ceny | Trendová linie | Obchodní plán pro pár EUR/USD | Německo | Velké objemy | Aleš Michl | Obchodní výhled | MT4 | Profesionální obchodník | Americký HDP | Tržní situace | Maloobchodní prodeje | Walmart | Analytik | Rostoucí trendová linie | Růst české ekonomiky | Zpřísňováním měnové politiky | Páteční NFP | Stabilizační mechanismus | Proinflační riziko | Vice | Analýza fundamentálních událostí | Jan Frait | KOMB | Rozhodnutí Číny | První odhady HDP | Pandemie v Evropě | Trader | Aktivum | Výroky z ECB | Peloton (PTON.US) | Uptrend | Goldman Sachs (GS.US) | Ústup pandemie | Ruská ropa | Státní dluhopisy | Dobrá nálada | Futures na železnou rudu | Nové zakázky | Vývoj jádrové inflace v USA | Richmond | Průmyslové podniky | CAPEX | Ethereum (ETH/USD) | Výraznější pokles | Statistika | Formace hlava a ramena | IG | KSS.US | Tým FXstreet.cz | Dnešní videokomentář | Vysoká inflace | Aktuální kurz eur | Pozice | Veřejný sektor | Inflace spotřebitelských cen | Očekávaná data | HDP v Evropě | Primoco UAV | Směrnice | Sazba ČNB | Potenciál dalšího růstu | Globální trhy | Analytik XTB | Přehřátý trh práce | Obchody | Pokles průmyslové produkce | Spready | Obchodujeme | Koncern | Objednávky zboží dlouhodobé spotřeby | Týdenní nárůst | Akcie PacWest Bancorp | Dluhopisový trh | Kvantitativní utahování | Dezinflační proces v eurozóně | Dovoz ruské ropy | Oslabování koruny | Druhá vlna | Šéfka ECB | Růst výnosů dluhopisů | Investing | Vývoj na akciích | BIS | Nový šéf Fedu | Měnověpolitické zasedání | Zvyšování úroků | Podnikatelská aktivita | Primoco | Šíření nákazy | M.US | Body | Evropské indexy | Nárůst long pozic | COT | Makroekonomický kalendář | Market alert | Evropský regulátor | Investiční rozhodnutí | Dvojité dno | Americké vlády | CEE | Celková míra nezaměstnanosti | Důvěra v německou ekonomiku | Nesoulad | Fond ESM | Stagflační tendence | Pražský PX | AUD/USD | Inflační index | Obnovení dodávek | Index PCE | Obchodní příležitosti | Podnikatelé | Obchodované akcie | Spotřebitelská důvěra v eurozóně | Snižování cen výrobců | CPI v eurozóně | Finanční systém | Prostor pro posilování | Meziroční inflace | Caixin | Podnikání na kapitálovém trhu | Oslabení české koruny | Fair Value | Tesla | ABC | Banky | Intervenovat | Kurz EUR | Nio (NIO.US) | Zrychlení inflace v eurozóně | NASDAQ 100 | Aurora Cannabis (ACB.US) | DraftKings (DKNG.US) | Linie neckline | Výhody | Největší ekonomiky | Největší pokles | Pozornost trhu | Aktuální kurz | Doporučení | Globální nálada | Poptávka po ropě | Očekávaný růst | Rozhodnutí Federálního rezervního systému | Evropské země | Antimonopolní úřad | PPF | Měnový pár | Americký bankovní sektor | Průmysl a zahraniční obchod | Ocenění | Nové údaje | Video | Akcie tabákové společnosti | Výhledy | Kohl's Corporation (KSS.US) | Investiční cíle | Celková inflace | Meziroční inflace v Německu | Jestřábí komentáře Fedu | EMA | PTON.US | Americké prodeje domů | Opatření | Nárůst rizikové averze | Žádný výnos | Raketový růst | Ceny producentů | Novinky | Retail | Úrokové sazby | Žlutý kov | Country Garden | Pozornost obchodníků | Asijské akciové trhy | FXstreet | Bilance | Sledovaný údaj | Vývoj ceny | Zastropování cen | Philip Morris | Ekonomický růst | Nasdaq | Dnešní události | Americké zásoby zemního plynu | Společná evropská měna | FED sazby | ACB.US | ADX | Výsledky hospodaření | MIC | Dolarové úrokové sazby | Geopolitické napětí | Listopadové maloobchodní tržby | Nasdaq (US100) | Cenový vývoj | Psychologický efekt | Hike | Důvěra v tuzemskou ekonomiku | Slabý trh | Britský premiér Sunak | Zveřejnění zpráv | Vyšší inflace | Společnost Primoco UAV | Práce | Etsy | FOREX | Výroba aut | Investovat peníze | JD | RBAG.CZ | Analýza makroekonomických zpráv | Polský zlotý a maďarský forint | Rolls-Royce | CZG | Čínský HDP | Investment | Prodej eura | Tisková konference ČNB | Prognóza ECB | Záznam z posledního jednání ČNB | Index DAX | HDP report | Měnová politika v USA | PMI index | Prostor pro další růst | VIAC | Maďarská centrální banka | Novozélandská centrální banka | Firemní výsledky | Začínající obchodníci | Spojené státy | Proražení rezistence | Rekordní pokles | ATVI.US | Prolomení rezistence | Odliv prostředků | Akcie Levi Strauss (LEVI.US) | Zpomalení hospodářského růstu | Janet Yellen | Volatilní obchodování | Vývoj na trhu | Akcioví býci | Spojené arabské emiráty | Více volatilní | Německá inflace | Warner Music Group | Kryptoměny | Evropská spotřebitelská důvěra | MF | Oživení ekonomik | Evropské akciové trhy | AVST | Vývoj cen komodit | Americká seance | Prodej aut | KO | Situace na trhu | Mzdy | Intradenní Price Action patterny | Ekonomové | Realitní sektor | Dnes index PX | P&G | AMAT.US | Volby | Statistický úřad | Ukazatele | Cyklické sektory | Obchodní podmínky | Zlepšení | Výsledky ISM | Španělský PMI | Nárůst volatility | Úrokové sazby ČNB | Index čínských akcií | Potenciál poklesu | Price Action patterny | Evropské dluhopisy | Index relativní síly | Recese americké ekonomiky | Euro vůči americkému dolaru | Vojtěch Benda | Data z ekonomiky USA | Zlato | Průmyslová výroba v USA | Fio | Krátkodobý výhled | Pravidla systému obchodování | Vyšší high | Zveřejnění výsledků HDP | Prime Market | Uvalení cel | USD/JPY | Fúze s Nortonem | Zrychlení růstu | CMG.US | Koronavirus | Medvědí vlajka | Maloobchodní tržby v eurozóně | Phillips 66 (PSX.US) | ČR | Obchodování na devizových trzích | Podniky | Obchodování na burze | Levi Strauss (LEVI.US) | CEZ1 | Významné události | Ekonomické aktivity | Inflace v USA | Commitment of Traders | Netflix | Analytický tým | Volatilní položky | Správa | Očkování | Vzestupný trend | Vývoj inflace v USA | Vysoké úrokové sazby | Růst cen průmyslových výrobců | Měnové podmínky | Spotřebitelské ceny v ČR | Britská společnost | Amazon | Akcie Kofoly | Dluhopisy s kratší splatností | Průzkum ČSÚ | Wall Street | Dodavatelské řetězce | Výroba ve zpracovatelském průmyslu | Sentiment trhu | Markit | Kanadská data | Koronavirové opatření | Emise | Tržby v eurozóně
Nejčastější klíčová slova:
USD | EUR | USA | Pozice | Index | Trh | Výhled | Rezistence | Reuters | Banky | ČTK | Banka | Obchodování | Indikátor | FOREX | Trading | Růst | Cena | Pokles | Graf
