Forex brokeři - jak správně vybrat

V podstatě každého, kdo by chtěl obchodovat forex, čeká jednou rozhodování o tom, s jakým brokerem (přeloženo jako makléř/broker nebo zprostředkovatel) by chtěl mít co do činění a svěřil mu své finance určené k obchodování. Velmi rád bych vám přiblížil problematiku výběru brokera, rozdíl mezi jednotlivými typy brokerů a v neposlední řadě uvedu několik příkladů nejznámějších z nich. Je pak už jen na vás, pro kterého se rozhodnete a vložíte v něj svou důvěru. Když otevřete jakékoliv stránky, týkající se obchodování na forexu nebo se tomu alespoň přibližující, ihned uvidíte bezpočet reklam a bannerů, které se vás snaží upozornit na toho či onoho brokera a přesvědčit k tomu, aby právě on byl tím vaším vyvoleným, a vy mu dali přednost. 

Základní typy brokerů:

1. Market Maker

Market Maker, neboli tvůrce trhu má jako svůj hlavní úkol a povinnost kótovat cenu a zajišťovat dostatečnou likviditu na trhu a plnění obchodních příkazů. V každém okamžiku je povinen vám podkladové aktivum buď prodat nebo ho od vás koupit za danou aktuální cenu. Znamená to, že když vy chcete prodat, broker nakoupí od vás. To, jestli si nakoupené aktivum ponechá nebo jej obratem zprostředkuje k prodeji někomu jinému už je jeho rozhodnutí a závisí na aktuálním dění na trhu a likviditě. Tito brokeři nemají žádné poplatky z uskutečněných obchodů, ale jejich příjem je závislý na zisku ze spreadu. Proto tedy platí, že čím více obchodů uděláte, tím více vás broker bude mít rád. Hlavní výhodou těchto společností je, že máte jistotu plnění příkazů, ať už je situace na trhu jakákoliv. Ovšem i zde může v některých extrémních situacích dojít k potížím, zejména při vyhlašování makroekonomických zpráv.

Zástupci market makerů: BOSSA, HighSky Brokers a další.

2. ECN

Zkratka ECN = Electronic Communications Network. Takový broker je místem, kde se setkává nabídka i poptávka různých market makerů, bankovních i jiných nebankovních institucí a soukromých obchodníků. Likviditu tady zajišťuje právě přítomnost těchto velkých institucí, takže by ani zde v plnění neměl vzniknout problém. V tomto je velká výhoda forexu, který se pyšní největší likviditou obchodovaných nástrojů vůbec. U těchto brokerů jsou mnohdy velice úzké spready, ovšem často zaplatíte za zprostředkování obchodu poplatek.

Zástupci ECN brokerů: Axiory, Admiral Markets.

V dnešní době kromě výše zmíněných ECN brokerů (a ještě pár výjimek) už je téměř vše ostatní založeno na Market Maker a Retail.

Podle čeho si tedy mezi nimi vybrat?

Především byste si asi měli vyjasnit, co od brokera očekáváte. Jestli úzké spready, nulové poplatky, rychlou exekuci pokynů, spolehlivou komunikaci, širokou nabídku obchodovatelných měnových párů nebo snad všechno dohromady? Rozdíly mezi jednotlivými společnostmi mohou být výrazné. Při prvotním utváření užšího výběru byste si měli prohlédnout webové stránky vámi zvolených brokerů a zjistit, jestli poskytují například online podporu, která je často zajištěna pomocí chatu. To je totiž asi nejrychlejší způsob řešení jakýchkoliv problémů. Jakmile jste si vybrali několik málo společností, mezi kterými se chcete rozhodnout, můžete se na našem diskusním fóru zeptat uživatelů na jejich zkušenosti. To je totiž asi nejlepší zdroj informací z praxe. Dále kontaktujte jednotlivé brokery a čekejte, za jak dlouho a na kolik uspokojivě vám odpoví. Věřte, že i zde budou velké rozdíly. Ptejte se také svých známých a kolegů, jaké mají zkušenosti.

Dalším nepřehlédnutelným aspektem je bezpečnost. Obecně by se asi dalo doporučit dát si velký pozor na neregulované společnosti sídlící v tzv. daňových rájích. Nelze ani vynechat zjištění faktu, zda je společnost registrovaná u nějakého kontrolního úřadu, který by měl zajistit to, aby se neděli žádné manipulace a podvody. V USA to bude úřad Futures Commission Merchant (FCM), NFA nebo CFTC atd. Ale i v Evropě je také mnoho orgánů pro regulaci FX brokerů. Například FSE a FSA nebo v Čechách je to Česká národní banka (ČNB). Například Evropští brokeři jsou často regulováni u státních úřadů pro dohled nad finančním trhem.

Určitě si také zjistěte, jaký je minimální kapitál na založení účtu a jestli je možné obchodovat tzv. mini nebo dokonce i někdy mikroloty. Pro začátky je totiž vhodné začít s menším kapitálem a obchodovat jen malé objemy. Jednak nemůžete přijít o mnoho, když něco nepůjde tak, jak má a jednak vám malý účet nebude tolik drásat nervy při ztrátových obchodech.

Neméně důležitá je i obchodní platforma, se kterou budete při obchodování v kontaktu. Měla by být přehledná, dostatečně informující a nabízející alespoň základní spektrum nástrojů pro Technickou analýzu. Asi nejčastější je Metatrader4. Není ovšem zdaleka jediná, mnozí brokeři mají svou vlastní a mnohdy jsou velice propracované. Nebývá ale problém si vše předem vyzkoušet na demo účtu. Tak snadno zjistíte, co přesně vám nejlépe vyhovuje.

Nemohu vám ale přímo říct, který broker je nejlepší a který vám bude 100% vyhovovat. Lidé tuto oblast ze začátku možná až moc řeší. Protože nejlepší broker opravdu neexistuje a každému může vyhovovat něco jiného. Je to podobné jako s bankami, takže pokud si vyberete klasickou osvědčenou banku, většinou dostanete podobné služby a servis, některé banky mohou sice být více specializované a ten kdo dané služby využije a potřebuje, tak právě v této oblasti služeb může být spokojenější. Mezi službami různých podobných institucí mohou být rozdíly opravdu velké. Co je tedy v prvotním výběru brokera podstatné, je nevěřit  nějakým pochybným společnostem a otevřít si účet u nějakého velkého, známého a regulovaného FX brokera.

Co říci na závěr?

Nyní máte představu, jací brokeři existují, jaké jsou mezi nimi hlavní rozdíly a na co si dát při výběru pozor. Můžete se tedy sami rozhodnout, jakým kritériím dáte přednost. A i kdyby jste se nakonec rozhodli pro toho nesprávného, není vůbec žádný problém svého brokera kdykoliv změnit.

Související články

Výhody a nevýhody amerických FX brokerů
Výběr správného FX brokera patří mezi důležité rozhodnutí na Vaší cestě k forex tradingu. Amerických FX brokerů existuje celá řada a spolupráce s nimi nabízí výhody, ale i nevýhody. Pakliže se rozhodnete otevřít si účet u některého z amerických brokerů, je třeba mít na paměti několik důležitých faktů.

11. část - Výběr FX brokera
První konkrétní kroky vedoucí k vašemu úspěšnému obchodování směřují k výběru makléře - brokera. Je mnoho otázek, které musí být zodpovězeny, než se svobodně a zodpovědně rozhodnete. Nepřeberné množství makléřů a informací vám toto rozhodování neusnadňuje a proto se dnes společně podíváme na základní tematické otázky, které vám při výběru brokera pomohou.

Čtěte více

• Co nevíte o USD/JPY
  V návaznosti na předchozí vzdělávací články, ve kterých jsme se věnovali nejdůležitějším okamžikům ve vývoji měnových párů EUR/USD a GBP/USD nás čeká i poslední z „velké trojky“ – USD/JPY.
• Čínský jüan bude globální rezervní měnou
  Čínský jüan se v sobotu formálně připojí k americkému dolaru, euru, japonskému jenu a britské libře a stane se globální rezervní měnou. Pro zemi, která se dlouhou dobu snaží zvýšit svůj vliv na globální scéně, je to důležitý milník, píše agentura Reuters. Jüan, známý také jako renminbi, bude oficiálně přidán do koše hlavních světových měn, ze kterého Mezinárodní měnový fond odvozuje hodnotu své měnové a účetní jednotky nazývané zvláštní práva čerpání (SDR).
• Forex a hloubka trhu
  Protože je spot forex necentralizovanou sítí jednotlivých market makerů, dealerů a bank, tak přístup k informacím, které by popsaly globální, celkové množství právě zobchodovaných peněz bohužel nemáme. Ukážeme si ale ekvivalenty těchto informací.
• Forex navyšuje své rekordní objemy
  Pokračující nadvláda amerického dolaru, japonský jen jako největší propadák a také překvapivý růst hongkongského dolaru – to jsou hlavní střípky informací ze zprávy Banky pro mezinárodní platby (BIS), která mapuje forexové obchody vždy v tříletých cyklech.
• Forex: Nejvíce volatilní měnové páry
  V tomto článku se budeme věnovat nejvolatilnějším měnovým párům současnosti. Naučte se je obchodovat a využijte volatilitu ve svůj prospěch. Forexový trh je oblíbený díky své vysoké volatilitě, která vytváří jak dostatek obchodních příležitostí, tak přináší vysoké riziko. Volatilitu měny určuje několik faktorů: likvidita, denní doba, geopolitické konflikty, ekonomická stabilita a nálada forexových obchodníků.
• Forex - továrna na peníze?
  Je to opravdu tak snadné vydělávat na forexu? Jak pracuje vaše psychika, když zrovna vyděláváte a jak, když proděláváte? Co udělat pro to, aby mi podnikání na forexu něco přineslo? A je reálné se obchodováním měnových párů živit?
• Forex versus Formule 1
  Jelikož začínají letní prázdniny, tak si dnes představíme trochu oddychový článek na netradiční téma. Nebudeme se tentokrát zabývat fundamentální nebo technickou analýzou, psychologií ani money managamentem. Ale zabrousíme trochu do sportu.
• Forex: Vývoj měnového trhu a rekordní objemy obchodů
  Minulý týden banka pro mezinárodní platby - BIS (Bank for International Settlements) zveřejnila výsledky průzkumu aktivity na měnovém trhu, který zpracovává každé tři roky.
• Forex zůstává největším trhem na světě
  V dnešním článku se podíváme na nejnovější statistiky globálního obchodování na forexu. Banka pro mezinárodní vyrovnání plateb (BIS) totiž před pár týdny zveřejnila svůj pravidelný tříletý přehled, ve kterém detailně analyzuje vývoj na měnovém trhu. BIS je označována jako "centrální banka centrálních bank". Je nejstarší mezinárodní finanční organizací a hraje klíčovou roli při spolupráci centrálních bank a dalších institucí z finančního sektoru. Dnešní vzdělávací článek sice nebude zcela zaměřen na praktické informace z pohledu běžného tradera, ale i přesto přinese zajímavé a důležité poznatky.
• Forex: 10 nejobchodovanějších měn světa
  Forexový trh je zdaleka největším finančním trhem na světě - každý den se na něm uskuteční obchody v hodnotě více než 7,5 bilionu dolarů. V současné době je v oběhu 180 měn, ale pouze deset z nich tvoří více než 90 % všech obchodů. V tomto článku se zabýváme těmito deseti měnami a rozebíráme, proč jsou tak populární a co by potenciální obchodníci měli vědět o jejich vlivu.
• Historie forexového obchodování
  Původ devizových operací sahá až do několika set leté historie. Různé měny a potřeba směny existovala již v době samotné Babylonie. V této době se začínaly používat první papírové bankovky a rostla spekulativní aktivita, která by na dnešních trzích byla zcela určitě odsuzována.
• Historie GBP/USD v kostce
  Podobně jako jsme se zde nedávno věnovali dlouhodobému vývoji a nejdůležitějším momentům, které ovlivňovaly měnový pár EUR/USD, si dnes rozebereme také GBP/USD. Tento měnový pár má samozřejmě mnohem delší historii, sahající až do 19. století, z praktických důvodů se ale podíváme „pouze“ na jeho vývoj za posledních 35 let.
• Jak obchodovat USD/CNY? (1/2)
  Čína je stále tahounem světové ekonomiky, její vliv nabírá na významu a o čínském jüanu (CNY) se do budoucna hovoří jako o nové rezervní měně. Síla ekonomiky se při nízké inflaci odráží i v síle měny, což dokazuje, že při participaci na dlouhodobém posilování jüanu (short USD/CNY) se dá velice slušně profitovat. Forexový trader se však většinou s tímto měnovým párem nesetká. Jaké tedy USD/CNY nabízí příležitosti a kde si ukousnout z čínského koláče to největší sousto?