Výnosy z desetiletých dluhopisů
Rok 2025 a Trump 2.0: Co čeká investory?
29.01.2025 Rok 2024 byl bezesporu rokem technologických gigantů – akcie jako Tesla, Apple nebo Microsoft dosahovaly rekordních maxim, což investoři ocenili. S novým rokem přichází i nový prezident – Donald Trump – a s ním řada poměrně radikálních změn, které by mohly ovlivnit nejen americkou ekonomiku, ale i globální trhy. „Očekává se, že vítězem zůstane opět technologický sektor, především společnosti zaměřující se na umělou inteligenci a její využití. Již v minulém roce jsme byli svědky obrovských investic do tohoto odvětví. Největší výzvou zůstává monetizace jednotlivých řešení a také otázka energetického mixu a toho, jak uspokojit rostoucí poptávku po energii,“ komentuje Šimon Schloff, investiční analytik Swiss Life Select.
Silný růst počtu pracovních míst v USA vyvolává obavy z vyšších úrokových sazeb
10.01.2025 V prosinci 2024 přinesla americká ekonomika překvapivě silné výsledky na trhu práce, když bylo vytvořeno 256 000 pracovních míst, což překonalo očekávání analytiků. Tento růst byl nejvyšší za posledních devět měsíců a podpořil předpoklady, že americká centrální banka (Fed) zpomalí tempo snižování úrokových sazeb v roce 2025. Míra nezaměstnanosti navíc klesla na 4,1 % z listopadových 4,2 %.
NVIDIA versus bublina na trhu a CISCO
20.02.2024 NVIDIA: Společnost NVIDIA, gigant v oblasti polovodičů a umělé inteligence, reportuje ve středu po uzavření trhu a konsensus počítá s tržbami přes 20 miliard dolarů, což je více než trojnásobek toho, co vykázala loni touto dobou. Pravděpodobně si bude muset vést lépe, protože akcie od 1. ledna vzrostly téměř o 50 % a očekávání investorů jsou tak vysoká. Na širším trhu se také zatajuje dech vzhledem k výkonnosti “Magnificent 7“ velkých technologických firem a koncentraci zisků, která je velmi vysoká.
Ranní komentář: Powell dal povel a akcie i bondy rostou
01.12.2022 Akciové trhy i dluhopisy si včera prošly výrazným růstovým rally. K tomu přispěl projev J. Powella, který potvrdil, že pravděpodobně už v prosinci začne Fed s pomalejším utahováním měnové politiky. Americké indexy reagovaly prudkým růstem a například Nasdaq včera přidal více než 4 %. Výnosy z desetiletých dluhopisů se dostaly na 3.6 % a americký dolar ztrácel na většině měnových párů.
Forex: Dolar posiluje, výnosy z 10letých dluhopisů vlády USA stouply na 14leté maximum
19.10.2022 Dolar posiluje, výnosy z desetiletých dluhopisů americké vlády stouply na 14leté maximum. Vůči japonskému jenu americká měna vystoupala na 32leté maximum. Libra oslabuje. Nárůst inflace v září byl v Británii výraznější, než se čekalo, což prohloubilo obavy z recese.
Forex: Shrnutí obchodování 23.8.2022
23.08.2022 Americké akcie včera výrazně oslabily. Investoři čekají na vyjádření šéfa americké centrální banky (Fed) Jeroma Powella, který v pátek vystoupí na každoroční konferenci centrálních bankéřů v Jackson Hole v americkém státě Wyoming. Trh má za to, že Powell potvrdí přísnou měnovou politiku centrální banky, která se snaží potlačit inflaci.
Forex: Shrnutí obchodování 29.7.2022
29.07.2022 Americké akcie včera zpevnily. Zpráva amerického ministerstva obchodu ukázala, že americká ekonomika poklesla druhé čtvrtletí v řadě. To posílilo spekulace investorů, že americká centrální banka (Fed) poleví v agresivním zvyšování úrokových sazeb.
Ranní komentář: Fed chce získat manévrovací prostor agresivnějším zvyšováním sazeb
26.05.2022 Americké indexy včera rostly a zajímavé zisky si připsal především technologický Nasdaq, který přidal 1.5 %. Nic na včerejším růstu nezměnily ani minutes z posledního zasedání americké centrální banky, kde Fed jasně naznačil, že se chystá zvyšovat sazby o 50bp. i na dalších zasedání. Výnosy z desetiletých dluhopisů zůstávají v USA pod 2.8 %, což může být jeden z faktorů, který pomáhá ke stabilizaci indexů po nedávných výprodejích.
Ranní komentář: Akcie v čele s technologiemi opět v červených číslech, dnes reportují velké banky
14.01.2022 Akciové trhy včera znovu klesaly a i tentokrát byl výprodej tažen hlavně technologickými a růstovými společnostmi. S&P500 včera odepsal 1.42 %, zatímco Nasdaq klesl o 2.51 %. Výnosy z desetiletých dluhopisů včera přitom v USA výrazněji nerostly a zůstávají mírně nad hranicí 1.7 %.
Ranní komentář: Fed pořádně zamíchal kartami, americké desetileté výnosy pokračují v pádu
21.06.2021 Minulý týden přinesl velmi důležité zasedání americké centrální banky, která signalizovala ochotu začít zvyšovat sazby už v roce 2023. To přispělo k výraznému zploštění výnosové křivky, která na svém krátkém konci citelně vzrostla, zatímco na delším konci výnosy dramaticky klesly. Jejich pád přitom pokračuje také dnes ráno, kdy se výnosy z desetiletých dluhopisů dostaly až na 1.35 %.
Ranní komentář: Euro klesá pod 1.18 EURUSD, akcie dál vyčkávají
26.03.2021 Nálada na finančních trzích po včerejšku zůstává stabilizovaná. Akciové indexy v USA včera mírně rostly a dál si drží své zvýšené valuace. Stabilní pak zůstává také situace na dluhopisovém trhu, kde výnosy z desetiletých dluhopisů oscilují mírně nad hranicí 1.6 %.
3 zprávy, bez kterých se dnes na trzích neobejdete (15.3.2021)
15.03.2021 Páteční seance nakonec při prvním pohledu na vývoj výnosů ze státních dluhopisů v USA nedopadla tak špatně. Výnosy z desetiletých splatnosti se dostaly nad 1.64 %, ale Nasdaq dokázal v průběhu dne dopolední ztráty zkorigovat. Růstový trend si udržuje americký dolar a index Dow Jones.
3 zprávy, bez kterých se dnes na trzích neobejdete (12.3.2021)
15.03.2021 Pozitivní sentiment včera na trzích podpořil podpis amerického prezidenta Joe Bineda na fiskálním balíčku o velikosti 1,9 bilionu amerických dolarů. Dnes dopoledne však znovu rostou výnosy z desetiletých dluhopisů k 1.6 % a indexy začít mají včerejší zisky korigovat. K růstu se přidává dnes také americký dolar.
3 zprávy, bez kterých se dnes na trzích neobejdete (12.3.2021)
12.03.2021 Pozitivní sentiment včera na trzích podpořil podpis amerického prezidenta Joe Bineda na fiskálním balíčku o velikosti 1,9 bilionu amerických dolarů. Dnes dopoledne však znovu rostou výnosy z desetiletých dluhopisů k 1.6 % a indexy začít mají včerejší zisky korigovat. K růstu se přidává dnes také americký dolar.
3 zprávy, bez kterých se dnes na trzích neobejdete (11.3.2021)
11.03.2021 Ačkoliv včera výnosy z desetiletých dluhopisů klesly pod 1.55 %, technologické akcie nedokázaly navázat na zisky v ostatních sektorech, které pomohly indexu DOW Jones na nová rekordní maxima. Euro se vrací nad 1.19, zatímco ropa WTI osciluje kolem 65 dolarů. Zlato využilo prostoru pro korekci a odrazilo se od 1700 dolarů.
Pozitivní nálada dlouho nevydržela, akcie jsou znovu pod tlakem
04.03.2021 Řadě investorů stále přijde růst výnosů z amerických státních dluhopisů jako přehnané stanovisko pro výprodej na akciích. Přece jen rostoucí výnosy odráží vyšší očekávanou výkonnost americké ekonomiky. Zároveň však jde o zdroj nejistoty pro předražené akciové tituly, jejichž růst stojí na nízkých výpůjčních nákladech, a ty jsou nyní v ohrožení. Začíná také zrychlovat rotace do hodnotových titulů. Byl pondělní růst býčí pastí, nebo je pokles další příležitostí pro nákup?
BREAKING: US30 roste o 2 %‼️
01.03.2021 Americké indexy dnes prudce rostou v reakci na dobrá ekonomická data a rostoucí šance na schválení stimulu ve výši $1,9 bilionu dolarů. Výnosy z desetiletých dluhopisů dnes naopak klesly na 1,42 %, o 2 bazické body z pátečního závěru a z 1,6 %, kde se desetileté výnosy pohybovaly ještě ve čtvrtek. K dobrému sentimentu přispělo také schválení jednorázové vakcíny Johnson & Johnson's (JNJ.US).
3 zprávy, bez kterých se dnes na trzích neobejdete (16.2.2020)
16.02.2021 Akciové indexy si i přes nízkou likviditu kvůli státnímu svátku v USA došly dnes ráno pro další zisky na nová historická maxima. Pozitivní sentiment potvrzuje také růst výnosů ze státních dluhopisů nebo VIX, který je na nejnižších úrovních za poslední 2 roky. Investoři tak hledají příležitost k nástupu do rostoucího trendu, zatímco americký dolar by mohl zastavit svůj propad.
Rostoucí výnosy pomáhají dolaru. Na jak dlouho?
07.01.2021 Zatím nejsou sice sečteny všechny hlasy u voleb do amerického Senátu, ale už v tuto chvíli jde téměř s jistotou říci, že demokraté získají dvě poslední křesla, o které se poslední dny bojovalo ve statě Georgia a co víc, získají kontrolu nad celým Senátem a tím pádem celým legislativním systémem v USA. Na příchod tzv. “Modré vlny” reagují růstem výnosy z amerických dluhopisů, což pomáhá krátkodobě americkému dolaru. Ten se odráží od nejslabších hodnot od dubna 2018.
Související klíčová slova:
Index strachu | Premiér Andrej Babiš | Akcie včera | Výnosy dluhopisů | Jackson Hole | Akciové trhy | Fiskální stimul | Výzkumy | Cap | Inflace v září | Pfizer | EUR | Mince | Trend | Pokles sazeb | Inflační čísla | Tempo růstu | Výkyvy | Britská libra | Pravděpodobnost | Americké dluhopisy | Graf | Rostoucí ceny | Expanze | Proti trendu | Rostoucí inflace | Pandemie | Růst cen | Směrnice | Dolarový index | Analýzy | Vysoké riziko | Projev šéfky ECB Lagardové | Standard & Poor's 500 | Dow Jonesův index | Evropská měna | Širší index S&P 500 | Výhled | Vakcinace | Americký prezident | Trumpová | Co čeká investory? | Výnosy z amerických dluhopisů | Investiční analytik | Pozitivní sentiment | Boom | Inflace | Příjmy a výdaje amerických domácností | Volatilita | Výnosy z desetiletých dluhopisů USA | Nejnovější data | Snižování sazeb | Výnosy z 10letých dluhopisů | Gap | Futures | Breaking | Obchodní seance | Zpráva | Centrální banky | Vývoj měnového páru | MIFID | Donald Trump | Uzavření trhů | Očekávání analytiků | Konec recese | Zvyšování sazeb | Oslabené měny | Analytici | Snižování úrokových sazeb | CISCO | Ekonomiky | CL | Čínský jüan | Zasedání FED | Domácnosti | Hrubý domácí produkt (HDP) | Ekonomické aktivity | Průmyslová produkce | Kanadský dolar | Akciové indexy v USA | Sazby v USA | Dobrá zpráva pro dolar | Pozitivní očekávání | Politika | Stimul | Jüan | Očekávání | Výhled na rok | Vyšší výnosy | Graf EURUSD | Štěpán Hájek | Standard & Poor's | P/E | Výnosy | Růst | Volatility | Příležitosti | MiFID II | Rostoucí šance | Nálada investorů | Použití finanční páky | Trh práce | Potenciál pro růst | Swiss | Očkování proti covidu-19 | Hospodářské recese | Ceny dluhopisů | Úrokové sazby v USA | Americká centrální banka | Technologické akcie | Marketingová komunikace | Zpomalení ekonomiky | Americká spotřebitelská důvěra | Investiční portfolio | Vývoj měnového páru GBP/USD | Zpráva pro dolar | S&P500 | Výnosové křivky | Imigrační politika | Investujte zodpovědně | Další růst | Trh | Bublina na trhu | Rozdílové smlouvy | Index | Společnosti | Vice | Obchodní bilance eurozóny | Komise | Nejistoty | Ycharts | Trumpův projev | Mona Mahajanová | S&P | Větší riziko | CSCO | Komise v přenesené pravomoci (EU) | Akciové indexy | Obchodní napětí | Úrokové sazby | BREAKING | Technické analýzy | Růst daní | Technologický index Nasdaq | Obchodní přístup | Podnikatelé | Pozornost | Makroekonomická data | Index Nasdaq Composite | Dluhopisy | Ifo | Podnikání | Americká měna | Bitcoin | 3М | Cash is trash | Americké indexy | Největší ekonomika | Finance | Nákupy státních dluhopisů | Dow Jones | Prezident Donald Trump | Americká průmyslová produkce | Ropa | Zvyšování sazeb Fedu | Nálada na trzích | Ekonomové | Joe Biden | USA | Spojené státy | Britské maloobchodní prodeje | Výdaje | Zvyšování úrokových sazeb | Index volatility | Odvětví | Vývoj | Trading | Zajímavé zisky | Inflační výhled | Technologický index | Podnikání na kapitálovém trhu | Investiční poradenství | Investiční doporučení | Americké akcie | Růst americké ekonomiky | Riziko ztráty | EUR/USD | Zpráva amerického ministerstva obchodu | Amazon | Spotřebitelská důvěra | Dolar k čínské měně | Měnové politiky | Rok 2025 | CNY | Investiční strategie | Snížení úroků | Společnost Nvidia | Sazby | Růstové akcie | Komise v přenesené pravomoci | Úrok | Rekordní maxima | Firmy | Budoucí vývoj | Zajištění | Napětí mezi USA a Čínou | Investování | Fed | Magnificent | Dnešní fundamenty | JNJ | Euro k dolaru | Technologický Nasdaq | Trhy | Projev šéfky ECB | Monetizace | Globální trhy | Konfluence | Bilance | Tesla | Ekonomický růst | Vývoj měnového páru USD/CNY | Nálada na finančních trzích | Poradenství | Analytička | Společnost | Dolar k japonskému jenu | Purple Trading | Pracovní trh | Riziko | Průmyslové společnosti | Analytik | JPY | FT | Citi | Pokles výnosů | Swiss Life | USDX | Portfolio | GBP | Čína | USD/CNY | Ceny | Financování | Recese | Pokles | Gazprom | Data z trhu práce | Proinflační | Centrální banka | Americký dolar k japonskému jenu | WTI | SMA | Yahoo | Největší ekonomika světa | EUR/JPY | Libra | Stratég | Současná cena | USDCAD | Výnos | Výnosy z dluhopisů | Index DOW | Index Nasdaq | Graf zlata | Index strachu VIX | Green Deal | CEO | 256/2004 | US30 | Minulá výkonnost | Vývoj měnového páru EUR/USD | Historická maxima | Index technologického trhu | Ceny akcií | Cena akcií | GBP/USD | VIX | Výběr zisků | Německý index IFO | Euforie | Očkování proti covidu | Zisk | EURUSD | Demokraté | Spekulovat | Nasdaq Composite | Obchodování | Úroky | Prezident | Akciové trhy ve Spojených státech | Jednotná evropská měna | Měna | Nasdaq | Trump | Zprávy | Wyoming | Euro klesá | Předpověď | Údaje | Technologické společnosti | Biden | Snížení daní | xStation5 | Portfólia | Vývoj úrokových sazeb | Zasedání americké centrální banky | Směřování | Japonská centrální banka | Společnost XTB | CARA | Situace | Růst dolaru | Tržby | Konsensus | FOREX | Sazby beze změny | Peking | Ranní komentář | HDP | Zvýšení dovozních cel | Dodávky zemního plynu | Dolar | Euro | Investování je rizikové | Etoro | Obchodní bilance | Výprodej | Vývoj trhu | ČTK | Ztráty | Recese americké ekonomiky | Japonský jen | Akcie | Očkování | Reuters | Ekonomický výzkum | Euro k americkému dolaru | Americká ekonomika | Dnes na trzích | Růstový trend | Konkurenti | Americký prezident Joe Biden | NVDA | Výsledky | Investice | Microsoft | Pro investory | Potenciál | Rally | Investujte | Komunikace | Bod | Zisky | 100 miliard dolarů | Johnson & Johnson | Důvěra | Měny | Předběžné výsledky | Ropa WTI | Pokles ekonomické aktivity | GBPUSD | Zvýšení úroků | JNJ.US | NBER | Graf indexu | Valuace | Shrnutí obchodování | Americké maloobchodní prodeje | Administrativa | Silný trh | Elon Musk | Evropské akcie | After-market | Umělé inteligence | Investiční | Nálada | Americké centrální banky | Příjmy | Bondy | Rok 2024 | Bloomberg | Silný růst | Vyhlídky | Finanční trhy | Míra | Korekce | Výrazný pokles | Očekávání investorů | Výkonnost | Pád ceny | Index S&P 500 | Hrubý domácí produkt | Trumpova administrativa | Růst výnosů | Trendline | S&P 500 | JDE | Prezident Joe Biden | MT4 | Cena | Maloobchodní prodeje | Apple | Evropské indexy | Snížení sazeb | DOT | Nové rekordy | Ekonomická data | Drahé kovy | DAX | Podnik | Zavedení cel | Fiskální balíček | Akcie společnosti | Zlato | Ekonomika | Denní graf | Odpovědnost | Finanční situace | Práce | Banky | Šance | FIXED | Fundamenty | Wall Street | cTrader | Dot-com | XTB | Snowflake | Pozice | Současná situace | Portfolia | Ekonomická expanze | Vývoj měnového páru USD/JPY | Market | Technologický sektor | Americký Senát | FX | Magnificent 7 | Sentiment | Investoři | Míra nezaměstnanosti | Bohatý | Rostoucí výnosy | Ceny potravin | Rezistence | Index Dow Jones | Centrální banka USA | Velké banky | Základní úrok | Nařízení | Ben Laidler | Vývoj měnového páru EUR/JPY | Zvolený prezident | Americké ekonomiky | USD | WallStreetBets | Vývoj dolarového indexu | Technologické tituly | Obavy z recese | Čínská centrální banka | Pokles HDP | Propad | Tempo růstu spotřebitelských cen | Finanční ztráty | Andrej Babiš | Rok 2024 | Den nezávislosti | Nvidia | Fixed income | Indexy | Státní dluhopisy | Americký dolar | Příjmy a výdaje | Americká centrální banka (Fed) | ECB | Růst ceny | Ziskovost | Doporučení | Inflační očekávání | Výhled na rok 2025 | Swiss Life Select | ROCE | Spekulace | Vysoké zisky | EU | USD/JPY | Americké vlády | Trump 2.0 | Banka | Země eurozóny | Index technologického trhu Nasdaq | Průmyslové kovy | Další pokles | Ocenění
Nejčastější klíčová slova:
USD | EUR | Pozice | USA | Index | Výhled | Trh | Rezistence | Reuters | Banka | Obchodování | Růst | Banky | ČTK | Pokles | Indikátor | Trading | Cena | FOREX | Pivot