Smart Money trading - Rozdíl mezi ICT a SMC koncepty (3. díl)
V předchozích kapitolách jsme si popsali, co to je ICT (Inner Circle Trader) a SMC (Smart Money Concept). Tyto koncepty jsou oba postaveny na likviditě trhu, nicméně dokázali byste říct, jaké jsou mezi nimi rozdíly? I když jsou oba koncepty postaveny na stejné věci a logice, tak jsou tam malé rozdíly, proto se na to tedy pojďme podívat a více si rozebrat jednotlivé rozdíly mezi oběma koncepty. Rozdílů mezi oběma koncepty upřímně není mnoho, nicméně jsou dost důležité v kontextu celkové strategie a pohledu na trhy a trading.
Indikátory
První rozdíl mezi ICT a SMC je používání a celkový pohled na indikátory. Skupiny zastánců obou konceptů se dokonce hádají na sociálních sítích ohledně jejich využití a funkčnosti, přičemž každá ze skupin si stojí pevně za svým názorem. Názor obchodníků a zastánců ICT konceptu na využívání indikátorů, ať už jako doplněk či jako hlavní součást trading strategie, je poměrně dost kritický. Zastánci ICT mají názor takový, že indikátory jsou převážně tvořeny brokery, tvůrci trhu a velkými finančními institucemi proto, aby obchodník, který se rozhodne využít takový indikátor, měl pocit, že se mu výrazně zlepší obchodní statistika, úspěšnost a obecně trading. Jenže toto tvrzení se ICT zastánci snaží vyvracet z toho důvodu, že ICT spekuluje, že tyto indikátory jsou záměrně tvořeny velkými institucemi a ty se nás snaží vždy obrat na trhu, jednoduše díky použití indikátorů tak obchodník prodělá peníze v dlouhodobém horizontu. ICT obchodníci zastávají názor, že indikátory můžou být krátkodobě účinné, ale dlouhodobě nikoli.
Skeptický názor ICT obchodníků je způsoben taky tím, že považují technické indikátory za zpožděné a v daný moment jen odvozené od ceny, což může vést k chybným signálům. To je myšleno tak, že indikátor v daný moment ukáže jinou „výchozí hodnotu“ z důvodu aktualizací ceny v reálném čase než tu, kterou by indikátor ukázal v minulosti na backtestingu dat z toho důvodu, že v backtestingu už se cena nijak nepohybuje a podle ICT je možné, že tyto indikátory se ve zpětném pohledu na grafu řídí i budoucími pohyby grafu, aby vykazovaly lepší výsledky (tedy překreslují se). Jedním z dalších argumentů je jednoduchost, kterou ICT obchodníci stále prosazují, ta spočívá v tom, že použitím mnoha indikátorů a různě je spolu kombinovat může vést k přetíženosti informacemi a tím se stane celý proces obchodování kontraproduktivní. Celkově totiž ICT shromažďuje méně informací při obchodování než SMC.
SMC vidí indikátory naopak o dost více pozitivněji než ICT, nicméně k nim přistupují s určitou mírou opatrnosti, na rozdíl od ICT obchodníků, kteří je přímo odmítají. Samozřejmě SMC obchodníci dávají přednost Price Action analýze přímo na grafu namísto důvěřování technickým indikátorům, které ale používají především jako doplněk k jejich tradingu pro lepší potvrzení nebo vyvrácení jejich predikce.
Tedy první rozdíl je v používání indikátorů, kde ICT je především odmítá, zatímco SMC je nevidí negativně.
Autoři a IPDA
Za autora nebo minimálně osobu, která položila základní kameny konceptu Smart Money, je považován Richard Wyckoff (narozen 1873, úmrtí 1934), což byl legendární americký investor, pedagog a zakladatel magazínu Wall Street. Wickoff je autorem mnoha metod technické analýzy (Wyckoff Theory) a věčně prosazoval, aby stop-loss byl součástí každého obchodu. Wickoff byl zároveň ten, kdo vytvořil metodu akumulace a distribuce, která se zaměřuje na identifikaci a sledování akumulace a distribuce “chytrých peněz” na finančních trzích. Pro představu jsou znázorněny na obrázcích níže, každopádně nyní v tomto článku se jimi nebudeme zabývat. To až později.
Schéma distribuce a akumulace podle Wickoffa
Oproti Wickoffovi je zde druhý člověk, a to je Michael J. Huddleston, známý také pod přezdívkou "Inner Circle Trader" a logicky taky zakladatelem tohoto ICT konceptu. Michael je obchodník na Forexu a mentor, který se proslavil svými metodami a strategiemi obchodování na trzích především díky novým postupům a technikám. Jeho přístup k obchodování je komplexní a zahrnuje analýzu trhu, správu kapitálu a psychologické aspekty obchodování. Zároveň je mu ale velmi vyčítáno, že veřejně obchoduje převážně na demo účtu a některými lidmi je považován za podvodníka, který se snaží vydělat peníze jen prodeji jeho kurzů.
Rozdíl mezi těmito lidmi je ten, jakým způsobem se dívají na pojem IPDA (Interbank Price Delivery Algorithm) v překladu Mezibankovní Algoritmus Dodávání Cen. Tento pojem vymyslel zakladatel ICT a stojí si za ním, jedná se o to, že ICT tvrdí, že tento algoritmus zajišťuje a doručuje cenu pro větší hráče na trhu a tím jsou obíráni ti menší, nicméně SMC obchodníci toto tvrzení vylučují a říkají, že nic takového neexistuje, jelikož jejich argument je postaven na tom, že tento algoritmus by vyžadoval určitý výpočetní výkon a cena se pohybovala stejně a stejnými způsoby i v době, kdy žil Wickoff (narozen v roce 1873 a zemřel v roce 1934). Proto je toto tvrzení ICT nelogické, jelikož v době, kdy žil Wickoff, žádný takový algoritmus neexistoval a ani taková technologie nebyla k dispozici. To je právě ten důvod, proč SMC obchodníci označují IPDA za hloupost.
Tedy rozdíl je převážně v myšlení obou autorů a jejich příznivců, kdy navzájem vyvrací své myšlenky a způsoby tradingu.
Vzdělávání a přístup k obsahu
Celkově lze říct, že klasické a základní SMC se dá naučit od více zdrojů na internetu. Samotný autor SMC teorie už zemřel, tedy zdrojů je hned několik a je v podstatě jedno, jaký si vyberete. SMC má pevný a základní rámec, kde velmi důležitým úkolem bude pochopení makroekonomických a fundamentálních souvislostí. Kdežto ICT koncept a autor je jen jeden a je stále naživu. Jeho videa jsou všechny na jednom místě a je jich více než 500. Ačkoli obsah od ICT je více dostupný na rozdíl od SMC a snáze dohledatelný v kompletní podobě, tak je bohužel i více chaoticky provedený, mnoho lidí i přímo studentů si stěžují, že jedno hodinové video má pouze 10 až 15 minut vzdělávací hodnoty a tyto minuty nejsou po sobě jdoucí, tedy musíte zhlédnout celé video, které je ve zbytku doplněno dlouhými monology chvástání samotného autora, dále jsou věci ve videích zbytečně složitě popsány a mají silnou dávku narcismu.
Časově jsou oba koncepty dost rozdílné, naučit se SMC stihnete do 6 měsíců na rozdíl od ICT, kde odhadovaná doba činí minimálně 1 rok a někdy i více. Samozřejmě záleží na jednotlivci, ale obecně jsou tyto časy považovány za průměrné.
Teoretická a praktická omezení
U obou konceptů jsou tyto omezení jiná, každopádně nemálo problematická. První se podíváme na teoretické omezení obchodování SMC, zde je hlavní omezení v tom, že vyžaduje, respektive jako hlavní výhodu považuje přístup k zasvěceným informacím od insiderů, tedy lidí, kteří jsou ve vedoucích pozicích a mají přístup k interním informacím ve firmě či instituci, problém je v tom, že je hlavně nezákonné vynášet tyto informace a v neposlední řadě by se to dalo považovat za neetické, ale jelikož se to děje, je to označeno pouze za teoretické omezení.
Praktickým omezením je, že není reálné a ani možné napodobit úspěch „chytrých peněz“, tedy těch, které obchodníci SMC sledují a snaží se dělat rozhodnutí v souvislosti s jejich, bohužel je to nereálné, jelikož nemají přesné informace o tom, kde a kdy tyto „chytré peníze“ provádí transakce a obchody.
U konceptu ICT je bráno teoretické omezení to, že tento koncept vyžaduje hluboké pochopení struktury trhu a toku objednávek, což je velmi složité a časově náročné se naučit, nicméně to není nereálné, a proto se toto omezení pokládá za teoretické.
Každopádně praktické omezení u ICT je dáno jeho investičním či spekulativním stylem a to tak, že je velmi náročné činit obchodní rozhodnutí pouze na základě technické analýzy a analýzy toku objednávek, z tohoto důvodu obchodníci ICT musí mít jejich obchodní strategii zvládnutou a zpětně otestovanou, aby v ní měli důvěru, jelikož je postavena na méně faktorech, než využívá například SMC.
Závěr
Hlavním rozdílem každého konceptu je jeho zaměření, porozumění trhu a přístup. Závěrem si můžeme tyto body jednoduše shrnout.
1. Zatímco obchodníci SMC se zaměřují na pochopení chování institucionálních hráčů na trhu, tak obchodníci s ICT se zaměřují na pochopení struktury trhu a toku objednávek.
2. Obchodníci SMC používají širší škálu nástrojů a indikátorů k analýze trhu, zatímco obchodníci ICT spoléhají především na analýzu struktury trhu a analýzu toku objednávek.
3. Oba přístupy využívají různé nástroje a strategie k analýze trhu a identifikaci potenciálních obchodních příležitostí.
Je velmi důležité zvolit si přístup, který vyhovuje vašim individuálním potřebám, stylu obchodování a toleranci k riziku. Někteří obchodníci mohou najít úspěch s konceptem SMC, zatímco jiní mohou preferovat techničtější přístup konceptu ICT k analýze. Jak SMC, tak ICT mohou být efektivní přístupy k obchodování na Forexu či jakémkoli jiném trhu, ale úspěch v konečném důsledku závisí na dovednostech a znalostech jednotlivých obchodníků. Obchodníci by si měli zvolit přístup, který je v souladu s jejich silnými stránkami a cíli, a zaměřit se na rozvoj solidní obchodní strategie založené na analýze trhu ať už podle SMC nebo ICT konceptu.
Radek Zalubil
Tým FXstreet.cz
Související články
Čtěte více
-
Smart Money: EOTP – Efficiency Of The Pullback (14. díl)
V minulé kapitole jsme si rozebrali POI a OB, bez kterých se v našem systému neobejdeme, jelikož podle nich zadáváme obchody a umísťujeme SL. Naopak v dnešním článku se podíváme na jednu věc, která má s POI a OB mnoho společného, a to je EOTP neboli Efficiency Of The Pullback. Jedná se o samotnou konfluenci a teorii, kterou někteří obchodníci používají v různých obchodních kombinacích. V tomto článku si znova rozepíšeme teoretický úvod, abychom vše správně pochopili a následně přejdeme k praktickým příkladům na grafu. -
Smart Money: EPA a IPA - Efficiency a Inefficiency Price Action (15. díl)
V minulé kapitole jsme si rozebrali EOTP neboli Efficiency Of The Pullback, což nám pomohlo k identifikaci POI/OB, které může či nemusí podržet cenu. V dnešní kapitole se podíváme na konfluenci, která se nazývá EPA a IPA neboli Efficiency a Inefficiency Price Action. -
Smart Money: Kalibrace order bloků a Smart Money Divergence
V tomto článku se podíváme na jednu z možností zpřesnění vstupů k order blokům a dále také na to, jak je možné využít Smart Money Divergence k potvrzení vstupu do obchodu. -
Smart money koncept a výběry likvidity
Pokud vaše obchody často skončí na stoplossu, patrně jste se stali likviditou pro někoho většího. Co to znamená a jak tomu zabránit se dozvíte v tomto článku či v ebooku, který si zdarma můžete stáhnout v závěru. -
Smart Money: POI, Order Block a Mitigace – kde nakupovat a prodávat (13. díl)
V minulé kapitole jsme si rozebrali základní likviditu EQH a EQL, což budou základní stavební kameny naší strategie hned po inducementech, ale ještě než přejdeme k složitějším věcem, je nutné si představit poslední z těch „jednodušších“ pojmů, se kterými budeme pracovat, což je POI, OB a mitigace. Všechny tyto tři pojmy budeme dost využívat při obchodování, a proto si je v dnešní kapitole taky detailně představíme jak teoreticky, tak i na praktických příkladech. Věřím, že spousta z vás se s nimi už setkala, každopádně aby všichni porozuměly následujícím kapitolám, tak si je představíme. -
Smart Money Trading: Co je to inducement? (16. díl)
V minulé kapitole jsme probírali EPA a IPA neboli efficiency a inefficiency price action, díky čemuž jsme si mohli dát objektivní podmínku, zda vůbec vstoupíme do obchodu nebo ne. V dnešním článku se ale podíváme na jednu z nejdůležitějších konfluencí, jelikož inducement tvoří hlavní část technické analýzy v konceptech likvidity. Určitě spousta z vás už tento pojem slyšela, každopádně pokud nevíte, co přesně znamená, co se po inducementu očekává, kde ho přesně zaznačit a jak ho využít, tak tento článek je pro vás. Pojďme si ale prví říct, co je to inducement. -
Smart Money Trading: Denní cyklus – klasický (19. díl)
V minulé kapitole jsme si rozebrali to, jak si zvolit obchodní time-frame (TF) v souvislosti s inducementy, což je jedna z důležitých vlastností k ziskovosti těchto konceptů na bázi likvidity. V dnešní kapitole začneme probírat denní cykly, které jsou celkově 4 a dnes začneme prvním, a to je klasický. V této kapitole budeme dost využívat timing, protože si budeme vysvětlovat jednotlivé pohyby v daných sessions, takže pokud jste nečetli kapitolu o timingu (kapitola 8) a případně i kapitoly k Asia session (kapitola 10 a kapitola 11), doporučuji si je před touto kapitolou pročíst. -
Smart Money Trading: Denní cyklus - Rip-off (20. díl)
V minulé kapitole jsme si rozebrali první z denních cyklů, a to klasický denní cyklus, ve kterém hledáme primárně dva obchody a který nastává přibližně 3krát do měsíce. V dnešní kapitole budeme pokračovat v denních cyklech a rozebereme si cyklus rip-off, který je pro nás, jako obchodníky, kteří využívají strategii na bázi likvidity, ten nejvýnosnější. První se znova podíváme na teoretické základy a následně si rozebereme příklady na grafu. První otázka tedy je, co je to denní cyklus rip-off? -
Smart Money trading: Načasování v konceptech likvidity (8. díl)
V minulé kapitole jsme si řekli, co je to imbalance a jak ji správně chápat v kontextu ICT a SMC. Dnes se podíváme na další složku našeho konceptu, a to je timing neboli načasování. Pokud jste dlouhodobý investor či poziční trader, tak vás timing v daném dnu nemusí vůbec zajímat, každopádně pokud jste intradenní obchodník, tedy obchodník, který obchoduje na denní bázi, tak by vás timing měl dost zajímat, protože v průběhu dne se otevírají burzy po celém světě, a to v daný okamžik může vyvolat zajímavý pohyb, který se v dost případech dá predikovat v kombinaci s dalšími konfluencemi, proto je dobré timing znát a rozumět mu. -
Smart Money Trading: Obchodní time-frame a inducementy (18. díl)
V minulé kapitole jsme si rozebrali speciální typy inducementů, se kterými budeme v budoucnu dost počítat a díky kterým můžeme výborně vyfiltrovat inducementy, které nebudeme brát v potaz. Pokud jste nečetli předchozí kapitolu, tak si ji doporučuji nastudovat, protože dnes z ní budeme využívat informace. Celkově obchodníci podle likvidity mají někdy problém v tom, z jakého time-framu (TF) si mají zvolit inducementy, jak si je podle time-framu vyfiltrovat a s tím i to, jaký inducement má pro ně větší váhu. Na to vše se podíváme v dnešní kapitole a řekneme si, co je ideální pro jednotlivé typy obchodníků. -
Smart Money Trading: Speciální typy inducementů (17. díl)
V minulé kapitole jsme si řekli, co je to inducement, jelikož je to ta nejdůležitější část strategie v obchodování podle likvidity konceptů. Začali jsme teorií a řekli jsme si, co je to inducement, jak funguje otáčení likvidity, také jsme se pobavili o vedlejším a primárním inducementu a i o tom, jak je obchodovat. V dnešním článku se budeme věnovat též inducementům, ale trochu jinak. Ukážeme si totiž další tři typy inducementů, které jsou důležité pro celkové pochopení pohybů na trhu a budou taky navazovat na mitigační cyklus, o kterém si povíme později v dalších kapitolách. První si znovu napíšeme teoretický úvod a následně přejdeme k příkladům z praxe. Nyní tedy, jaké máme 3 typy inducementů? -
Strategie Smart Money: Imbalance - Fair Value Gap (7. díl)
V minulém dílu jsme si probrali breaky struktury, konkrétně co je to BOS, iBOS a jak je využít v praxi. Dnešní díl bude oproti dosavadním dílům trochu jiný, jelikož zde nebudeme primárně využívat jakékoli highs a lows ve struktuře jako jsme to dělali v minulých kapitolách, ale podíváme se spíše na to, co je to imbalance v tradingu, jak ji správně chápat jako doplněk naší trading strategie v kontextu ICT a SMC konceptů a následně jak ji správně identifikovat na grafu v praxi. -
Strategie Smart Money: Price Swingy (9. díl)
V minulé kapitole jsme si rozebrali timing v kontextu strategií podle likvidity včetně časů jako LBM 1 nebo LBM 2 a dnes se podíváme na to, co jsou to price swingy a jak je využívá ICT a SMC, tedy celkově využití price swingů ve strategiích, které se zaměřují při svém obchodování na likviditu trhu. Pro správné pochopení dnešní kapitoly je potřeba znát základní strukturu trhu či pokročilou strukturu trhu, tyto informace byly popsány v kapitolách 4 a 5. První se ale podíváme na trochu teorie a to, co jsou to vůbec price swingy. -
Vybírání likvidity: Základní likvidita EQH a EQL (12. díl)
V minulé kapitole jsme si rozebrali technické prvky Asia session, tedy Asia high a low a následně Asia mid-line. V dnešní kapitole se podíváme na dlouho očekávané téma, a to EQH a EQL neboli equal high a equal low, jelikož dnešním tématem už budeme postupně vstupovat do témat, kde likvidita bude hrát důležitou roli a bude ve většině případů součástí dané konfluence. V této kapitole začneme tu nejjednodušší na pochopení a to „vodorovnou“ likviditou v podobě EQH a EQL. První si ale řekneme, co teoreticky tento pojem znamená a co vůbec znamená pojem likvidita v technické analýze. -
Základní struktura Price Action (4. díl)
V minulých kapitolách jsme si popsali, co je to ICT, SMC a rozdíly mezi nimi. Doposud všechny kapitoly byly teoretické, abychom pochopili souvislostí mezi teorií a praxí, na kterou se budeme zaměřovat dnes, jelikož dneškem začínají především praktické ukázky a popisy jednotlivých konfluencí, které se v ICT a SMC dost využívají. Zároveň je nutné poznamenat, že dost z těchto konfluencí je na internetu zdarma, každopádně ne všichni je chápou správně a proto se ve velké míře spousta lektorů dopouští chyb i v tak základní věci jako je struktura price action, kterou budeme dnes probírat. Kapitoly o struktuře si rozdělíme na dvě části, přičemž dnes si ukážeme základní strukturu a v další kapitole si tuto základní strukturu doplníme pokročilou interní strukturou, kterou většina lidí ani nepoužívá. První se ale jen trochu podíváme na pojem price action a koncept struktura trhu. -
3 obchodní strategie pro rok 2024
Letošní rok očekáváme mnoho obchodních příležitostí. Pokud je chcete zobchodovat co nejefektivněji, budete potřebovat zvolit vhodnou strategii. V tomto článku najdete hned tři takové, které lze navíc použít na jakýkoliv trh.
Diskuse ke článku
| Diskuse je přístupná pouze pro registrované uživatele. |
| Přihlásit se | Nová registrace |
