Co dělat, když se trhy například rozhodnou opustit trendové vody a začnou se pohybovat v nejasném, rozkolísaném rozmezí?
Pochopte prostředí
Nejčastější reakcí traderů bývá negativní emoční projev. Frustrace, strach nebo i vztek na nastalou situaci, kdy stávající strategie již byla vyladěna do posledního detailu, a přesto najednou nepřichází výsledky.
Proto je nejdříve potřeba si uvědomit skutečnost, že žádná strategie není univerzální. Trhy jsou dynamické a neustále se vyvíjejí, přičemž reagují na celou řadu vnějších vlivů, od ekonomických zpráv po geopolitické události. A to, že se tržní chování na několik dní či týdnů změnilo, není selháním vaší strategie, ale je to přirozená součást obchodování.
Diagnóza a reflexe
Když vaše strategie narazí na fázi konsolidace, je čas zastavit a provést diagnostiku. Kolikrát totiž stačí jen zvážit, zda tržní podmínky opravdu nesedí charakteru vaší strategie anebo zda náhodou nebyly přehlédnuty některé klíčové signály. Někdy může jít o jednoduché přizpůsobení aktuální tržní volatilitě nebo drobnou úpravu money managementu, např. RRR poměru, nicméně jindy může být vhodnější tuto strategii dočasně odložit.
Pokud je například vaše strategie trend-following, ale trhy se zrovna několik týdnů rozhodly, že trendovat nebudou, můžete buďto vyčkávat anebo mít v záloze strategii, která pracuje s odrazy a návraty ke středu, nikoliv průrazy a pokračování ve směru trendu.
Trpělivost a vytrvalost
Nejúspěšnější obchodníci jsou ti, kteří se dokážou přizpůsobit měnícím se podmínkám. Možná bude třeba vaši strategii dočasně upravit nebo dokonce přechodně přijmout jinou taktiku. To může znamenat třeba snížení velikosti pozic nebo hledání diverzifikace v jiných nástrojích.
Každopádně někdy je nejlepší strategií čekání. Tržní fáze konsolidace mohou být frustrující, ale jsou součástí cyklu. Mějte na paměti, že trhy se nakonec vrací k trendovému chování. Klíčem je udržet kapitál a psychickou pohodu, abyste byli připraveni, až se objeví příležitosti.
Vzdělávání a rozvoj
Využijte období, kdy vaše strategie není v souladu s trhem, jako příležitost k dalšímu vzdělávání a rozvoji. Studujte historické tržní fáze, zkoumejte nové strategie nebo se zapojte do komunity traderů. Toto období může být cenným časem pro růst a přípravu na budoucí úspěchy.
Závěr
Každý trader se jednou ocitne na rozcestném bodě, kde se zdá, že jeho strategie a trh mluví různými jazyky. Klíčem k navigaci touto fází není panikařit ani se vzdávat, ale přijmout ji jako neodmyslitelnou součást obchodního života.
Můžete tak využít toto období nesouladu k dalšímu vzdělávání a rozvoji, vytvoření doplňující strategie či jen navnímání toho, že trhy nemusí vždy odpovídat vašemu přístupu či názoru, který jste si za tu dobu na ně vytvořili.
Ať už toto období přijde nebo ne, přeji mnoho úspěchů se zvládáním krátkodobých těžkostí na trzích a následnou transformaci na novou ziskovou vlnu.
Pepa Zeman