10Y US NOTES:
US dluhopisy se od minulého týdne nikam zvlášť neposunuli a stále sleduji stejný scénář, kdy se nyní nacházíme v potenciální „(abc)“ Expanded FLAT korekci vlny „((ii))“. Uvažuji aktuálně dvascénáře, kdy první počítá s tím, že je tato vlna dokončená a čeká nás pokračování uptrendu a druhá (bearish) varianta počítá s posledním pohybem zpět do silné support zóny = 128,191-128,480.
Hlavním důvodem pro tyto dva scénáře u US dluhopisů, je stav ZLATA, STŘÍBRA a MĚDI. Všechny jsou long term bullish a očekáváme nové highs, ale na krátkých TF má každý graf lehce odlišné struktury na které se podíváme detailně níže.
GOLD (ZLATO):
Zlato splnilo target z minulého týdne 1484,-USD, odkud bylo ostré zamítnutí. Dostali jsme se totiž na ideální rezistenci tvořenou 1:1 Extensionem vlny „(a) : (c)“, což je typické pro dokončenou korektivní formaci. Zlato je samo o sobě aktuálně velmi komplexní a ne moc dobře čitelné.
Stále zde sleduji dva scénáře, kdy nás čeká buďto dokončení celé korekce kolem 1450-1445,-USD, nebo opravdu hlubší leg down k cca 1431-1422,-USD.
Důvod proč zde uvažuji potenciální hlubší korekci je v případě, že bychom nebyli v „((abc))“ korekci ale „WXY“ korekci. Obě mají totiž stejný progress s tím, že ve vlně „((b)) / X“ může být dle EWT triangl.
Pokud zohledníme stav STŘÍBRA a 10Y US NOTES, pak je pravděpodobnější verze s dokončením na double low = 1450-144,94,-USD.
SILVER (STŘÍBRO):
Stříbro je totiž v podobné situaci, ale je lépe čitelné. Sleduji zde také veliký triangl v subvlně „((b))“ s tím, že se nyní blížíme silné support zóně, kde se potkává obrovská řada faktorů:
1) Fibo 0.618 pro vlnu „3“
2) Trendline support EW channelu
3) Výška trianglu – typický target pro podobné „((abc))“ korekce
Stříbro by tedy mělo dokončit svůj downtrend na novém low kolem hranice 16,4-16,633,-USD. Zde je tedy vidět, že downtrend je velmi limitovaný a měla bynás v dalších týdnech čekat bullish reakce a pokračování uptrendu.
COPPER (MĚĎ):
COPPER také na dně? Zatím vypadá velmi dobře a máme zde reakci ze silné support zóny, kde se nachází 0.618 Fibo Retracement a supporty ve formě subvln "(iv) / "iv". Měď vypadá, že bude také připravena na pokračování uptrendu, protože aktuální reakce ve formaci rising wedge testuje dlouhou trendovou rezistenci korektivního channelu. Pokud se dostane nad a ustaví tuto trendovku jako support, bude se jednat o pěkný set up, který stojí za pozornost.
EUR/USD:
EURUSD mělo pěkný impulzní breakout nad trendovou rezistenci korektivního channelu a od té doby procházíme sideways korekcí. Zatím vše nasvědčuje tomu, že EURUSD je na dně a čeká jej pokračování trendu. Aktuálně sleduji buďto dokončenou „(abc)“ korekci vlny „((ii))“, nebo rozvíjení komplexnější formace „WXY“. Bude totiž záležet na reakci na bullish level = 1.10962. Překonání tohoto levelu je klíčové pro pokračování uptrendu a pokud se dostaneme nad, EURUSD by mělo mít cestu volnou.
ROPA (USOIL):
ROPA je stále v channelu, který nemá konce. Sledujeme overlapping strukturu a každý propad i odraz jsou ihned vymazány následující den. Bulls se statečně drží, ale bohužel hlavní trend na ně dopadne velmi brzy. Ropa nemá impulzní strukturu a pokud přijde RISK OFF mód, mohla by zaznamenat konečně silnou bearish reakci. Dostali jsme se do target zóny pro „WXY“ korekci a ostrý dump je za rohem. Stále čekám na potvrzení dokončené korekce, což znamená zamítnutí pomocí 5ti subvln. Zatím tato reakce nepřišla, takže uvažuji ještě jeden leg up k cca 60-60,7,-USD, kde by se mohl celý trend dokončit. Důvodem je potenciální formace trianglu v subvlně „(iv)“, který značí, že by trend ještě měl chvíli pokračovat. Jako první indikaci dokončeného trendu budu sledovat proražení hranice KEY LEVEL = 57,7,-USD.
Index S&P 500:
Index S&P 500 se stále drží sideways, takže uvažuji dva potenciální scénáře. První je trianglová formace, kdy se budeme v dalších dnech / týdnech držet stále kolem silné support zóny = 3089-3076,-USD. Druhá varianta je „(abc)“ FLAT korekce k cca 3051-3021. Zatím S&P 500 nemá silné 5ti vlnné zamítnutí, které by značilo, že jsme opravdu nalezli TOP. Uvidíme tedy, jak se bude cena rozvíjet dále, ale zatím to vypadá spíše na sideways korekci, než ostrý hluboký propad.
SHRNUTÍ:
Ropa krásně koresponduje i se vzácnými kovy a dluhopisy, kde sledujeme dokončování korekcí, kdy jsme velmi blízko, ale zatím nemáme jasný signál a překonání klíčových rezistencí. Celý FX market dokončuje v drtivé většině případů komplexní „WXY“ / „((abc))“ korekce po kterých by mohl konečně přijít volatilnější pohyb a pokračování hlavních trendů.
Může být spouštěč zítřejší zasedání FOMC? Uvidíme. Zatím musíme dát marketu čas dokončit své struktury a ukázat nám očekávané reakce.
Mějte se a ve čtvrtek na viděnou u čtvrtečního updatu na Crypto trhy!
Nechť vás síla provází!
Marek Vaňha – GOLDEN POCKET
