Jaký obchodní styl vám vyhovuje (2/2)?

Dnes budeme pokračovat v článku o obchodních stylech užívaných na forexu. V první části jsme si řekli, jak se projevuje to, když trader ještě nenašel svůj ideální styl. Popsali jsme si obvyklé rozdělení obchodních stylů, na které se tentokrát zaměříme podrobněji.

Investor typu „kup (nebo prodej) a drž?

Toto je pasivní investiční strategie, kdy investor zakoupí nebo prodá měnový pár a drží jej po dlouhou dobu bez ohledu na výkyvy trhu. Investor tohoto typu aktivně vyhledává obchodní příležitosti, ale jakmile je v otevřené pozici, nestará se o krátkodobé výkyvy cen a o technické indikátory.

• Cíl: dlouhodobé zhodnocování kapitálu při získávání úroků ze swapu (rolloveru); známé též jako „carry trade“. Proto tento typ obchodníka bude často obchodovat na měnových párech se znatelnějšími rozdíly úrokových sazeb dvou měn.
• Upřednostňovaná analýza: dlouhodobé (týdenní) grafy a fundamentální analýza ekonomiky.
• Doba setrvání v obchodu: od několika měsíců až po několik let.
• Frekvence obchodů: v průměru 1 – 10 obchodů za rok.
• Cílový zisk: vyšší než u běžných akciových indexů, v průměru 7 – 15 % za rok.
• Tento typ investora často studuje týdenní grafy.
  
  

Poziční obchodování

I obchodník tohoto typu drží pozice dlouhodobě a nezabývá se krátkodobými výkyvy trhu. Vychází z předpokladu, že tyto krátkodobé výkyvy se v dlouhodobém horizontu vyrovnají.

• Cíl: měsíční nebo čtvrtletní příjem z trendů nebo dobře definovaných pásem („range“) v rámci čtvrtletí nebo tržního cyklu.
• Upřednostňovaná analýza: střednědobé grafy (týdenní, denní, případně intradenní hodinové) s důrazem na technickou analýzu.
• Doba setrvání v obchodu: 1 týden až 3 měsíce.
• Frekvence obchodů: 1 – 7 obchodů za měsíc.
• Cílový zisk: běžně mezi 10 a 30 % za rok.
  
  

Swingové obchody (na forexu velmi obvyklé)

Tento obchodní styl se snažím využít zisků z pohybů v rozsahu několika dní. Využívá hybnost (momentum) ceny, trendové pohyby a cenové formace (patterny). Tento styl je vhodný pro menší obchodníky, kteří mohou s výhodou využít pohyb ceny, způsobený velkými obchody institucionálních obchodníků.

• Cíl: týdenní až měsíční příjem z trendů nebo dobře definovaných pásem („range“) v průběhu měsíce.
• Upřednostňovaná analýza: sledování intradenních nebo hodinových grafů s důrazem na krátkodobé formace.
• Doba setrvání v obchodu: od několika hodin až po pár týdnů.
• Frekvence obchodů: 5 – 15 obchodů měsíčně.
• Cílový zisk: mírně vyšší než průměrný trader, 30 – 50 % za rok.

Ukázka swingového obchodování a 4hodinový (H4) graf GBP/USD:

Intradenní obchodování (daytrading) a skalpování (scalping - skalping)

Intradenní obchodování je obchodování v rámci jednoho dne (obchody držíme od několika minut do několika hodin). Scalping je pak intradenní styl tradingu, který je ještě rychlejší styl než klasické intradenní obchodování (obchody držíme jen několik vteřin, jde o nejnáročnější styl tradingu).

Intradenní trading je styl obchodování typický pro spekulanty. Obchody se odehrávají v rámci téhož dne a žádné pozice se nedrží přes noc. Díky dostupnosti veškerého potřebného vybavení a softwaru je toto velmi oblíbený obchodní styl obchodníků obchodujících z domova. Skalpování (forex scalping) se věnují obchodníci, kteří věří, že zachytit více malých cenových pohybů je snazší, než zachytit méně velkých cenových pohybů.

• Cíl: denní příjem z řady obchodů uzavřených v průběhu dne. Tento typ obchodníka bude většinou obchodovat volatilní měnové páry s nízkými spready.
• Upřednostňovaná analýza: minutové až hodinové grafy. Běžné grafy využívané pro analýzu jsou hodinové, 15minutové a 5minutové.
• Doba setrvání v obchodu: od několika minut až po několik hodin, obvykle ne přes noc. Skalpování využívá ještě kratší doby obchodu a těží z většího počtu malých cenových pohybů.
• Frekvence obchodů: 5 a více za den.
• Cílový zisk: více než 50 % za rok.
• Tento typ tradera často studuje krátkodobé grafy jako 5minutový EUR/USD s indikátory:

Ukázka intradenního obchodování a 5minutový (M5) graf EUR/USD:



Každý ze stylů v uvedeném pořadí vyžaduje postupně větší a větší časovou investici. Jinými slovy investor typu „kup (nebo prodej) a drž? stráví analýzou mnohem méně času než poziční obchodník. Ten zase stráví méně času před obrazovkou než swingový obchodník atd.

Takže – jaký styl je ten nejlepší?

Nejlepší je styl, na jehož provozování máte čas a kterého se chcete držet, protože vyhovuje i vaší mentalitě. Mnozí obchodníci chtějí být skalpery nebo intradenními obchodníky, ale pokud si současně chtějí udržet zaměstnání, které jim zabere 8 i více hodin denně, je pro ně časová náročnost takového obchodování příliš velká.

Každý ze stylů klade také jiné nároky na psychiku tradera. Například první dva styly vyžadují mnohem více trpělivosti.

A jako vždy – úspěch jakéhokoliv stylu velmi záleží na dobré psychice, silném money managementu a dobrém řízení velikosti obchodovaných pozic.

Ondřej Hartman
Tým FXstreet.cz

Související články

Jaký jste typ obchodníka?
V dnešním vzdělávacím článku se zaměříme na to, v jakém časovém horizontu můžeme otevírat a uzavírat naše obchody na finančních trzích. Jedná se tedy o to, jaký jsme typ obchodníka. Základní rozdělení nám uvádí, že můžeme obchodovat intradenně či pozičně. Určitou variantou je také typ swingového obchodníka, který se řadí někam do rozmezí intradenního a pozičního pojetí tradingu.

Jaký obchodní styl vám vyhovuje (1/2)?
Když si trader najde styl, který mu vyhovuje nejvíc, je to, jako by se mu „rozsvítilo? – vše se najednou změní k lepšímu a už může zapomenout na útrapy minulosti. Trader, který se se svým obchodním stylem necítí dobře nebo si ještě nenašel na určitém stylu to své, je naopak tím, kdo se při tradingu dopouští těch největších hříchů.

Čtěte více

• Jak se bránit proti nekalým praktikám brokerských společností?
  V minulém článku jsme poukázali na skutečnost, že v posledních letech se vyrojilo velké množství brokerských společností, jejichž jediným záměrem je vytáhnout peníze z lidí, kteří se snaží zhodnotit své dlouholeté úspory. Objasnily jsme také, jaké taktiky tito brokeři často používají, proč jsou pro nezkušené investory tak nevhodné a rizikové a jak se jim vyhnout. V minulém článku jsme vysvětlili i některé důležité pojmy v oblasti investování.
• Jak se připravit na další vlnu pandemie?
  Není to tak dávno, co finanční trhy postihla extrémně zvýšená volatilita a poměrně velký zmatek, který připomínal poslední finanční krizi v roce 2008. Koronavirová pandemie dopadala na různá aktiva, ať se jednalo o akcie, komodity, měny či kryptoměny. Kdo na vzniklou situaci stihl včas zareagovat, mohl vydělat velmi zajímavé částky.
• Jak se v tradingu odrazit ode dna?
  Někteří obchodníci tuto situaci jistě znají. Jejich první obchodní účet skončil po nějaké době v „troskách“. Není to určitě příjemný pocit, ale rozhodně to neznamená, že bychom měli s tradingem skoncovat a vzdát se. Ba naopak, po prvním vymazání obchodního kapitálu by si měl být obchodník vědom, kde udělal zásadní chyby, které vedly k tomuto neúspěchu.
• Jak se v tradingu posouvat kupředu?
  V dnešním článku se podíváme na to, jakým způsobem lze v obchodování postupovat kupředu a jako trader se neustále zlepšovat. Začínající obchodník dokáže zpravidla během pár měsíců ovládat potřebné základy k obchodování, nicméně po určité době může začít stagnovat a výsledky tak nejsou podle jeho představ. Proto se v tomto článku budeme věnovat způsobům, jakými lze trading znovu nastartovat a jak na sobě pracovat.
• Jak vám špatné obchody mohou v tradingu pomoci
  Tento vzdělávací článek se věnuje něčemu, na co raději trader ani nechce myslet. Jsou to špatné obchody. Ano, i špatné a nevydařené obchody mohou být prospěšné, jen je potřeba se na ně podívat ze správného úhlu.
• Jak vybrat nejlepší obchodní platformy?
  Pro všechny obchodníky jsou obchodní platformy, které si zvolí, nejčastěji používanými nástroji při jejich aktivitách na finančních trzích. Právě tyto obchodní platformy poskytují obchodníkům přístup na finanční trhy, takže volba nejlepší obchodní platformy je pro budoucí výsledky velmi důležitá. V tomto článku najdete úplné informace o tom, co je potřeba promyslet a zvážit při výběru platformy pro online obchodování.
• Jak vypadá den profesionálního tradera?
  Moc se mi líbí citát „Každý den je jenom jednou za život“. Nabádá nás k tomu, abychom žili život na plno a zabývali se přítomností, nezůstali zaseknutí v minulosti nebo příliš zahledění do budoucnosti. Každopádně ne vždy se nám podaří takový naplno prožitý den naladit, proto zažíváme i spoustu běžných, obyčejných dnů, kdy nám stačí, že se nám vyhýbají neštěstí a krásně svítí slunce. Jak tedy vypadá takový úplně běžný den v životě full-time tradera?
• Jaký je nejlepší broker?
  Každý z nás, kdo kdysi začínal, si kladl otázku: "Jak si vybrat toho pravého brokera, u kterého budu moci spravovat své tradingové či investiční portfolio?" Ať už jste na začátku své cesty nebo hledáte nové možnosti, správný broker může do velké míry ovlivnit váš celkový finanční úspěch. Pojďme se proto společně podívat, jak to udělat, aby vaše volba byla co nejinformovanější.
• Jaký jste typ obchodníka?
  V dnešním vzdělávacím článku se zaměříme na to, v jakém časovém horizontu můžeme otevírat a uzavírat naše obchody na finančních trzích. Jedná se tedy o to, jaký jsme typ obchodníka. Základní rozdělení nám uvádí, že můžeme obchodovat intradenně či pozičně. Určitou variantou je také typ swingového obchodníka, který se řadí někam do rozmezí intradenního a pozičního pojetí tradingu.
• Jaký obchodní styl vám vyhovuje (1/2)?
  Když si trader najde styl, který mu vyhovuje nejvíc, je to, jako by se mu „rozsvítilo? – vše se najednou změní k lepšímu a už může zapomenout na útrapy minulosti. Trader, který se se svým obchodním stylem necítí dobře nebo si ještě nenašel na určitém stylu to své, je naopak tím, kdo se při tradingu dopouští těch největších hříchů.
• Jak začít s tradingem rok 2016
  Jakmile odstrojíme vánoční stromeček a dojíme zbytek cukroví, naše pozornost se otočí zpět k obchodním platformám. Jak začít v novém roce pokud možno co nejlépe?
• Jak začít s tradingem rok 2018
  Začátek nového roku je tu a jako obchodníci dobře víme, co to znamená. Je na čase přijít s novou dávkou obchodních cílů. Měli bychom si také v klidu zrekapitulovat uplynulý rok a to například tím, že se v obchodním deníku podíváme na každý zrealizovaný obchod a celkovou statistiku. Pokud ještě nemáte obchodní deník, mělo by být prvním cílem si ho co nejrychleji založit.
• Jak začít trading v roce 2021?
  Vážení čtenáři a tradeři, nový rok je tu, a tak je na čase definovat si nové cíle, které by měl každý trader mít jasně dané. Pokud totiž nevíte, co v roce 2021 chcete v tradingu dokázat, bude v závěru roku obtížné udělat si vlastní shrnutí, jak jste na tom s tradingem byli. V dnešním článku se podíváme na nějaké tipy, jak udělat letošní rok úspěšným.
• Jednoduchosť v tradingu
  Albert Einstein kedysi povedal: „Ak to nevieš vysvetliť jednoducho, tak tomu dosť dobre nerozumieš.“ Jeho „E = mc2“ je najznámejšou rovnicou. Prečo? Pretože aj napriek svojmu rozsiahlemu významu je veľmi jednoduchá a zrozumiteľná. Práve táto unikátna kombinácia významu s jednoduchosťou je príčinou, prečo je najznámejšou rovnicou všetkých čias. Ani obchodovanie nemusí byť zložité. Práve naopak. Trading by mal byť jednoduchý, tak aby tomu porozumel aj laik. V tomto článku si povieme, prečo je jednoduchosť dôležitá aj v rámci obchodovania na forexe.
• Je obchodování hazard?
  Proč vlastně obchodujete? Chcete vydělávat spousty peněz a koupit si co chcete? Jakkoliv toto může být oprávněný důvod, je zároveň celkem nebezpečný a vede k velké chamtivosti a zákonitě k postupné destrukci obchodního kapitálu. Pokud chcete tradingem vydělat rychle velké peníze, udělejte si místo toho radost a leťte zkusit štěstí do Las Vegas.
• Jste připraveni na full-time trading?
  Pro obchodníka na finančních trzích představuje obchodování na plný úvazek (full-time trading) naprostou svobodu. Koneckonců, full-time tradeři si mohou vybírat místo, odkud budou pracovat, užívat si svobody času či svobody volby. Bohužel ne všichni obchodníci jsou na full-time obchodování připravení.
• Jste trader nebo gambler?
  Chcete rychle spoustu peněz a koupit si za ně cokoliv, co chcete? Zní to určitě hezky, ale bohužel u mnoha obchodníků tato představa vede k přehnané chamtivosti a následné destrukci obchodního účtu. Pokud chcete mnoho peněz za krátkou dobu, může být dobrým řešením Las Vegas. O peníze zde pravděpodobně přijdete také, ale je to aspoň zábava. V dnešním článku se podíváme, jak neobchodovat jako „gambler“.
• Kdy je správné nevstoupit do obchodu
  Když máte na trading mnoho času, tak zajisté budete mít dostatek možností na přípravu obchodů. Neznamená to ovšem nutně, že byste měli otevírat více obchodů, než obvykle. To se velmi snadno řekne, ale už je mnohem těžší to dodržet. Je poměrně přirozené, že když máme dost času, tak se budeme chtít tradingu třeba více věnovat. Nicméně nic se nemá přehánět a věřte, že udržet na uzdě své emoce a choutky vstupovat do obchodu není lehké. Tento článek se podívá na situace, kdy je správné do obchodu nevstoupit a vysvětlíme si, proč je to tak důležité.
• Kdy je ta pravá chvíle na otevření live účtu?
  Asi každý, kdo se zajímá o obchodování na finančních trzích bude jednou rozhodovat o tom, kdy přejít z DEMO účtu na ostrý live účet. Každého z nás přivedlo k zájmu o obchodování asi něco jiného, přesto všichni jednou u této otázky skončíme. Už je čas? Už jsem dost dobrý? Už se tomu věnuji dostatečně dlouhou dobu? Dříve něž si ale tuto otázku položíme, měli bychom mít alespoň tušení, čeho chceme vlastně obchodováním dosáhnout. Někteří z nás si chtějí jen tak něco vyzkoušet, někteří to berou jako jen jako možný přivýdělek ke svému dosavadnímu platu nebo jako investování svého kapitálu nebo rozložení svého portfolia, ale určitě jsou tací, kteří se tím chtějí jednou živit.
• Kdy můžeme obchodovat proti trendu
  O forexovém trhu se říká, že je hodně trendový. To znamená, že se měnové páry pohybují nějakou dobu v určitém daném směru a mnoho pouček říká, že byste měli obchodovat s rozjetým trendem. Tedy neobchodovat proti aktuálnímu trendu měnového páru.