Sobota 23. listopadu 2024 11:19
reklama
Dukascopy new
reklama
Investingfox Partner
reklama
Purple webinář Ve vaší režii
reklama
Fintokei StartTrader

NZD oslabuje po slovech centrální banky, data PMI s eurem nepohnula; analýza DAXu, EUR/GBP, GBP/USD

23.04.2015 11:30  Autor: BOSSA  Sekce: Burzovní zpravodajství  Tisk

Včera jsme se po delší době dočkali pozitivní zprávy z americké ekonomiky, kterou přinesl trh bydlení. Prodeje existujících domů v březnu dosáhly 18měsíčních maxim, což dává trhu bydlení výborný základ pro další měsíce, když právě na jaře začíná prodejní sezóna nemovitostí. Americký dolar posílil vůči koši měn o 0,3 procenta.

Poptávka po společné měně eurozóny je stále velmi limitována vzhledem k pátečnímu zasedání euroskupiny a nejistému osudu Řecka. Navíc dnes ji nepodpořily ani indexy PMI. Růst německého soukromého sektoru v dubnu mírně zpomalil, čímž naznačil, že aktuální opatrná prognóza německé vlády ohledně růstu největší evropské ekonomiky se může ukázat odůvodněná. Německá vláda ve středu sice zvedla ekonomickou prognózu na letošní rok na 1,8 procenta, avšak s tím, že je úmyslně opatrná. Naproti tomu německé ekonomické instituty minulý týden téměř zdvojnásobily svou letošní prognózu na 2,1 procenta.

Složený index nákupních manažerů (PMI), který měří růst v sektorech průmyslu i služeb a pokrývá více než dvě třetiny německé ekonomiky, podle předběžných údajů společnosti Markit v dubnu klesl na 54,2 bodu z osmiměsíčního maxima 55,4 bodu za březen. Index nicméně bezpečně setrval nad hranicí 50 bodů, jež odděluje růst od poklesu v odvětví a nad níž se drží již dva roky.

Dílčí index PMI v německém zpracovatelském sektoru v dubnu nečekaně klesl na 51,9 bodu z březnových 52,8 bodu, zatímco trh čekal mírné zvýšení na 53,0 bodu. Index PMI ve službách se také oproti očekávání zhoršil, když klesl na 54,4 bodu z 55,4 bodu za předchozí měsíc, zatímco analytici čekali výsledek na úrovni 55,5 bodu.

Série horších výsledků indexů PMI přichází po úterním zklamání indexu ZEW a zdá se, že investoři budou muset opět schladit své očekávání ohledně výkonů německé ekonomiky po výborném startu v prvním čtvrtletí.

Novozélandský dolar v noci oslabil o 1 procento po slovech náměstka guvernéra centrální banky RBNZ. John McDermott uvedl, že banka neplánuje zvýšit základní úrokovou sazbu, dokud nespatří důkazy podstatného růstu inflace. Dodal, že nižší poptávka a cenová hladina jsou garancí nižších úrokových sazeb. Tato slova ujistila investory, že banka letos neplánuje zvýšit základní úrokovou sazbu z aktuální hodnoty 3,5 procenta. John McDermott dodal, že předtím, než RBNZ začne zvažovat utahování monetární politiky, bude muset vidět zvýšené využití výrobních kapacit, utahování trhu práce a podstatný růst inflace. Čtvrtletní data inflace v pondělí ukázala na nejnižší růst cenové hladiny za 15 let. Index CPI klesl v prvním čtvrtletí o 0,3 procenta ve srovnání s posledním kvartálem roku 2014 a v meziročním srovnání si polepšil jenom o 0,1 procenta, což je číslo vzdálené 2 procentnímu cíli banky. V případě, že uvidíme i pokles domácí poptávky začnou růst šance, že RBNZ bude muset zvažovat snížení úrokové sazby.

Pod prodejním tlakem byl včera švýcarský frank. Centrální banka (SNB) ve středu uvedla, že se značně snižuje počet bankovních institucí, které byly osvobozeny od negativní depozitní úrokové sazby. Tím byly osvobozeny od poplatků přes-noční úložky. SNB si za tyto služby účtuje 0,75 procenta, aby odradila spekulativní kapitál od parkování ve franku jakožto bezpečném přístavu. Včerejší opatření SNB postihlo i penzijní fondy, které spravují více než 700 miliónů dolarů. Osvobození od poplatků ve výši 0,75 procenta, podkopávaly účinnost měnové politiky SNB.
 

Německý akciový index DAX prorazil hodnotu trendové linie a nyní testuje Fibonacciho hodnotu supportu 23,60. V případě jejího proražení by se mohl podívat k Fibo úrovni 38,20. V opačném případě ho bude čekat re-test červené trendové linie.

Měnový pár EUR/GBP již dávněji překonal hodnotu supportu 0,7220, čímž se vytvořil formaci dvojitého vrcholu (modrý obdélník). Následně delší dobu konsolidoval v zeleném obdélníku, kde re-testoval hodnotu 0,7220, jež pro něj byla silnou rezistencí. Zelený obdélník byl včera proražen směrem dolů a EUR/GBP se tím otevřel prostor k dokončení dvojitého vrcholu, který nabízí propad až k úrovni 0,70650. V případě, že se EUR/GBP nevrátí do zeleného obdélníku, lze spekulovat na pokračování formace dvojitého vrcholu.

GBP/USD zůstává stále silný i navzdory horším maloobchodním prodejům. Na 4hodinovém grafu se nabízejí 2 scénáře. Medvědí divergence na oscilátoru MACD zafunguje, GBP/USD prolomí rostoucí kanál a začne klesat. Anebo dokončí svůj růstový pohyb k hodnotě 1,5170, což je hodnota 100denního průměru na denním grafu. GBP/USD se nad hodnotu 100denního průměru nepodíval od srpna 2014 a jako silná rezistence by mohla zafungovat i nyní.

    Sdílení článku: 
       

    Čtěte více

    • NZD / JPY
      NZD / JPY bojuje na 200-dma (80,03), dlouhá pozice při rozhodujícím prolomení nad tuto hranici.   NZD / JPY prolo...
    • NZDJPY: Investiční doporučení Citi
      Citi právě zveřejnila doporučení pro měnový pár NZD/JPY. Banka doporučuje long pozici s následujícími levely:
    • NZD/JPY zaznamenával nová maxima
      NZD/JPY celý týden zaznamenával nová maxima a ve středu dosáhl devítiletého maxima 92,98. Ukazatele hybnosti naznačují, že býčí tendence v nejbližší době pravděpodobně nezmizí. Indikátor RSI i stochastický ukazatel však vstoupily do překoupené oblasti, což ukazuje na zvýšené riziko korekce směrem dolů.
    • NZD / JPY – 6. 11. 2018
      NZD/JPY dosáhl nové 3-měsíční maximum na 75,64, intraday trend je bullish. Dvojice realizovala průlom nad hlavní trendový odpor 74.90. Technická analýza ukazuje prostor pro další růst. Stochs a RSI jsou ostře vyšší a MACD podporuje vzestup.
    • NZD klesá díky slabšímu PMI a risk-off efektu
      Novozélandský dolar je dnes nejslabší z hlavních světových měn díky několika faktorům v čele s výsledky tamního PMI ve výrobě. Ten se propadl z 52,7b. na 50,2b., což je nejhorší výsledek od prosince 2012. Subindex produkce klesl dokonce nejníže od dubna 2012 na 46,2b., nové objednávky klesly na 50,4b. a index pro zaměstnanost dosahoval pouze 48,6b. Celé situaci nepomáhá ani aktuální risk-off sentiment, o kterém se zmíníme níže v tomto článku. Z Nového Zélandu jsme se pak dočkali výsledků tempa růstu cen potravin, které se meziměsíčně zvyšovaly o 0,7 % díky vyššímu tlaku na růst cen masa a nealkoholických nápojů. Společně s NZD dnes ztrácí také AUD, který dál doplácí na rostoucí spekulace, podle kterých bude nucena RBA ještě jednou snížit úrokové sazby.
    • NZD klesá navzdory výsledkům domácí inflace
      Novozélandská inflace pokračuje v postupném zpomalování, když během 3Q klesla z 1,7 % na 1,5 %. Jednalo se ale i tak o výsledek, který překonal konsenzus, když trh počítal se zpomalením až na 1,4 %. Na čtvrtletní bázi pak ceny rostly stejně jako v minulém čtvrtletí o 0,6 %. Přestože výsledek překonal konsenzus (a očekávání RBNZ, která na 3Q predikovala 1,3 %), k výrazné změně vývoje měnové politiky pravděpodobně nepovede. To naznačil i člen RBNZ Bacand, který dnes uvedl, že ekonomika bude potřebovat další monetární stimulaci. Připomeňme také, že RBNZ počítá s dosažením svého inflačního cíle až někdy v roce 2021. Vzhledem k výhledu pro další vývoj měnové politiky, je proto na základě dnešních dat obtížné očekávat výraznější zpevňování NZD.
    • NZD klesá v reakci na slabší výsledky podnikové důvěry
      NZD je dnes ráno jasně nejslabší měnou z koše hlavních světových měn, když se jen vůči dolaru propadá o 0,6 %. Korekce přišla v reakci na nová novozélandská data, odkud přišly výsledky podnikové důvěry. Ta se propadla z -52,3 na -53,5 bodu, zatímco index měřící aktivitu klesl z -0,5 na -1,8 bodu. Inflační očekávání přitom ve stejný moment pokračovaly v postupném pádu z 1,7 na 1,63 procenta, zatímco výhled firem pro ziskovost klesl nejníže od srpna 2009. Jedná se tak o další data, která novozélandskou centrální banku velmi pravděpodobně nepotěší a můžou být zklamáním i poté, co banka zhoršení očekávala a dokonce snížila sazby o 50 bazických bodů. Výhled pro NZD tak zůstává i nadále negativní, i když by novozélandské měně mohlo pomáhat alespoň to, že se nyní začíná pohybovat v přepropadném pásmu.
    • NZD mírně roste před zasedáním RBNZ
      NZD/USD rostl během dnešní seance a obchoduje se okolo úrovně 0,6970. Investoři se soustředí na výsledky zasedání RBNZ, které budou zveřejněno ve 3. hodiny ráno. Centrální banka by měla zvýšit sazbu o 25 bps na 0,5 %, nicméně někteří ekonomové sázejí na růst dokonce o 50 bps po zveřejnění nad očekávání rychlého růstu HDP v Q2.
    • NZD opět citlivě reaguje na předvolební průzkumy. Začátkem příštího týdne pozor na gapy
      Minulé úterý jme na tomto místě psali o výrazném zpevnění novozélandského dolaru, kterému pomohly předvolební průzkumy, podle kterých by Národní strana současného premiéra mohla ve volbách tuto neděli pohodlně zvítězit a zůstat tak i nadále u moci. NZD v reakci na tyto průzkumy krátce vystoupal o více než procento a zdá se, že příliv dobrých zpráv pro novozélandský dolar nekončí ani tento týden. Dnes ráno byl zveřejněn další průzkum, který výrazný nárůst preferencí Národní strany a pád Labour potvrzuje.
    • NZD oslabuje, keďže očakávania trhov pre ďalšie zníženie sadzieb klesajú
      Rezervná banka Nového Zélandu na dnešnom zasadnutí ponechala úrokové sadzby nezmenené, čo sa aj očakávalo. Vo vyhlásení sa uvádza, že aj keď nové informácie od augustového zasadnutia „nezaručujú významnú zmenu vo výhľade menovej politiky“, „stále zostáva priestor na ďalšie fiškálne a menové stimuly, ak to bude potrebné, na podporu hospodárstva a udržanie inflácie a cieľov zamestnanosti “. Okrem toho vyhlásenie tiež zdôraznilo, že zníženie OCR v tomto roku znížilo úrokové sadzby retailových úverov domácnostiam a podnikom a zároveň zmiernilo výmenný kurz USD k Novozélandskému doláru. Pokiaľ ide o vonkajšie faktory ovplyvňujúce hospodársky výhľad NZ, RBNZ navrhla, že svetový obchod a ďalšie politické napätie zostanú zvýšené a budú naďalej tlmiť výhľad globálneho rastu, čo tlmí dopyt po tovaroch a službách na Novom Zélande. Po zasadaní sme zaznamenali mierny pokles trhovej pravdepodobnosti zníženia sadzieb, ktorý posunul NZD o niečo vyššie. V oboch prípadoch je základným prípadom ďalšie zníženie sadzieb o 25 bázických bodov do konca roka (november), vidíme však obmedzený priestor na pokles kivi zo súčasných úrovní voči americkému doláru.
    • NZD po datech z trhu práce oslabil, Nasdaq na hodnotách technologické bubliny; analýza ZLATA, eura, AUD/CHF
      Výrobní ceny v eurozóněv září klesly poněkud méně, než se čekalo, ale zaznamenaly nejhlubší meziroční propad od ledna kvůli nízkým cenám...
    • NZD pokračuje v oslabování
      Obchodníci na NZD pokračují ve výprodejích, když dnes ráno novozélandský dolar dál klesá na páru s USD. Pod tlak jej dostaly hlavně výsledky podnikové důvěry, která se propadla z již tak slabých -44,3b. na -52,3b. Dostává se tak na výrazně negativní úrovně, a to i navzdory nedávnému snížení sazeb v zemi o 50bp. Jen třetina odpovědí v průzkumu ale byla doručena po snížení sazeb, což by indexu mohlo částečně pomoci v průběhu příštího měsíce. Zhoršení se v indexu dočkaly téměř všechny kategorie v čele s indexy měřícími záměr najímat novou pracovní sílu, nebo výhled pro ziskovost, který je na nejnižších úrovních od poloviny roku 2009. Inflační očekávání mezi firmami pak klesla z 1,81 % na 1,7 %, což může být důležitá informace hlavně pro RBNZ a její případný zájem dál snižovat úrokové sazby.
    • NZD se drží a tlaku ze strany australského dolaru zatím úspěšně odolává
      Pár slov k vazbě mezi AUDUSD a NZDUSD. Dostal jsem dnes dotaz na to, zda se NZDUSD ještě sveze se slabým australským d...
    • NZD silnější díky komentáři člena RBNZ
      Dnešní ráno začalo zpevněním NZD a pozitivním sentimentem na akciových trzích. Co se NZD týká, ke zpevnění pomohl komentář člena RBNZ Hawkesbyho. Podle něj je nyní náhled banky na sazby takový, že by měly zůstat po nedávném snížení během dohledné doby beze změny. Připomeňme, že RBNZ snížila minulý měsíc sazby na rekordní minimum a upozornila na to, že šance na další uvolnění měnové politiky stále existuje. Přestože Hawkesby upozornil na to, že je šance na snížení sazeb malá, zároveň zdůraznil, že se situace může změnit, protože centrální banka musí reagovat na změny v ekonomické situaci. NZD dnes ráno zatím zpevňuje o 1,6 %.
    • NZD/USD
      Technická analýza NZD/USD: Trend Bearish – Přerušení pod denní oblak – Porušení podpory “Triangle Ba...
    • NZD/USD
      Pár NZD/USD se vrátil z aktuálního dvouletého maxima dosaženého ve čtvrtek na úrovni 0,7555. Ten zůstává v platnosti tak dlouho, dokud pár udrží support na úrovni 5-DMA. Prolomení tohoto supportu a setrvání pod 5-dma může naznačovat korekci.
    • NZDUSD
      Kiwi počas nočnej seansy výrazne strácal (-0,63%), čo je výsledkom komentárov Medzinárodného menového fond...
    • NZDUSD: Aktualizácia
      NZDUSD je jediný pár na ktorom sme pre dnešný deň ešte so smerovým výhľadom. Na páre sme preferovali klesajúci vý...
    • NZD/USD: analýza a prognóza
      Pár NZD/USD po poklesu přitahuje kupce a koriguje významnou část pátečního propadu z úrovně 0,6200. Spotové ceny stouply do oblasti 0,6180–0,6185, což signalizuje potenciál dalšího prodloužení odrazu z minulého týdne od klíčové 200denní jednoduché klouzavé průměry (SMA).
    • NZDUSD ani po dobrých dátach neprekonal rezistenciu okolo 0,73. Odrazí sa od nej? (FA, TA)
      Dnes ráno dorazil menší balíček dát z Nového Zélandu. Vzhľadom na to, že krajina zverejňuje väčšinu dát kvartálne, je to vzácna udalosť. Všetky nové čísla za druhý kvartál dopadli pozitívne – medzikvartálne vzrástla zamestnanosť o 2,4 % (oč. +0,6 %), čo posunulo mieru nezamestnanosti na úroveň 5,1 % (oč. 5,3 %), ktorá je druhou najnižšou od roku 2009 (nižšia bola len v Q4 2015). Pozitívne prekvapenie pripravil aj index výrobných cien, ten vzrástol medzikvartálne o 0,9 % (oč. +0,5 %). Nezamestnanosť a inflácia, čo sú kľúčové veličiny pre centrálnu banku, teda prekvapili. Aj napriek tomu dnes NZD na väčšine párov slabne. Čo za tým stojí?
    Forex - doporučené články:

    Co je FOREX?
    Základní informace o finančním trhu FOREX. Forex je obchodování s cizími měnami (forex trading) a je zároveň největším a také nejlikvidnějším finančním trhem na světě.
    Forex pro začátečníky
    Forex je celosvětová burzovní síť, v jejímž rámci se obchoduje se všemi světovými měnami, včetně české koruny. Na forexu obchodují banky, fondy, pojišťovny, brokeři a podobné instituce, ale také jednotlivci, je otevřený všem.
    1. část - Co to vlastně forex je?
    FOREX = International Interbank FOReign EXchange. Mezinárodní devizový trh - jednoduše obchodování s cizími měnami - obchodování se směnnými kurzy.
    VIP zóna - Forex Asistent
    Nabízíme vám jedinečnou příležitost stát se součástí týmu elitních obchodníků FXstreet.cz. Ve spolupráci s předními úspěšnými obchodníky jsme pro vás připravili unikátní VIP skupinu (speciální uzavřená sekce na webu), až doposud využívanou pouze několika profesionálními tradery, a k tomu i exkluzivní VIP indikátory, doposud úspěšně používané pouze k soukromým účelům. Nyní se vám otevírá možnost stát se součástí této VIP skupiny, díky které získáte jedinečné know-how pro obchodování na forexu, výjimečné VIP indikátory, a tím také náskok před drtivou většinou ostatních účastníků trhu.
    Forex brokeři - jak správně vybrat
    V podstatě každého, kdo by chtěl obchodovat forex, čeká jednou rozhodování o tom, s jakým brokerem (přeloženo jako makléř/broker nebo zprostředkovatel) by chtěl mít co do činění a svěřil mu své finance určené k obchodování. Velmi rád bych vám přiblížil problematiku výběru brokera, rozdíl mezi jednotlivými typy brokerů a v neposlední řadě uvedu několik příkladů nejznámějších z nich.
    Forex robot (AOS): Automatický obchodní systém
    Snem některých obchodníků je obchodovat bez nutnosti jakéhokoliv zásahu do obchodu. Je to pouhá fikce nebo reálná záležitost? Kolik z nás věří, že "roboti" mohou profitabilně obchodovat? Na jakých principech fungují?
    Forex volatilita
    Forex volatilita, co je volatilita? Velmi užitečným nástrojem je ukazatel volatility na forexu. Grafy v této sekci ukazují volatilitu vybraného měnových párů v průběhu aktuální obchodní seance.
    Forex zůstává největším trhem na světě
    V dnešním článku se podíváme na nejnovější statistiky globálního obchodování na forexu. Banka pro mezinárodní vyrovnání plateb (BIS) totiž před pár týdny zveřejnila svůj pravidelný tříletý přehled, ve kterém detailně analyzuje vývoj na měnovém trhu. BIS je označována jako "centrální banka centrálních bank". Je nejstarší mezinárodní finanční organizací a hraje klíčovou roli při spolupráci centrálních bank a dalších institucí z finančního sektoru. Dnešní vzdělávací článek sice nebude zcela zaměřen na praktické informace z pohledu běžného tradera, ale i přesto přinese zajímavé a důležité poznatky.

    Nejnovější články:


    Naposledy čtené:

    Forex brokeři
    FxNet
    CMC Markets
    ACM
    reklama
    Purple ebook obchodování ropy