Úvod do harmonických formací a AB=CD

V dnešním článku se zaměříme na méně známou metodu technické analýzy, a to na harmonické formace. Tento způsob bývá často obchodníky přehlížen pro „složitost“ identifikace obchodních příležitostí. Jde o metodu, která předpokládá neustálé opakování se tržních cyklů, k jejichž identifikaci využívá Fibonacciho hladin návratu (Fibonacci retracement). Správné určení harmonické formace pak na oplátku výrazně zvyšuje pravděpodobnost úspěchu.

Základem harmonických formací je dobře známá Fibonacciho posloupnost, jež patří mezi nejpoužívanější nástroje technické analýzy. Právě poměry mezi jednotlivými tržními pohyby nám poskytují informaci o možném budoucím vývoji a lokaci vstupu do trhu. Výjimečnost harmonické analýzy je v samotné harmonii, tedy v souladu mezi jednotlivými impulsy a korekcemi. Nespornou výhodou je také univerzalita této analýzy, může být použita na jakýkoliv instrument (forex, akcie, komodity), který vaše obchodní platforma obsahuje, i na jakýkoliv časový rámec (time frame).

Trocha historie

Historie těchto formací sahá do první poloviny 20. století, kdy ji jeden z průkopníků technické analýzy H. M. Gartley popsal ve své knize „Profits in the stock market.“ Gartley byl jeden z prvních obchodníků, jenž definoval praktické využití trendových linií (AB=CD) a formaci známou jako „Gartley“ či „222“. Gartley popsal AB=CD jako pohyb jedním směrem doprovázený korekcí a následně pohybem daným směrem o přibližně stejné vzdálenosti a rychlosti. Z této definice plyne, že harmonické formace využívají nejen poměry vzdáleností mezi jednotlivými body, ale také časový vztah. Zde je ovšem potřeba říci, že nic není zcela ideální a zřídka kdy lze pozorovat AB=CD, kde by úsek mezi vytvořením AB a CD byl zcela identický. Elementární znalostí při používání harmonických formací je správná identifikace dvou impulsních pohybů doprovázených korekcí.

Struktura formace

Tato kapitola předpokládá alespoň základní znalost používání Fibonacciho instrumentů v platformě MetaTrader. Je-li vám tato metoda cizí, tak doporučuji začít u těchto článků:

• Ako profitovať z Fibonacciho? (1/2)
• Ako profitovať z Fibonacciho? (2/2)
• Fibonacci retracement: Jak používat tuto metodu?

Formace AB=CD se skládá ze tří pohybů, a to konkrétně: AB, BC a CD, přičemž AB a CD jsou impulsní pohyby a BC je korekcí prvotního impulsu. Korekční pohyb BC se musí utvořit v rozpětí mezi 38,2 – 88,6 impulsu AB. Pozor tedy na často využívanou Fibonacciho hladinu 23,6, která není používána při harmonickém obchodování. Ideálně se však bod C bude nacházet mezi úrovněmi 61,8 a 78,6 AB. Pro změření korekce používáme nástroj „Fibonacci Retracement.“

Další premisou formace je, že po vzniku korekce (bod C) se trh vydá ve směru impulsu (AB), přičemž z logiky věci plyne, že dojde k překonání bodu B, a začne se tak tvořit nové minimum, případně maximum. Jakmile dojde k překonání bodu B, můžeme začít uvažovat o konstrukci formace AB=CD.

Celou situaci si můžeme názorně ukázat i na reálných ukázkách.

Podmínky platnosti AB=CD

Tak jako většina formací, které byly doposud objeveny technickou analýzu, má i AB=CD daná pravidla, která musejí být bezpodmínečně splněna, aby byla formace platná.

• Pohyb BC nesmí překonat bod A, tedy úroveň 100 procent při Fibonacciho návratu. Logicky by pak pohyb BC nebyl korekčním, ale naopak novým impulsem.
• Pohyb CD musí překonat bod B.
  
  

Konstrukce a projekce bodu D

1) Prvním krokem ke správnému určení formace AB=CD je poznání impulsu AB. Ten je v ideálním případě přímým pohybem jedním směrem bez výraznějších korekčních svíček či konsolidací. Pro méně zkušené obchodníky může jako pomůcka k poznání pohybu AB sloužit následující obrázek. Při důkladném prostudování je vidět, že bod A byl de facto nižším minimem a zároveň bod B vytvořil vyšší maximum. Z toho plyne minimálně krátkodobá změna trendu. (Pozor! Z čistě teoretického hlediska takováto situace není podmínkou a autor ji uvádí jen pro zjednodušení).

2) Po identifikaci pohybu AB je potřeba změřit korekci bodu C, která poslouží k projekci bodu D. Zde stačí natáhnout Fibonacciho úrovně návratnosti mezi body A a B.

3) Na názorném příkladu je vidět korekce k 61,8 procentům. To je klíčové pro určení přibližné lokace reverzního bodu D. Jeden ze zakladatelů harmonického obchodování Scott Carney uvádí ve své knize Harmonic Trading: Volume One tyto hodnoty:

První sloupec popisuje možnou hloubku korekce bodu C. Druhý sloupec pak v reakci na první stanovuje projekční hodnoty pohybu BC, které poslouží k určení lokace bodu D. Červeně jsou vyznačeny ideální hodnoty.

4) Na prezentovaném příkladu je vidět korekce přibližně k úrovni 61,8. Z výše uvedené tabulky vidíme, že bod D by měl ležet v blízkosti úrovně 1,618 projekce BC. Není nic jednoduššího než opět využít Fibonacciho úrovně, tentokrát však na pohyb BC.

5) Vzhledem k tomu, že se málokdy setkáme s naprosto přesnou korekcí (myšleno bod C), tak bychom projektovali bod D poněkud nepřesně. Při pohledu na obrázek, kde se měřila hloubka korekce, je vidět, že trh dosáhl hladiny 61,8, nicméně ji ještě o několik bodů překonal, přičemž se nedotkl úrovně 78,6. To znamená, že korekce nebyla přesně 61,8 procent a projekce 1,618 BC také není zcela přesná. Proto musíme sáhnout ještě po jednom nástroji, který nám pomůže vytvořit potencionální reverzní zónu (PRZ).

6) Není nic jednoduššího, než pomocí trendové linie spojit bod A s bodem B (vždy spojujeme minimum a maximum pohybu) a překopírovat si trendovou linii k bodu C. Tato extrémně jednoduchá pomůcka má kromě změření délky AB a následného promítnutí této vzdálenosti, ještě jednu klíčovou výhodu, kterou je změření sklonu, respektive rychlosti pohybu. Na začátku jsme definovali AB=CD jako pohyb přibližně stejně dlouhý za přibližně stejný čas. Zde tak můžeme vidět, že trh urazil danou vzdálenost v přibližně stejném čase, než začal měnit směr. Spojením projekce BC a překopírováním trendové linie vznikla PRZ, což je místo, kde je významná šance na změnu trendu.

Obchodování

Formace AB=CD neslouží jako signál pro nákup či prodej!!! Pomáhá však předurčit potencionální hladinu změny trendu. Proto může sloužit jak obchodníkům, kteří čekají na dosažení PRZ a následný vstup do obchodu, ale i těm, co již v obchodě jsou a neví, kam umístit Profit Target.

Jak již bylo řečeno, samotná formace AB=CD nám pouze určí PRZ. V této zóně je pak potřeba pozorně sledovat tzv. Price Action. Jako ideální signál pak poslouží svíčkové formace v podobě např. Pin Barů, Outside Barů nebo Inside Barů. Tyto svíčky nám vždy pomohou nastavit Stop-Loss úroveň. Otázkou zůstává, kam umístit případný Profit Target?

To nám znovu napoví Fibonacciho úroveň, tentokrát ji použijeme na celý pohyb A až D. Prvním cílem je hladina 61,8 následovaná hladinou 78,6. Konzervativnější obchodníci mohou při dosažení hladiny 38,2 posunout SL na vstupní úroveň (Break-Even).

Závěr

Dnešní článek odkryl základní prvek harmonických formací, kterým se budeme věnovat i v dalších vzdělávacích článcích ze série technické analýzy. Pohyb AB=CD nás bude doprovázet ve všech zbylých článcích, a i proto je nejdůležitějším stavebním kamenem.

Michal Kraus
Tým FXstreet.cz

Zdroj: Harmonické formace, Harmonic trading, Forex harmonic

Související články

Indikátor pro Harmonic trading
Užitečný indikátor ZUP určený pro Harmonic trading - obchodování harmonických formací.

Ako profitovať z Fibonacciho? (2/2)
V dnešnej II. časti o Fibonaccim si ukážeme, kde nastaviť stop-loss príkazy, ako kombinovať Fibonacciho s iným nástrojom technickej analýzy a ako podľa Fibonacciho vystúpiť z obchodov, to znamená kde vybrať zisk. Vysvetlíme si metódy Fibonacciho extension a expansion, vrátane rozdielu medzi nimi. Odporúčame prečítať si I. časť tejto dvojdielnej série článku „Ako profitovať z Fibonacciho?“, pretože táto II. časť nadväzuje na predchádzajúcu.

Ako profitovať z Fibonacciho? (1/2)
Takmer každý obchodník na forexe sa v nejakom momente svojej kariéry stretne s Fibonaccim, napríklad s Fibonacci retracement alebo v preklade Fibonacciho úrovňami spätných pohybov. Patrí totiž k účinným nástrojom technickej analýzy na forexe. Rovnako dobre funguje aj na inom trhu (napr. komoditnom, akciovom, apod.) a do značnej miery na každej časovej perióde (time frame), pokiaľ existujú adekvátne dáta a je možné identifikovať kľúčové maximá a minimá swingu.

Fibonacci retracement: Jak používat tuto metodu?
Historie tohoto skvělého nástroje technické analýzy spadá až do Itálie 13. století. Autorem je Leonardo Pisano Fibonacci, který patří k jedněm z nejuznávanějších matematiků, jehož myšlení se používá už po staletí. Poprvé zpozoroval jisté poměry číselných řad, které jsou považovány za popisování přirozených poměrů věcí ve vesmíru a také i cenových řad. S Fibonacciho posloupností se lze setkat v přírodě jako například spirálové ulity měkkýšů, druhy kaktusů, slunečnicová semínka nebo ve starověkém Egyptě pyramidy. Je až s údivem co vše může být založeno na Fibonacciho posloupnosti.

Čtěte více

• Srpen 2023 s VIP zónou: Konec léta ve znamení rostoucích zisků
  Vstupte do naší VIP zóny a otevřete si dveře k exkluzivním obchodním příležitostem s velkým potenciálem zisku! Minulý měsíc jsme opět přinesli našim členům množství lukrativních institucionálních objednávek přímo z mezibankovního trhu. Ať už jste začátečník nebo zkušený trader, přinášíme vám možnost využít tyto obchodní signály k dosažení atraktivního zisku.
• Srpen 2024: Výsledky obchodování VIP zóny FXstreet.cz
  Chcete obchodovat jako profesionálové? Chcete využívat exkluzivní informace, které vám dají výhodu nad ostatními tradery? Chcete dosáhnout atraktivního zisku z vašich obchodů? Pak je pro vás VIP zóna to pravé.
• SSI: Index spekulativního sentimentu (1/2)
  SSI: Index spekulativního sentimentu aneb otevřené pozice na Forexu.
• SSI: Index spekulativního sentimentu (2/2)
  V dnešním článku se budeme věnovat konkrétním příkladům a představíme se, jak lze SSI využívat v praxi.
• Staňte se poskytovatelem strategií na forexu
  Dlouhodobé působení na trhu měnových párů je snem mnoha začínajících i pokročilých obchodníků. Jakmile si obchodníci projdou velmi trnitou cestou začátků na forexu, získají větší množství vzdělání, zkušeností a schopností, dostávají se čím dál blíže jejich vytouženému cíli.
• Statistika obchodů
  Jelikož zveřejnění mých výsledků za první měsíc obchodování nového účtu vzbudilo nebývalý zájem, rozhodl jsem se ukázat jak si tento účet vede za celé dva měsíce od jeho založení. Jak je vidět níže na grafu, účet dostal slušně za uši ale ne z důvodu ztráty, ale protože jsem celý počáteční vklad 3 500 ? vybral a poslal domů. Nyní pokračuji s tímto obchodním účtem dále. Aktuální zůstatek na účtu je 5 060 ? a počáteční vklad už je doma.
• Stop-Loss hunt: Když se brokerovi nelíbí, že vyděláváte
  V tomto článku bychom se rádi zaměřili na jednu z praktik neseriózních brokerů, která nám nikdy nebude vlastní. O co se jedná? Jedná se o to, že na světě existuje mnoho brokerů, kteří profitují z vašich ztrát.
• Široký pohled na vzájemné korelace
  Říká se do třetice všeho dobrého a proto přicházíme s třetím dílem o korelacích, který vám ukáže, jaký je vztah mezi dolarem a zbytkem světa.
• Škálování pozic v tradingu: Jak zvyšovat a snižovat expozici při minimalizaci rizika
  Škálování pozic je jednou z klíčových technik, které mohou pomoci obchodníkům optimalizovat jejich zisky a minimalizovat rizika. Tato metoda umožňuje postupně zvyšovat nebo snižovat expozici na trhu, což dává obchodníkům flexibilitu přizpůsobit se tržním podmínkám bez nutnosti jednorázového velkého vstupu.
• Trading strategie - obchodování seancí
  Dnešní článek připravil forexový obchodník, který je na diskusním fóru znám jako Zdtrader. Zdeněk se rozhodl ukázat všem čtenářům serveru FXstreet.cz svůj ziskový obchodní systém se všemi jeho pravidly a ukázky obchodů.
• Velké banky vs. brokeři – kdo zvítězí?
  Minulý týden prestižní časopis FX WEEK zveřejnil predikci a výhled největších mezinárodních bank a forex brokerských společností na měnový pár EUR/USD pro následujících 12 měsíců. Ano, je sice pravda, že pro běžný trading to není zase tak moc důležité. Nicméně osobně mám rád obecný přehled a velmi mě zajímají principy nebo analýzy těchto „velkých hráčů“ na finančních trzích. V tomto článku Vám tedy nabízím podívat se se mnou pod pokličku velkých bank a FX brokerů.
• Veřejný trading Jakuba Hodana slaví úspěch
  Je tomu přesně rok, co se úspěšný trader a člen týmu FXstreet.cz, Jakub Hodan, rozhodl na diskusním fóru FXstreet.cz založit nové veřejné vlákno, ve kterém každý den zveřejňuje své obchodní nastavení a přístup k tradingu. Jedná se o takový obchodní deník nebo trading room, kde je možné vidět ukázky reálných obchodů (live trading) s aktuálním pohledem na trhy. A každý se tak může přesvědčit, že trading může být velmi přesný, ziskový a zároveň také jednoduchý.
• VIP zóna: Březen 2024 nabídl skvělé obchodní příležitosti
  Chcete obchodovat jako profesionálové? Chcete využívat exkluzivní informace, které vám dají výhodu nad ostatními tradery? Chcete dosáhnout atraktivního zisku z vašich obchodů? Pak je pro vás VIP zóna to pravé.
• VIP zóna: Červen 2024 nabídl mnoho ziskových obchodů, nově přidáno také zlato
  Chcete obchodovat jako profesionálové? Chcete využívat exkluzivní informace, které vám dají výhodu nad ostatními tradery? Chcete dosáhnout atraktivního zisku z vašich obchodů? Pak je pro vás VIP zóna to pravé.
• VIP zóna FXstreet.cz: Kompletní výsledky obchodování za červen
  Minulý měsíc pro všechny členy VIP zóny FXstreet.cz opět nabídl spoustu jedinečných obchodních příležitostí napříč měnovými páry, které v celkovém měsíčním součtu nabídly zisk několika stovek pipů. Tyto obchodní příležitosti se dají velmi ziskově obchodovat na základě našich expertních výhledů, které pravidelně každý obchodní den zveřejňujeme v naší VIP zóně.
• VIP zóna FXstreet.cz: Kompletní výsledky obchodování za červenec
  Minulý měsíc pro všechny členy VIP zóny FXstreet.cz opět nabídl spoustu jedinečných obchodních příležitostí napříč měnovými páry, které v celkovém měsíčním součtu nabídly zisk několika stovek pipů. Tyto obchodní příležitosti se dají velmi ziskově obchodovat na základě našich expertních výhledů, které pravidelně každý obchodní den zveřejňujeme v naší VIP zóně.
• VIP zóna FXstreet.cz: Kompletní výsledky obchodování za květen
  Minulý měsíc pro všechny členy VIP zóny FXstreet.cz opět nabídl spoustu jedinečných obchodních příležitostí napříč měnovými páry, které v celkovém měsíčním součtu nabídly zisk několika stovek pipů. Tyto obchodní příležitosti se dají velmi ziskově obchodovat na základě našich expertních výhledů, které pravidelně každý obchodní den zveřejňujeme v naší VIP zóně.
• VIP zóna FXstreet.cz: Kompletní výsledky obchodování za srpen
  Minulý měsíc pro všechny členy VIP zóny FXstreet.cz opět nabídl spoustu jedinečných obchodních příležitostí napříč měnovými páry, které v celkovém měsíčním součtu nabídly zisk několika stovek pipů. Tyto obchodní příležitosti se dají velmi ziskově obchodovat na základě našich expertních výhledů, které pravidelně každý obchodní den zveřejňujeme v naší VIP zóně.
• VIP zóna FXstreet.cz: Leden 2024 nabídl další stovky pipů zisku
  Chcete obchodovat jako profesionálové? Chcete využívat exkluzivní informace, které vám dají výhodu nad ostatními tradery? Chcete dosáhnout atraktivního zisku z vašich obchodů? Pak je pro vás VIP zóna to pravé.
• VIP zóna FXstreet.cz: Výsledky obchodování v dubnu 2023
  Minulý měsíc opět nabídl pro všechny členy VIP zóny velké množství institucionálních objednávek z mezibankovního trhu, které bylo možné obchodovat s velmi slušným ziskem. V tomto článku bychom vám rádi ukázali, jaké exkluzivní obchodní příležitosti měsíc duben nabídl a jak velký byl potenciální zisk.