OIL - ropa

jak to dál vidíte? evropa odsouhlasila další sankce pro rusko a to by mohlo zvednout cenu ropy nebo ne?

Já myslím, že přesně opačně jak jsem už psal. Což je přesně opak toho co píšou ekonomové. 

nějak nemohu najít info o Chině a ropě o které píšeš - "Negativním faktorem pro cenu bylo další posílení amerického dolaru. Bez kompenzace v ceně by totiž kurzový vývoj sám o sobě zdražoval ropu v nedolarových oblastech. Krom toho sílí obavy o sílu poptávky hlavně v eurozóně a Číně." a "Objem vývozu z druhé největší ekonomiky světa poskočil na meziroční bázi o 9,4% a překonal tak očekávání ve výši +8%. Dovoz však poklesl  o 2,4% y-o-y a zdaleka tak nedosáhl očekávání ve výši +1,7%."

Ale asi myslíš tohle - Reuters - China's crude oil imports rebounded from two months of decline to mark 6.13 million barrels per day (bpd) in August, up 9.5 percent from a year ago. The increase was partly driven by the return of PetroChina's Lanzhou refinery after an overhaul, as well as robust gasoline demand during the summer holiday season, analysts said.

Tak jistě, může být. Moj pohled je jednodušší - 1) vidím, že obecně v Chině poklesl import v investičních segmentech a na obzoru je krize staveního sektoru, která zasáhne dramatickým způsobem tamní banky. 2) USA zvýšenou domácí těžbou jsou schopni nahradit Saudy, což je dominantní dodavatel a přesto Saudi pořád těží( musí, bo jinak je sociální konflikt smete) - takže nabídka skokově roste a poptávka když nestagnuje, tak celosvětově určitě o stejná % zvýšené nabídky neroste, naopak. Tedy vzrůst nabídky, nerostoucí celková spotřeba, rozpouštění části oil rezerv v USA, silný dolar - to je pro mne zatím nosný mix pro snížení cen ropy, na WTI bych se nedivil 85,- , TA ukazuje na 78, ale to bych aktuálně neřešil, leda by se potvrdilo, že ekonomika v USA neporoste jak se obecně doufá. Pet

Neměl jsem čas hned reagovat nejdřív jsem chtěl zjistit jak funguje skladování na moři. A to jsem právě nezjistil. Co je to za fintu ? To se nezapočítává do zásob ? 

Teď se ještě dívám na crude a tam se blížíme k hodně zajímavýmu supportu. Tak je možný, že se budeme moct inspirovat když některá ropa v případným průrazu rychlejší.

uplně ideální by bylo kdyby cena spadla někam k 87-86 a pak nakoupit, zavřít platformu a měsíc se na ni nepodívat... Takový je můj plán :-)

je dobré sledovat cykly. Vše má určité důvody - i cena ropy - ta se neodvíjí od grafu. Graf jen ukazuje situacekde cena je. Jak se bude vyvíjet ? To ti nikdo neřekne ,ale TA napoví možnosti. Nic víc, nic míň. Představa, že bo je cena na grafu na XY a proto pojde na XZ je iluzorní - technické obchodování na ropě má smysl ke konco kontraktu. P.

ad skladování ropy na moři - http://www.reuters.com/article/2014/09/09/us-unipec-ulcc-storage-idUSKBN0H401J20140909

podívej se za kolik se obchoduje následující kontrakt, ev. si zkus najít historii co se děje při rolování , každej broker má jiné podmínky. Dobré je se třeba podívat jak kolísá v průběhu kontraktu volume, bo to co popisuješ o nedostatku kupců, může být způsobeno, že se část kupců přesunula na nový kontrakt - resp. očekávají jinou cenu a je pro ně prodělečné vstupovat do obchodu v době kdy je blízko uzavření kontr.. Jinak věřím, že pokud budeš vytvalý, tak se ti zde ozvou jiní Uličníci, kteří obchodům s ropou opravdu rozumí, já se mezi ně nepočítám. Vzpomínám na Tomase - škoda, dlouho jsem od něj nic nezaregistroval, ale o komoditách vědel hodně - tohle by ti mohlo pomoci v orientaci - https://www.fxstreet.cz/komodity-a-menovy-trh-oil--ropa-.html (zkus google). P.

jak tak dnes pozoruju, tak by bylo fajn koupit na 90.50 dnes. ale nevadí, snad to zase klesne

někdy je dobré vnímat i zprávy, které na první pohled s grafem nesouvisí ------ Rusko a Írán se nedohodly ohledně odkupu íránské ropy – Během teheránských rozhovorů se Rusko a Írán nedokázaly dohodnout ve věci zvýšení spolupráce a vzájemných investic v různých odvětvích. --------   USA představily nový zákon, pravidla efektivity paliv, který má za úkol podporu alternativních pohonů včetně elektrických automobilů. Jeho platnost by měla být 2017- 2025. Spotřebitelům by měl ušetřit 1,7 bil. USD v nákladech na palivo.  Podle nových pravidel by například osobní a lehké užitkové automobily, které budou v roce 2025 a trhu, měly mít průměrnou spotřebu cca 4,3 litru na 100 km. V současnosti se průměr pohybuje na úrovni 8,3 litru. ------    Ceny benzínu u amerických pump jsou nyní na nejnižších úrovních od roku 2010 a průměr činí 3,428 USD za galon. Díky zvýšené produkci ropy ve Spojených státech, rafinérské společnosti zpracovávají její větší množství a tím dochází k poklesu cen benzínu. Cena ropy, jejíž podíl na ceně benzínu u čerpacích stanic je okolo dvou třetin, klesá od 20. června.

myslím, že nejlepší volba, alespoň pro mě, je počkat s ropami na další kontrakt, a to listopad. očekávám, že růst příjde až s tímto měsícem a asi ne hned na začátku(kdo neví, listopadový kontrakt na WTI je aktuální od 23.9. a BRENT 16.9., oba ne-li dřív). akciové indexy budou zase jančit příští týden kolem skotského referenda(18.9.), takže moje obchodování je dost omezený na příších 14 dní. Toto všechno plus Rusko a sankce k tomu, jediný, co mě teď napadá, je zlato, který by se dalo nakoupit.

komodity se obchodují formou futures kontraktů. tedy pokud chci dodat ropu např. v listopadu, obchoduji kontrakt na listopad. ke konci předcházejícího měsice, tedy v říjnu, v připadě kontraktu na listopad, kontrakt na listopad expiruje a poté už ho nelze obchodovat. nejbližší měsíc, který lze obchodovat, je pak prosinec. samořejmě je možné i v říjnu obchodovat na futures burzách kontrakty na prosinec a další následující měsíce. To, co obchoduješ ty a já a všichni tady, se nazývá CFD. Je to derivát futures kontraktů, který není nijak standartizován, a tudíž jej každý broker pojímá po svém. Swapy, cena atpd. se broker od brokera liší.

Pete díky za snahu. Zkusím to nějak jednoduše vystihnout. A popisuje to amatér co má burzu jako koníček a proto, že ho to extrémně baví, tak tomu chce rozumnět. Tak se omluvám za výrazy a formu, ale třeba to pomůže ještě někomu.

1) Vztah ceny co vidím na grafu a future kontraktu. Graf ukazuje aktuální tržní cenu - když pošlu objednávku těžařské firmě tak mě za tu cenu prodá barel ropy ?

2/ Těžařská firma se zaváže že v prosinci 2014 prodá za 86USD barel WTI - future kontrakt ? Ty ceny jsem viděl na několik let dopředu jsou neměné ? Pokud ne co jejich cenu změní ? Jde koupit už WTI třeba na rok 2017 ?

3/ jirouda1 píše, že je lepší si počkat na další kontrakt... proč ? Ty jsi mě psal :

Dobré je se třeba podívat jak kolísá v průběhu kontraktu volume, bo to co popisuješ o nedostatku kupců, může být způsobeno, že se část kupců přesunula na nový kontrakt - resp. očekávají jinou cenu a je pro ně prodělečné vstupovat do obchodu v době kdy je blízko uzavření kontr.. 

Nechápu jak to může být prodělečný ? To jako v případě, že rolování pozice dopadne jejím uzavření ne jak u mě - nás, že přeroluje dál a přičte ti to buď kladnej nebo zápornej swap ?¨

Klíčový je asi pochopit tvorbu cen kontraktů a vztah kontraktů ke grafu. Pak si myslím, že se už chytnu... 

Díky moc !

D.

1. Obchoduješ, jak jsem psal CFD(contract for diference), to je derivát futures, který vytváří broker na základě jím držených futures. Díky tomu můžeš sázet na změnu ceny ropy. Nic fyzického nevlastníš.

2. Ropa a ostatní komodity se obchodují pouze jako futures kontrakty. Jejich cena se mění podle nabídky a poptávky. Na futures trzích se obchodují všechny kontrakty. Můžeš tedy obchodovat WTI na prosinec 2017. K tomu ale potřebuješ brokera na futures a mnohem víc peněz, protože páka na futures je velice malá, jestli nějaká. Broker LYNX teď nabízí přístup k futures trhům s pákou, takže je to dostupnější.

3. Zde http://www.barchart.com/futures/expirations.php můžeš vidět, kdy konkrétní kontrakty expirují. To, co jsem psal, byl jen můj názor. V zimně je většinou vyšší poptávka po ropě a listopad už je měsíc, kdy začíná být zima, proto si myslím, že jestli má ropa někdy začít růst, pak až na tomto kontraktu. Všimni si zde sloupce Volume http://www.barchart.com/commodityfutures/Crude_Oil_WTI_Futures/CL , tam vidíš jak moc se různé kontrakty zobchodovaly. Vidíš, že říjnový se teď obchoduje nejvíce, protože je nejbližší v pořadí. Následující kontrakty se obchodují méně a tím se méně mění i jejich cena. Samozřejmě, čím více se blíží expirace nejbližšího kontraktu, tím se na něm otevírá měné pozic, protože ti, kdo ropu v říjnu chtěli, ji už zřejmě koupili a už se zaměřují na další měsíce. Myslím, že je to tak, že ke konci kontraktu, je po něm malá poptávka, a tak cena klesá. Nicméně se může stát, že někdo na pokles čeká a pak nakoupí ve velkém objemu tak, že nakonec expirující kontrakt vystřelí vzhůru. Může to být samozřejmě i naopak, že už není moc co nabídnout, ale poptávka stále je.Pak asi cena s blížící se expirací poroste. A zase se může stát, že na to někdo čeká a bude chtít prodávat ve velkém objemu a cena poletí dolů. Když je cena aktuálního kontraktu vyšší než ty následující, znamená to většinou, že jsou k dispozici malé zásoby. Viz. kontrakty WTI. U BRENTu je to naopak. Každopádně z toho vyplývá, že s blížícím koncem kontraktu můžou přijít zajímavé a nepředvídatelné pohyby. Osobně si myslím, že je stále prostor pro pokles a růst příjde až po expiraci říjnového kontraktu, i když třeba ne hned. K tomu co psal PET, vstupovat do pozice v období před koncem kontraktu nemusí být prodělečné, ale pro některé obchodníky již nezajímavé.

Asi všichni, co sem přispívají, obchodují CFDs, kde se otevřený obchod s expirací kontraktů neuzavírá, ale cena CFDs vycházi z futures, proto je dobré je sledovat. Někteří forexoví obchodníci, tuším, sledují opce a jejich expirace, kdy dochází také k zajímavým pohybům. Asi je to podobné. Ale nejsem expert. To, co jsem zde napsal, jsou pouze poznatky, které jsem dosud získal. Pokud tě to zajímá, obchodováním CFDs a jinými spekulacemi se živím již 2 roky a tyto vědomosti mi pomohli se v tom trochu zorientovat.